5月7日，全國證券公司創(chuàng )新發(fā)展研討會(huì )在京召開(kāi)。中國證監會(huì )主席郭樹(shù)清強調，當前我國證券公司和證券行業(yè)處于歷史上最好的發(fā)展時(shí)期，全行業(yè)要深入貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟工作會(huì )議和全國金融工作會(huì )議精神，緊緊圍繞實(shí)體經(jīng)濟內在需要，堅持市場(chǎng)化、國際化、規范化取向，解放思想，銳意進(jìn)取，改革創(chuàng )新，不斷提高服務(wù)客戶(hù)的水平和企業(yè)自身的核心競爭力，為促進(jìn)資本市場(chǎng)改革開(kāi)放和國民經(jīng)濟平穩較快發(fā)展做出新貢獻。
　　郭樹(shù)清說(shuō)，我國是世界上少有的高儲蓄國家，每年新增的資本總量已居全球第一。但是儲蓄向投資的轉化還不夠順暢、不夠理想，在多個(gè)環(huán)節上存在低效率，造成比較嚴重的資源錯配和資源浪費，“兩多兩難”問(wèn)題突出，即中小企業(yè)多、融資難，民間資本多、投資難。問(wèn)題形成的原因是多方面的，既根源于金融市場(chǎng)發(fā)育的不平衡，也涉及到多種體制因素。在這種大背景下，證券公司要勇敢地承擔起應負的歷史責任，加快產(chǎn)品、業(yè)務(wù)、機制創(chuàng )新，促進(jìn)儲蓄向投資的有效轉化，為不同規模、不同類(lèi)型、不同成長(cháng)階段企業(yè)提供有效的差異化服務(wù)。
　　郭樹(shù)清指出，當前我國證券行業(yè)的金融創(chuàng )新迎來(lái)了歷史最好時(shí)期。一是我國產(chǎn)業(yè)結構調整、轉變發(fā)展方式的進(jìn)程在日益深化；二是財富管理已成為全社會(huì )的迫切需要；三是利率和匯率市場(chǎng)化改革正在加速深化，金融產(chǎn)品定價(jià)和風(fēng)險管理成為企業(yè)和家庭極為現實(shí)與普遍的需求；四是社會(huì )各界對推進(jìn)新一輪證券行業(yè)的改革具有較高期望；五是國家對外開(kāi)放程度整體水平的提升，使金融創(chuàng )新具有更好的條件。與此同時(shí)，我國資本市場(chǎng)經(jīng)過(guò)20多年的改革發(fā)展，規�？焖贁U大，體系不斷健全，結構日益優(yōu)化，監管的有效性切實(shí)增強，這為證券業(yè)的創(chuàng )新打下了堅實(shí)基礎，提供了良好條件。
　　郭樹(shù)清表示，證券行業(yè)的創(chuàng )新必須緊緊圍繞實(shí)體經(jīng)濟需要。離開(kāi)了實(shí)體經(jīng)濟，創(chuàng )新就成了無(wú)源之水、無(wú)本之木。只有緊緊抓住國民經(jīng)濟的關(guān)鍵領(lǐng)域和薄弱環(huán)節，才能取得社會(huì )各個(gè)方面的理解和支持，證券行業(yè)的創(chuàng )新才具有強大的生命力。要積極搞好多層次資本市場(chǎng)體系建設，切實(shí)為中小企業(yè)、文化創(chuàng )意企業(yè)、科技企業(yè)和現代農業(yè)等產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供直接服務(wù)。要堅持提升資源配置效率的改革導向，積極探索利率互換、國債期貨、商品期權等金融工具創(chuàng )新，為實(shí)體經(jīng)濟提供間接服務(wù)。要堅持自主漸進(jìn)、互利共贏(yíng)、風(fēng)險可控的開(kāi)放路徑，從增強金融業(yè)和國民經(jīng)濟實(shí)力的需要出發(fā)，不搞行業(yè)與部門(mén)的自我封閉和狹隘的自我保護。
