5月19日，中國證監會(huì )召開(kāi)會(huì )議，研究部署學(xué)習貫徹《國務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的若干意見(jiàn)》（簡(jiǎn)稱(chēng)《若干意見(jiàn)》）的相關(guān)工作。中國證監會(huì )黨委書(shū)記、主席肖鋼主持會(huì )議并強調，國務(wù)院發(fā)布的《若干意見(jiàn)》，勾勒了我國資本市場(chǎng)改革發(fā)展的新圖景，指明了發(fā)展方向，確定了發(fā)展戰略，明確了若干重要政策措施，大大拓展了資本市場(chǎng)的廣度和深度，充分體現了廣大市場(chǎng)參與者的呼聲與共識，及時(shí)回應了社會(huì )和民眾的關(guān)切，集中反映了各方面對資本市場(chǎng)改革發(fā)展的新期待，是進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的總動(dòng)員、總部署，是新時(shí)期指導資本市場(chǎng)改革發(fā)展的綱領(lǐng)性文件，具有重大現實(shí)意義和深遠戰略影響。
肖鋼指出，證監會(huì )系統各級領(lǐng)導班子和全體干部職工要認真組織學(xué)習，深刻領(lǐng)會(huì )精神，廣泛開(kāi)展宣傳，切實(shí)把《若干意見(jiàn)》精神學(xué)習好、領(lǐng)會(huì )好、貫徹好。一要深刻領(lǐng)會(huì )資本市場(chǎng)對于經(jīng)濟轉型升級、社會(huì )發(fā)展進(jìn)步以及完善現代企業(yè)制度、改善公司治理結構的重要意義，自覺(jué)把資本市場(chǎng)各項工作放到全面深化改革的大局中思考和謀劃。二要深刻領(lǐng)會(huì )加快發(fā)展資本市場(chǎng)迎來(lái)難得的歷史機遇，市場(chǎng)發(fā)展正處于新的起點(diǎn)，切實(shí)增強迎難而上、攻堅克難的使命感和責任心。三要深刻領(lǐng)會(huì )提高直接融資比重的重要性與緊迫性，充分認識加快發(fā)展多層次資本市場(chǎng)對于健全社會(huì )主義市場(chǎng)體系、優(yōu)化金融結構、防范金融風(fēng)險的積極作用。四要深刻領(lǐng)會(huì )《若干意見(jiàn)》關(guān)于處理好“四對關(guān)系”的深刻闡述，準確把握推動(dòng)資本市場(chǎng)改革發(fā)展的科學(xué)理念和方法。五要深刻領(lǐng)會(huì )《若干意見(jiàn)》提出的一系列新思想、新政策、新舉措，進(jìn)一步增強推動(dòng)資本市場(chǎng)創(chuàng )新發(fā)展的自覺(jué)性和主動(dòng)性。
肖鋼強調，當前資本市場(chǎng)改革發(fā)展的大政方針已經(jīng)確定，關(guān)鍵是腳踏實(shí)地，抓好貫徹落實(shí)，把資本市場(chǎng)改革發(fā)展藍圖轉化為切實(shí)可行的工作方案，把工作方案轉化為資本市場(chǎng)改革發(fā)展的豐碩成果。學(xué)習貫徹《若干意見(jiàn)》，要著(zhù)重在長(cháng)期性、系統性、制度性和基礎性上下功夫，注意防止和糾正功利主義的態(tài)度和脫離實(shí)際的做法，從我國資本市場(chǎng)仍處于新興加轉軌的階段出發(fā)，積極穩妥、扎扎實(shí)實(shí)地推進(jìn)資本市場(chǎng)改革開(kāi)放，堅決維護公開(kāi)公平公正的市場(chǎng)秩序，堅決維護投資者特別是中小投資者合法權益，促進(jìn)市場(chǎng)長(cháng)期穩定健康發(fā)展。
