德國財政部長(cháng)朔伊布勒6日說(shuō)，德國政府當天通過(guò)了一項旨在遏制商業(yè)銀行過(guò)度風(fēng)險投機的法律草案，以減少該行業(yè)面臨的風(fēng)險。此舉意在保證德國商業(yè)銀行能從2008年席卷全球的金融風(fēng)暴中汲取教訓，有效防范金融風(fēng)險并最大限度保護廣大普通儲戶(hù)的利益。
　　四個(gè)月前，芬蘭中央銀行行長(cháng)利卡寧領(lǐng)導的歐盟顧問(wèn)集團提出了一項保護納稅人和儲戶(hù)免于因銀行破產(chǎn)而遭受損失的改革建議。德國這項草案據此而產(chǎn)生。
　　根據這項銀行改革的草案，德國對境內銀行從事風(fēng)險較高業(yè)務(wù)規定了一個(gè)最高限額。當商業(yè)銀行高風(fēng)險自營(yíng)交易額超過(guò)1千億歐元(約合1350億美元)或占其資產(chǎn)負債額五分之一以上的，必須將其從事的交易項目從日常金融零售業(yè)務(wù)中剝離開(kāi)來(lái)，使零售銀行普通儲戶(hù)的存款不至于因銀行高風(fēng)險資產(chǎn)交易虧損而蒙受損失。而如果出現金融機構因巨額交易虧損甚至倒閉的情況，其負責人或經(jīng)理人將面臨高額罰金及長(cháng)達5年監禁的刑罰。
　　草案表示，將有風(fēng)險的交易活動(dòng)與客戶(hù)業(yè)務(wù)分離可以保證銀行的清償安全以及金融市場(chǎng)的穩定。根據文件，借貸者將允許繼續根據客戶(hù)的要求進(jìn)行交易，以及從事融資活動(dòng)和做市活動(dòng)。但是，直接對對沖基金以及私募股權融資基金借款和提供擔保是不允許的，高頻率交易也遭到禁止。
　　該項法案還要求商業(yè)銀行保證在出現經(jīng)營(yíng)困難或金融風(fēng)險等緊急情況時(shí)，自動(dòng)停止繼續大額交易并采取資產(chǎn)重組等有效行為，最大限度地降低可能出現的損失。
　　事實(shí)上，從上述金額限制看，德國只有一小部分銀行才會(huì )受到影響。朔伊勒布表示將有十數家銀行會(huì )受影響。據估計，德意志銀行、德意志商業(yè)銀行和德國巴登-符騰堡銀行就包括在其中。
　　朔伊布勒說(shuō)，沒(méi)有不受監管的金融市場(chǎng)和金融產(chǎn)品，商業(yè)銀行在從事自營(yíng)資金交易以謀求超額收益時(shí)，必須對其相應的高風(fēng)險獨立承擔全部責任。目前，德國政府正力圖逐步建立并完善金融市場(chǎng)監管體系，有效防范金融風(fēng)險。
　　但是，德國銀行有不同的聲音，德國最大商業(yè)銀行之一的德意志銀行聯(lián)席首席執行官安舒·賈因認為，該項法案將會(huì )限制商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)范圍并推高銀行投資的融資成本，最終可能阻礙德國經(jīng)濟增長(cháng)。德意志銀行表示，他們不會(huì )再從事有關(guān)法律限制的純粹產(chǎn)品交易。而德國銀行業(yè)協(xié)會(huì )警告是否存在對銀行業(yè)的過(guò)度監管。協(xié)會(huì )主席施米茨則認為這項法案的實(shí)施將動(dòng)搖德國作為歐洲重要金融中心之一的地位，他認為有效監管應該在歐盟范圍內統一推廣，而不是德國單邊實(shí)行。他認為，迄今為止，并無(wú)證據顯示分離交易行動(dòng)會(huì )增加金融市場(chǎng)的穩定性，這一倉促的法律行動(dòng)并無(wú)必要，只是政治家們爭奪選票的籌碼。歌德學(xué)院的金融研究中心主任克拉赫恩(Jan　Krahnen)稱(chēng)，監管者很難確定哪些是適當的交易，哪些又是不適當的交易。
　　這項新規定將在2014年正式生效，不過(guò)德國的銀行從明年起就要開(kāi)始分清其業(yè)務(wù)中哪些將歸于風(fēng)險一類(lèi)，并用一年的時(shí)間來(lái)分離這些業(yè)務(wù)活動(dòng)。
　　在生效前，草案會(huì )在3月份首先提交德國議會(huì )批準通過(guò)。預計，在德國議會(huì )下院，該法案將很容易被通過(guò)，但是上院的情況不同，上院對此的反對聲不斷。
　　該項草案可以說(shuō)是由德國與法國兩國政府協(xié)調之后草擬出臺。德法兩國提出相關(guān)草案并希望最終能推廣到歐盟層面。朔伊布勒說(shuō)，相關(guān)規定在德國趨于完善后，未來(lái)逐步在整個(gè)歐盟范圍內推廣實(shí)行�！�
　　相對而言，這是默克爾政府相對溫和的銀行改革措施，僅僅著(zhù)眼于限制風(fēng)險交易，而其反對黨社民黨的前任財政部長(cháng)史坦布律克去年提出了將商業(yè)銀行的零售和投資業(yè)務(wù)分離的建議。