　　郭樹(shù)清強調，創(chuàng )新肯定會(huì )出錯，需要各方面的理解和包容。但證券行業(yè)也要注意學(xué)習和借鑒發(fā)達國家的經(jīng)驗和教訓，努力避免重復過(guò)去的錯誤。具體而言，要注意把握幾項原則：一是嚴格區分公募和私募，逐步完善投資者適當性制度；二是永遠不要做自己不懂的產(chǎn)品；三是不取不義之財，不能蒙蔽客戶(hù)、欺騙客戶(hù)，這是好的投資銀行和差的投資銀行的根本區別；四是要將風(fēng)險敞口始終保持在可以控制的范圍內；五是時(shí)刻做好經(jīng)營(yíng)狀況向最壞方向發(fā)展的準備。
　　郭樹(shù)清最后指出，證券公司應當有強烈的責任感。首先，要勇于承擔起行業(yè)的責任，實(shí)現證券業(yè)與國民經(jīng)濟的健康協(xié)調發(fā)展。行業(yè)要加強自律，要采取最嚴格、最嚴厲的措施，強化誠信責任和法律意識，把投資者當傻瓜來(lái)圈錢(qián)的日子一去不復返了。第二，要承擔起市場(chǎng)責任，證券公司是市場(chǎng)的組織者、參與者，市場(chǎng)是否有秩序，是否公開(kāi)、公平、公正，投資者合法權益是否得到足夠保護，證監會(huì )有責任，市場(chǎng)參與主體都有責任。第三，證券公司更要承擔好社會(huì )責任，牢固樹(shù)立誠實(shí)守信、依法合規、關(guān)心國家、熱愛(ài)人民、扶貧濟困、綠色環(huán)保的理念，決不能讓華爾街式的少數金融機構與社會(huì )大眾的分裂，在我們這里出現。
　　會(huì )上，證監會(huì )姚剛副主席介紹了多層次資本市場(chǎng)特別是全國性統一監管的場(chǎng)外交易市場(chǎng)(簡(jiǎn)稱(chēng)“新三板”)建設的總體框架和主要原則。他指出，證監會(huì )在總結中關(guān)村代辦股份轉讓系統經(jīng)驗的基礎上擴大試點(diǎn)范圍，建設全國性的場(chǎng)外市場(chǎng)和區域性的股權交易市場(chǎng)，這將有利于證券公司進(jìn)一步擴大業(yè)務(wù)范圍、提升服務(wù)能力，同時(shí)將使資本市場(chǎng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟的能力再上新臺階。
　　姜洋主席助理在會(huì )上表示，當前，證監會(huì )正按照年初全國金融工作會(huì )議的部署，研究推動(dòng)原油期貨與國債期貨等期貨新品種的開(kāi)發(fā)。更多期貨品種的加快上市有利于證券公司提升管理市場(chǎng)能力和創(chuàng )新能力，希望證券公司能抓住機遇，繼續加強與期貨市場(chǎng)的密切合作，共同提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟的能力。
　　朱從玖主席助理在會(huì )上說(shuō)，證監會(huì )近日公布了《關(guān)于進(jìn)一步深化新股發(fā)行體制改革的指導意見(jiàn)》，突出以信息披露為中心，健全價(jià)格形成機制，完善投資者適當性制度，加強誠信責任和市場(chǎng)主體自律，強化監管和懲戒。這將給證券公司的專(zhuān)業(yè)服務(wù)、內部控制、誠信自律和創(chuàng )新發(fā)展帶來(lái)更多挑戰，同時(shí)也提供了更多機會(huì )。
　　本次研討會(huì )由中國證券業(yè)協(xié)會(huì )、上海證券交易所、深圳證券交易所、中國證券登記結算有限責任公司、中國證券投資者保護基金有限責任公司共同舉辦，各證券公司負責人、中國證監會(huì )系統單位相關(guān)的負責同志和新聞媒體的代表共450余人參加了會(huì )議。
　　本次會(huì )議為期兩天，5月8日與會(huì )代表將繼續進(jìn)行深入研討。