一是按照多渠道、廣覆蓋、嚴監管、高效率的要求，加快建設多層次股權市場(chǎng)。強化證券交易所市場(chǎng)的主導地位，壯大主板、中小企業(yè)板市場(chǎng)，創(chuàng )新交易機制，增加交易品種，研究在上海證券交易所市場(chǎng)推出股票ETF 期權交易試點(diǎn)。進(jìn)一步改革創(chuàng )業(yè)板，放寬財務(wù)準入標準；建立創(chuàng )業(yè)板再融資制度，推出“小額快速”定向增發(fā)機制；研究在創(chuàng )業(yè)板建立單獨層次，支持尚未盈利的互聯(lián)網(wǎng)和高新技術(shù)企業(yè)在新三板掛牌一年后到創(chuàng )業(yè)板上市。開(kāi)通全國中小企業(yè)股份轉讓系統證券交易及登記結算系統，豐富做市商、協(xié)議轉讓等交易方式，建立小額、便捷、靈活、多元的投融資機制。在做好清理整頓工作的基礎上，研究出臺區域性股權市場(chǎng)發(fā)展的指導意見(jiàn)。
二是提高上市公司質(zhì)量，夯實(shí)資本市場(chǎng)發(fā)展基礎。督促上市公司履行好信息披露等義務(wù)，加強對公司承諾履行、資金占用等事項的監管。抓緊研究推出上市公司市值管理制度，完善公司股權激勵制度，盡快推出上市公司員工持股計劃。以投資者需求為導向，修訂信息披露等業(yè)務(wù)規則。
三是抓緊推進(jìn)發(fā)行、并購重組、退市等基礎性制度改革。做好當前新股發(fā)行工作，穩定市場(chǎng)預期，從6月到年底，計劃發(fā)行上市新股100家左右，并按月大體均衡發(fā)行上市。抓緊研究注冊制改革方案，逐步探索符合我國實(shí)際的股票發(fā)行條件、上市標準和審核方式，統籌好注冊制改革的力度和市場(chǎng)的可承受度。依法嚴格監管發(fā)行上市活動(dòng)，堅決打擊粉飾業(yè)績(jì)、惡意造假、虛假披露等違法違規行為。堅決貫徹國務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步優(yōu)化企業(yè)兼并重組市場(chǎng)環(huán)境的意見(jiàn)，積極推進(jìn)企業(yè)并購重組，發(fā)揮資本市場(chǎng)在企業(yè)并購重組中的主渠道作用，強化資本市場(chǎng)的產(chǎn)權定價(jià)和交易功能，拓寬并購融資渠道，豐富并購支付方式。要抓緊啟動(dòng)新一輪退市制度改革，推出市場(chǎng)化多元化常態(tài)化的退市制度，對符合退市條件的公司嚴格退市，對欺詐發(fā)行的上市公司實(shí)行強制退市，支持上市公司根據自身需要實(shí)施主動(dòng)退市。
四是規范發(fā)展債券市場(chǎng)。盡快完成《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦法》修訂工作。按照“簡(jiǎn)政放權、寬進(jìn)嚴管”的原則，進(jìn)一步簡(jiǎn)化審核流程，全面建立非公開(kāi)發(fā)行制度，加強市場(chǎng)監管和維護市場(chǎng)秩序，健全適合我國實(shí)體企業(yè)的債權融資體系，提高支持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟的能力。按照“用好增量、盤(pán)活存量”的要求，推動(dòng)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)發(fā)展，盡快實(shí)現優(yōu)質(zhì)信貸資產(chǎn)證券化產(chǎn)品到交易所上市，積極推動(dòng)企業(yè)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)發(fā)展，加快完善取消資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)行政許可后的相關(guān)制度銜接和配套措施,更好支持我國以真實(shí)資產(chǎn)為基礎的資產(chǎn)證券化發(fā)展，豐富投融資渠道。切實(shí)強化發(fā)行人和投資者的責任約束，健全債券違約處置機制，支持債券持有人會(huì )議維護債權人整體利益，防范道德風(fēng)險。
