固定收益類(lèi)表現可圈可點(diǎn) 權益類(lèi)業(yè)績(jì)慘不忍睹

    工銀瑞信基金被指“跛足巨人”

　　憑借多只“巨無(wú)霸”短期理財基金接連發(fā)行，工銀瑞信去年擠進(jìn)規模榜前十。不過(guò)就在工銀瑞信將其拳頭產(chǎn)品做得有聲有色時(shí)，該公司旗下偏股型基金卻被嚴重邊緣化，業(yè)績(jì)慘不忍睹。其偏股型基金平均收益不僅在前十大基金公司中墊底，而且在所有基金公司的同類(lèi)產(chǎn)品中也排名倒數第五。
　　去年通過(guò)固定收益類(lèi)產(chǎn)品大嘗甜頭的工銀瑞信今年一口氣上報了12只產(chǎn)品，其中有10只為固定收益類(lèi)產(chǎn)品，不過(guò)北京商報記者發(fā)現，一味注重借固定收益類(lèi)產(chǎn)品擴張的工銀瑞信似乎忽略了旗下股基的管理。晨星數據統計顯示，今年以來(lái)，截至3月8日，工銀瑞信基金旗下包括工銀紅利股票基金在內的15只股基和混基的平均回報率為2.41%，此數據不僅墊底于前十大基金公司，同時(shí)在可統計的70家基金公司中也是排名倒數第五。
　　在可統計的70家基金公司當中，僅有紐銀梅隆基金、安信基金、浙商基金和國金通用基金四家基金公司的業(yè)績(jì)不如工銀瑞信，這四家基金公司旗下股基和混基今年以來(lái)的回報率分別是2.3%、2.22%、1.97%、0.14%。而北京商報記者統計數據顯示，前三大基金公司華夏基金、易方達基金、嘉實(shí)基金旗下股基和混基今年以來(lái)的平均回報率分別是7.57%、6.79%、5.44%。
　　晨星公布的數據還顯示，工銀瑞信十余只權益類(lèi)產(chǎn)品中，去年業(yè)績(jì)多數都排在市場(chǎng)70%的同類(lèi)產(chǎn)品之后。其中，業(yè)績(jì)最好的也只處于市場(chǎng)中游水平。
　　不過(guò)在工銀瑞信賴(lài)以擴張的固定收益類(lèi)產(chǎn)品上，其業(yè)績(jì)做得還可圈可點(diǎn)。資料顯示，截至3月8日，工銀瑞信短期理財基金今年以來(lái)的平均回報率為0.79%，在前十大基金公司中排名第四。同時(shí)該公司激進(jìn)型債基和普通債基的業(yè)績(jì)也是處于中上游，晨星數據顯示，截至3月8日，工銀瑞信上述兩類(lèi)型基金今年以來(lái)的回報率分別是3.99%和1.94%，分別位列前十大基金公司的第五名和第三名。
　　從上述數據不難看出，工銀瑞信權益類(lèi)產(chǎn)品的收益不僅無(wú)法與其他大型基金公司相提并論，即便是在全市場(chǎng)中也是排名倒數第五，這樣的成績(jì)顯然與工銀瑞信的行業(yè)地位嚴重不符。
　　有分析認為，工銀瑞信權益類(lèi)產(chǎn)品與固定收益類(lèi)產(chǎn)品之所以出現明顯的兩極分化，或許與該公司的戰略布置不無(wú)關(guān)系。
　　去年下半年以來(lái)，工銀瑞信借著(zhù)固定收益類(lèi)產(chǎn)品尤其是短期理財基金的持續發(fā)力，擠進(jìn)了基金管理規模榜前十名，固定收益類(lèi)產(chǎn)品不僅是該公司擴張的拳頭產(chǎn)品，更占據其資產(chǎn)規模的絕大部分比重。好買(mǎi)基金研究中心數據顯示，工銀瑞信基金目前的資產(chǎn)規模為1243.49億元，其中偏股型基金的資產(chǎn)規模約為300億元，占比約僅為24%。