因“一海通財”系列產(chǎn)品在發(fā)行主體合規性和風(fēng)控上被業(yè)內質(zhì)疑，海通證券柜臺交易（OTC）產(chǎn)品發(fā)行引起包括監管層在內多方關(guān)注。海通證券官網(wǎng)24日發(fā)布公告稱(chēng)，于近日收到中國證券監督管理委員會(huì )上海監管局《關(guān)于對海通證券股份有限公司采取責令改正措施的決定》，因“一海通財”系列產(chǎn)品為監管規則未予明確的創(chuàng )新型產(chǎn)品，海通證券未按規定盡到向監管層報送義務(wù)。
　　去年12月份，證券業(yè)協(xié)會(huì )發(fā)布了《證券公司柜臺交易業(yè)務(wù)規范》，正式啟動(dòng)海通證券等7家券商的柜臺交易(OTC)業(yè)務(wù)試點(diǎn)。而就在2013年1月下旬，海通證券率先發(fā)行5款OTC產(chǎn)品，這五款產(chǎn)品分別為“一海通財”14天1號、35天1號、91天1號、365天1號人民幣理財產(chǎn)品和海通月月財優(yōu)先級6月期1號產(chǎn)品。其中，“一海通財”14天1號、35天1號、91天1號、365天1號人民幣理財產(chǎn)品的預期年化收益率分別達到4%、5%、5.2%、7%。此后，上述產(chǎn)品因收益率較高被搶購一空。
　　盡管“一海通財”系列產(chǎn)品受到市場(chǎng)追捧，但卻因其發(fā)行主體合規性和產(chǎn)品風(fēng)控問(wèn)題陷入外界質(zhì)疑。有分析人士指出，海通證券在已設立全資資管公司情況下發(fā)行“一海通財”產(chǎn)品的主體合規性存在問(wèn)題，而根據相關(guān)規定，證券公司不得經(jīng)營(yíng)與其子公司存在利益沖突或競爭關(guān)系的同類(lèi)業(yè)務(wù)。同時(shí)，在沒(méi)有外部獨立第三方托管監督下，海通證券如何能確保相關(guān)理財產(chǎn)品收益率的真實(shí)性，如何確保OTC市場(chǎng)產(chǎn)品客戶(hù)利益不受損害也成為外界關(guān)注焦點(diǎn)。
　　此外，“一海通財”產(chǎn)品在產(chǎn)品設計上被業(yè)內質(zhì)疑與銀行理財產(chǎn)品“資金池-資產(chǎn)池”模式類(lèi)似，即用成本低的資金投向期限較長(cháng)、收益更高的資產(chǎn)。由于在這種產(chǎn)品設計模式下，資金與資產(chǎn)之間期限錯配，沒(méi)有一一對應的關(guān)系，背后風(fēng)險此前已被業(yè)內屢屢提及。
　　值得注意的是，據媒體披露，中國證監會(huì )曾于3月7日發(fā)函至上海證監局，要求對 “一海通財”系列產(chǎn)品的發(fā)行和運作情況進(jìn)行核查，并稱(chēng)如果發(fā)現違法違規問(wèn)題，須嚴格依法處理。
　　面對監管層整改要求，海通證券表示，于第一時(shí)間積極組織整改，完善相關(guān)工作程序，并對相關(guān)責任人進(jìn)行了責任追究和處分。不過(guò)，該公告并未披露整改和處分的詳細信息。