要求商業(yè)銀行對包括同業(yè)和理財在內的各業(yè)務(wù)條線(xiàn)的流動(dòng)性風(fēng)險進(jìn)行有效識別、計量、監測和控制

    商業(yè)銀行流動(dòng)性覆蓋率應于2018年底前達到100%；在過(guò)渡期內，應于2014年底、2015年底、2016年底及2017年底前分別達到60%、70%、80%、90%

　　去年6月，我國銀行間市場(chǎng)出現階段性流動(dòng)性緊張、市場(chǎng)利率快速上升現象，引起了國內外廣泛關(guān)注，也暴露了商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險管理存在的問(wèn)題。

　　為促進(jìn)銀行業(yè)加強流動(dòng)性風(fēng)險管理，維護銀行體系的安全穩健運行，在廣泛征求意見(jiàn)的基礎上，銀監會(huì )今日正式發(fā)布《商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險管理辦法（試行）》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《辦法》）�！掇k法》要求商業(yè)銀行對包括同業(yè)和理財在內的各業(yè)務(wù)條線(xiàn)的流動(dòng)性風(fēng)險進(jìn)行有效識別、計量、監測和控制；商業(yè)銀行流動(dòng)性覆蓋率應于2018年底前達到100%；在過(guò)渡期內，應于2014年底、2015年底、2016年底及2017年底前分別達到60%、70%、80%、90%。

　　同業(yè)和理財業(yè)務(wù)流動(dòng)性狀況將成監測重點(diǎn)

　　近兩年來(lái)發(fā)展得最快的同業(yè)業(yè)務(wù)和理財業(yè)務(wù)，被銀監會(huì )列為流動(dòng)性風(fēng)險監測的重點(diǎn)�！掇k法》規定，在計算“未來(lái)30天現金凈流出量”時(shí)，“現金流出”細目中，涉及表外業(yè)務(wù)的項目非常多，幾乎涵蓋當前理財業(yè)務(wù)對應的“資產(chǎn)池”中的所有基礎資產(chǎn)，并設置了較高的流出系數，從而實(shí)現對相關(guān)業(yè)務(wù)流動(dòng)性風(fēng)險前瞻性監管的目標。

　　《辦法》還規定了銀監會(huì )應當定期監測商業(yè)銀行融資來(lái)源的多元化和穩定程度，并分析其對流動(dòng)性風(fēng)險的影響。相關(guān)參考指標包括但不限于核心負債比例、同業(yè)市場(chǎng)負債比例、最大十戶(hù)存款比例和最大十家同業(yè)融入比例。此外，與傳統的流動(dòng)性風(fēng)險指標相比，《辦法》還對同業(yè)業(yè)務(wù)采用了較高的現金流出系數，很多同業(yè)品種現金流失率設為100%。

　　要求銀行現金流測算和缺口限額應涵蓋表內外各項資產(chǎn)負債，包括為防范聲譽(yù)風(fēng)險而超出合同義務(wù)進(jìn)行支付所帶來(lái)的潛在流動(dòng)性需求，從而將同業(yè)和理財業(yè)務(wù)等表內外項目對現金流的影響納入流動(dòng)性風(fēng)險的計量和控制。

　　銀監會(huì )研究局副局長(cháng)李文泓指出，這有助于約束商業(yè)銀行對同業(yè)資金的過(guò)度依賴(lài)，對于當前我國銀行業(yè)改進(jìn)流動(dòng)性風(fēng)險管理能夠發(fā)揮積極作用。

　　“流動(dòng)性覆蓋率指標引入流動(dòng)性監管體系，將對同業(yè)和理財業(yè)務(wù)產(chǎn)生非常重大的影響，各商業(yè)銀行將會(huì )謹慎考量相關(guān)業(yè)務(wù)的現金流入流出情況，重新布局相關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)展”，一位股份制銀行的風(fēng)險部人士表示。

　　銀行達標易 要“算得準”難

　　按照規定，中資商業(yè)銀行、外商獨資銀行、中外合資銀行適用于本《辦法》，但農村合作銀行、村鎮銀行、農村信用社、外國銀行分行及資產(chǎn)規模小于2000億元人民幣的商業(yè)銀行不適用流動(dòng)性覆蓋率監管要求。且流動(dòng)性覆蓋率指標采取分段實(shí)施。2014年底、2015年底、2016年底及2017年底前分別達到60%、70%、80%、90%，2018年底前達到100%。

　　由于我國銀行業(yè)持有的資產(chǎn)相對優(yōu)質(zhì)，因而“達標”對于他們來(lái)說(shuō)并不是難事。據測算，截至去年末，適用《辦法》的銀行達到44家，這些銀行的流動(dòng)性覆蓋率去年末均已超過(guò)60%，這意味著(zhù)今年底可以全部達標。在這些機構中，去年末流動(dòng)性覆蓋率超過(guò)100%的銀行，占比已達84%，資產(chǎn)占比達86%。

　　而真正難的，是能不能把這個(gè)“風(fēng)險”算明白。

　　正因為難度太大，所以不得不采取分步達標的做法。以《辦法》中的一項計算現金流出的項目——業(yè)務(wù)關(guān)系存款為例，這個(gè)數據的計算會(huì )對銀行的流動(dòng)性覆蓋率產(chǎn)生非常重要的影響。如果滿(mǎn)足一系列條件，需要折算的比例就非常低，銀行會(huì )很容易達標。但目前我國的銀行卻并沒(méi)有對業(yè)務(wù)關(guān)系存款和非業(yè)務(wù)關(guān)系存款的區分，這就要求銀行要對自己的會(huì )計科目及風(fēng)險管理的細項進(jìn)行重新的劃分。因而，這一項目是否保留也曾引起商業(yè)銀行的熱議。

　　“類(lèi)似的項目還有很多，這需要銀行對內部基礎數據信息系統進(jìn)行非常大的調整。這也是為什么流動(dòng)性覆蓋率指標不適用于小銀行的原因”，李文泓說(shuō)。

　　但她同時(shí)強調，這個(gè)工作是值得花時(shí)間、花精力去做的�！安⒉皇菃渭兊倪_標問(wèn)題，里面也蘊含了非常先進(jìn)的理念，尤其是對比較薄弱的負債方的管理而言，非常有利于銀行去優(yōu)化流動(dòng)性風(fēng)險管理的方法、技術(shù)和精細化水平”，銀監會(huì )更希望以此促進(jìn)銀行提高流動(dòng)性管理。

　　此外，政策的滯后性，也使得商業(yè)銀行在報數據的過(guò)程中可能會(huì )吃一些虧。在現金凈流出量的零售存款項目中，按照巴III的規定，滿(mǎn)足有效存款保險計劃基本要求的“活期存款和剩余期限在30天內的定期存款”可被視為“穩定存款”，其折算率為5%，如果滿(mǎn)足有效存款保險計劃的附加標準的，折算率可降至3%。而遺憾的是，由于我國目前尚無(wú)存款保險計劃，所以，商業(yè)銀行的存款都需要按欠穩定存款來(lái)計算，折算率為10%。不過(guò)，存款保險制度出臺后，或許能夠解決這一問(wèn)題。