五是培育私募市場(chǎng)。建立健全私募投資基金監管法規規則體系，盡快出臺私募投資基金監管暫行辦法以及合格投資者標準等規則。按照自律監管為主、功能監管、適度監管、底線(xiàn)監管的原則，構建私募基金監管體系。建立統一監測系統，加強統計分析和風(fēng)險監測，促進(jìn)私募基金管理人加強風(fēng)險控制。建立監管協(xié)作機制，配合有關(guān)部門(mén)和地方嚴厲打擊以私募為名進(jìn)行的各類(lèi)非法集資活動(dòng)。
六是推進(jìn)期貨市場(chǎng)建設。落實(shí)資本市場(chǎng)支持上海自貿區的政策措施，扎實(shí)推進(jìn)國際化原油期貨市場(chǎng)建設，爭取年內推出原油期貨。增加國債期貨品種，進(jìn)一步健全反映市場(chǎng)供求關(guān)系的國債收益率曲線(xiàn)。加大宜農期貨品種的研發(fā)上市工作，積極拓展期貨市場(chǎng)服務(wù)“三農”的渠道和機制。
七是提高證券期貨服務(wù)業(yè)競爭力。深入貫徹落實(shí)《證監會(huì )關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)證券經(jīng)營(yíng)機構創(chuàng )新發(fā)展的意見(jiàn)》，扎實(shí)推進(jìn)證券經(jīng)營(yíng)機構的創(chuàng )新發(fā)展，加快建設現代投資銀行。要放寬準入限制，鼓勵競爭，探索功能監管。抓緊研究制訂證券期貨經(jīng)營(yíng)機構設立和業(yè)務(wù)牌照管理的相關(guān)規則。要拓展基礎功能，積極支持業(yè)務(wù)和產(chǎn)品創(chuàng )新。抓緊發(fā)布進(jìn)一步推進(jìn)基金行業(yè)、期貨機構創(chuàng )新發(fā)展的意見(jiàn)，穩妥有序推進(jìn)基金行業(yè)和期貨行業(yè)的創(chuàng )新發(fā)展。
八是進(jìn)一步做好資本市場(chǎng)擴大開(kāi)放工作。扎實(shí)做好滬港股票市場(chǎng)交易互聯(lián)互通機制試點(diǎn)的各項準備工作，確保試點(diǎn)順利實(shí)施。推動(dòng)進(jìn)一步提高QFII總體投資額度和單個(gè)QFII額度上限,加快審批進(jìn)度。
九是堅決打擊證券期貨違法犯罪行為。加強對證券期貨違法違規行為的監測和線(xiàn)索發(fā)現，按照嚴格執法、公正執法、文明執法原則，堅決打擊欺詐上市、虛假信息披露、內幕交易、操縱市場(chǎng)等各種違法違規行為，始終保持高壓態(tài)勢。深化證券監管部門(mén)與公安司法機關(guān)的合作，完善行政執法和刑事司法的銜接機制，加大行政、刑事追責力度。
十是認真做好保護投資者特別是中小投資者合法權益工作。健全投資者適當性制度，嚴格投資者適當性管理。完善公眾公司中小投資者投票和表決機制，優(yōu)化投資者回報機制，探索多元化糾紛解決和投資者損害賠償救濟機制。成立中小投資者服務(wù)中心，加強對中小投資者的教育和服務(wù)工作。研究擴大投資者保護基金的來(lái)源和使用范圍。
十一是加快推進(jìn)證券期貨監管轉型。切實(shí)減少審批、核準、備案事項，加強事中事后監管。強化動(dòng)態(tài)監測監控和以風(fēng)險、問(wèn)題為導向的現場(chǎng)檢查， 完善監管執法聯(lián)動(dòng)機制。建設證監會(huì )系統的中央監管信息平臺，對監管業(yè)務(wù)和流程進(jìn)行集中再造，實(shí)現全系統數據和資源的統一整合，實(shí)現資本市場(chǎng)監管數據共享，促進(jìn)監管模式從碎片化、分割式監管，向共享式、功能型監管轉變。