中國投資有限責任公司一位高管表示，該公司在美國金融機構的投資，獲得了美聯(lián)儲和美國證券交易委員會(huì )的豁免，沒(méi)有被視為銀行控股公司。
針對美國居高不下的失業(yè)率，該中投高管建議：美國應該“大力投入基礎設施建設來(lái)刺激經(jīng)濟”，他認為這與美聯(lián)儲的量化寬松措施相比，“會(huì )創(chuàng )造更多的工作崗位”。
無(wú)意控制任何海外金融機構
當地時(shí)間10月30日，中投資產(chǎn)配置與戰略研究部主管周元在全美華人金融協(xié)會(huì )（TCFA）第16屆年會(huì )期間接受了本報記者的采訪(fǎng)。
他介紹說(shuō)，目前3000億美元規模的中投主要分為兩部分，一部分是中投的全資子公司中央匯金公司，中央匯金主要持有一些中國重點(diǎn)金融機構的股權；另一部分則主要專(zhuān)注于海外投資。
周元的工作主要是負責中投資金在海外的投資活動(dòng)。他說(shuō)，目前中投大約有1500億美金投資于海外市場(chǎng)。
他說(shuō)：“中投的這兩個(gè)部分是分離開(kāi)來(lái)的，對于海外投資這一部分來(lái)說(shuō)，我們沒(méi)有任何意圖在海外扮演銀行控股公司的角色�！�
今年7月21日，美國通過(guò)了新的金融監管改革法案。依據新法案，銀行控股公司在自營(yíng)交易、私募基金和對沖基金等方面的投資不得超過(guò)銀行資本金的3%。
巧合的是，中投從7月21日開(kāi)始，在連續三周時(shí)間里持續拋售了2550萬(wàn)股銀行控股公司摩根士丹利（大摩）的股票，共套現6.9億美元。
前雷曼兄弟公司首席財務(wù)官布拉德·欣茨（Brad
Hintz）當時(shí)告訴本報記者，中投之所以會(huì )出售大摩股票，就是因為它不希望被美國視為一家銀行控股公司，從而受制于非常嚴格的金融監管，限制其在美國的投資能力。
按照中投最初投資大摩的協(xié)議，中投在今年8月中旬把一部分信托有限證券轉換成了大摩普通股。
當時(shí)美聯(lián)儲在批準該交易的文件中寫(xiě)道：“銀行控股公司法案視中投和匯金為銀行控股公司，如果他們直接或者間接投資銀行控股公司或者美資銀行5%或以上股權時(shí)，需要事先獲得(美聯(lián)儲)理事會(huì )的批準�！�
華盛頓傳統基金會(huì )研究員、中國經(jīng)濟問(wèn)題專(zhuān)家史劍道（Derek
Scissors）在接受本報記者采訪(fǎng)時(shí)說(shuō)，在美國政府看來(lái)，中投除了擁有一些其他身份（主權財富基金）外，“它就是一家銀行控股公司”。
周元告訴本報記者：“實(shí)際上對于我們在美國金融機構的投資活動(dòng)，我們從美聯(lián)儲和美國證券交易委員會(huì )都獲得了豁免，所以我們并沒(méi)有被視為銀行控股公司，并且我們無(wú)意控制任何海外的金融機構�！�
盡管如此，美國監管部門(mén)對中投的豁免仍然列出了諸多限制條款，周元未對此做出詳細說(shuō)明。
希望投資美國基礎設施
周元還評論了本周美聯(lián)儲計劃采取的量化寬松措施。投資者預計，美聯(lián)儲將在本周公布至少數千億美元的資產(chǎn)購買(mǎi)計劃。
“這將是有史以來(lái)最大規模的印錢(qián)行動(dòng)�！敝茉A計，在第二輪量化寬松政策后，美國還有可能推出第三輪量化寬松政策。
但在他看來(lái)，所有這些措施都無(wú)法有效改善美國的就業(yè)。他建議，美國應該大力投入基礎設施建設來(lái)刺激經(jīng)濟。
今年9月份，美國總統奧巴馬公布了初期約500億美元的交通基礎設施更新及擴建計劃。這一計劃尚需獲得國會(huì )批準，該計劃在國會(huì )可能遭遇阻力。
但是，周元認為，500億美元的規模不夠。
中投對這一計劃中的相關(guān)項目進(jìn)行了調研，如高鐵等。周元說(shuō)，“這類(lèi)基礎設施建設與第二輪量化寬松或者第三輪量化寬松相比，會(huì )創(chuàng )造更多的工作崗位�！�
根據中投的計算，全美的基礎設施建設項目未來(lái)3-5年可能會(huì )達到1萬(wàn)億美元。很可能其中有三分之二是以債券方式融資，剩下的以股權方式融資。
“我們認為美國基礎設施能夠得到融資，也應該得到融資。因為這些基礎設施建設將會(huì )創(chuàng )造50萬(wàn)個(gè)永久性工作崗位。我們相信目前的政府有政治意愿讓這些事情發(fā)生，美國民眾會(huì )支持這個(gè)想法�！�
周元承認，向美國政府和民眾提出這樣的建議，是因為中投希望參與到公私合營(yíng)投資美國基礎設施股權的項目中。
不過(guò)他強調，“中投投資美國基礎設施將是被動(dòng)投資者，我們不會(huì )運營(yíng)或擁有任何基礎設施項目�！�
當被問(wèn)到中投在美國偏好哪些資產(chǎn)時(shí)，他引用知名投資者巴菲特的話(huà)說(shuō)，“我們偏好盈利的行業(yè)”。
周元承認，巴菲特有一個(gè)習慣，就是他自己建完做多的倉位之后經(jīng)常會(huì )跑出來(lái)說(shuō)某一類(lèi)資產(chǎn)好，“我們可能也會(huì )這么做”。
談到對沖基金投資時(shí)，周元表示，“對沖基金對于多元化的投資組合有價(jià)值，而中投的組合是多元化的�！