2011年5月30日至6月24日，中國證監會(huì )北京證監局在對漢王科技進(jìn)行現場(chǎng)專(zhuān)項檢查后發(fā)現，公司募集資金使用管理并不規范，甚至存在募集資金使用超出使用范圍的情況。
　　在8月4日收到責令改正的決定后，漢王科技于今日公布了整改方案。但在保薦人中德證券此前發(fā)布的關(guān)于漢王科技2010年度募集資金存放與使用情況的核查意見(jiàn)中卻表示，在2010年度，不存在募集資金管理違規情形。
　　而一位投行負責人認為，若保薦機構沒(méi)能發(fā)現這些問(wèn)題，無(wú)論如何是應該承擔持續督導不力、失察的責任，除非這些問(wèn)題是近期才出現，還沒(méi)來(lái)得及核查。

　　募集資金管理三大問(wèn)題

　　除了在公司治理、財務(wù)管理等方面存在需要改善之處外，根據北京證監局檢查，漢王科技在募集資金的使用與歸集上缺乏必要的內部控制，并指出了公司存在的三個(gè)問(wèn)題。
　　首先，漢王科技“尚未設立按照項目歸集的募集資金使用臺賬，募集資金的使用及歸集缺乏必要的內控”。
　　漢王科技也承認，公司財務(wù)部對募集資金的賬務(wù)處理是由母公司和子公司分別記賬，沒(méi)有按照項目統一設立臺賬。對于募集資金的使用流程，母公司是由研發(fā)中心負責募投項目的研發(fā)組提出資金使用申請，財務(wù)部審核其財務(wù)手續齊全后履行審批手續給予支出；而子公司采購設備所用的募集資金，則由子公司財務(wù)部進(jìn)行審核，未提交母公司財務(wù)部。
　　對此，漢王科技表示將在9月30日前完成整改。將由母公司財務(wù)部按照項目統一設立臺賬，對募集資金已發(fā)生情況進(jìn)行重新梳理并按項目歸集，對新發(fā)生的募集資金使用及時(shí)計入臺賬；并對所有募集資金支出采取二級審核把關(guān)。
　　第二個(gè)問(wèn)題是，部分募集資金使用未經(jīng)公司財務(wù)總監及總經(jīng)理的審批，部分資金申請單未標明為募集資金項目使用。漢王科技稱(chēng)，該事項出現在子公司募集資金使用過(guò)程中，也將在9月30日前完成整改。
　　此外，漢王科技還存在募集資金使用超出使用范圍的情況。漢王科技母公司在提取募投項目的開(kāi)發(fā)支出時(shí)，由于工作人員理解問(wèn)題，將不需提現的“折舊和攤銷(xiāo)”作為開(kāi)發(fā)支出的細目進(jìn)行了支��；子公司在實(shí)施募投項目的生產(chǎn)系統建設部分時(shí)，根據市場(chǎng)情況對采購的生產(chǎn)設備型號進(jìn)行了微調。
　　漢王科技表示，將在9月30日前對以往提取的“折舊和攤銷(xiāo)”類(lèi)資金進(jìn)行清理后退回各自的募集資金專(zhuān)戶(hù)中。

　　保薦人核查未盡責？

　　盡管北京證監局對漢王科技募集資金管理方面的檢查并未明確時(shí)間范圍，但從其他如會(huì )計核算方式方面出現的問(wèn)題來(lái)看，大都發(fā)生在2010年。
　　而在2011年3月18日，漢王科技保薦人中德證券曾出具了一份關(guān)于漢王科技2010年度募集資金存放與使用情況的核查意見(jiàn)。
　　該核查意見(jiàn)中專(zhuān)門(mén)有一項為“募集資金使用及披露中存在的問(wèn)題”。中德證券認為，2010年度，公司嚴格按照《深圳證券交易所股票上市規則》等法律法規的有關(guān)規定使用募集資金，并及時(shí)、真實(shí)、準確、完整對相關(guān)信息進(jìn)行了披露，不存在募集資金管理違規情形。
　　按照上述核查意見(jiàn)中的說(shuō)法，保薦機構已經(jīng)通過(guò)相關(guān)資料審閱、現場(chǎng)檢查、溝通訪(fǎng)談等多種方式對漢王科技募集資金的存放使用以及募集資金投資項目的實(shí)施情況進(jìn)行了核查。并據此給出了漢王科技2010年度募集資金存放與使用情況無(wú)異議的結論。
　　對于上述第一個(gè)問(wèn)題，應在公司上市以來(lái)一直存在。上述投行負責人指出，臺賬沒(méi)做好，保薦人是有責任的。但實(shí)際上保薦人基本不會(huì )去看公司臺賬，上市公司每次動(dòng)用募集資金，都會(huì )告知保薦人。而證監局則會(huì )查得更仔細一些。
　　當然，后兩個(gè)問(wèn)題也可能出現在今年上半年，保薦人也可能尚未對其進(jìn)行核查。不過(guò)，從漢王科技公布的募集資金使用情況來(lái)看，絕大多數是在2010年使用的。
　　公司上半年投入募集資金總額僅為316.44萬(wàn)元，分別投入到漢王多語(yǔ)種多平臺文字識別軟件系統及產(chǎn)品和基于OCR識別技術(shù)的行業(yè)專(zhuān)用信息采集產(chǎn)品兩個(gè)項目，即使包括超募資金，上半年合計使用也僅為1281.15萬(wàn)元。而在2010年，公司使用募集資金累計達54288.13萬(wàn)元。
　　該投行負責人也認為，保薦人對上市公司的持續督導，實(shí)際上也是缺乏手段的。比如募集資金超范圍使用，保薦機構是很難控制的。