摘要：港交所行政總裁李小加當天則表示，對于滬港通業(yè)界已經(jīng)做好準備工作，“槍聲一響就開(kāi)跑”，兩地監管當局宣布的時(shí)間未必要在開(kāi)車(chē)前一周或者兩周，市場(chǎng)不必過(guò)度解讀。
雖然并沒(méi)有像外界預期的一樣公布滬港通的最終發(fā)車(chē)時(shí)間，10月17日，中國證監會(huì )還是發(fā)布了《關(guān)于證券公司參與滬港通業(yè)務(wù)試點(diǎn)有關(guān)事項的通知》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》）以及《滬港通項目下中國證監會(huì )與香港證監會(huì )加強監管執法合作備忘錄》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《備忘錄》）在內的數份文件，上交所網(wǎng)站公布了89家首批獲得滬港通業(yè)務(wù)資格的券商名單，均顯示滬港通已經(jīng)“萬(wàn)事俱備，只欠東風(fēng)”。
《通知》顯示，中國證監會(huì )要求各證監局督促轄區內的證券公司切實(shí)做好“滬港通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)各項準備工作，包括：落實(shí)技術(shù)系統測試、做好投資者教育工作、深入開(kāi)展風(fēng)險揭示工作、加強從業(yè)人員培訓以及穩妥有序參與業(yè)務(wù)試點(diǎn)�！锻ㄖ芬�，加強內部評估和控制，合理設計內部考核指標，確保具備條件、滿(mǎn)足要求的營(yíng)業(yè)部開(kāi)展“港股通”試點(diǎn)業(yè)務(wù)，確保具有明確意愿、資產(chǎn)規模符合要求、投資經(jīng)驗豐富、對香港證券市場(chǎng)有充分認識的客戶(hù)參與“港股通”交易，不得片面追求業(yè)務(wù)規模和參與“港股通”交易的客戶(hù)數量。
《通知》要求，證券公司應當規范收取“港股通”交易傭金，按照平等、自愿、公平、誠實(shí)信用的原則，與客戶(hù)協(xié)商確定，但不得低于服務(wù)成本，不得以任何形式開(kāi)展不正當競爭，不得虛假宣傳、誤導投資者�！锻ㄖ吠瑫r(shí)要求證券公司需規范“滬港通”相關(guān)證券投資咨詢(xún)服務(wù)行為，在自營(yíng)以及資管方面，則要求證券公司按照境內一般上市股票的標準，計算自營(yíng)交易持有香港股票的相關(guān)風(fēng)險控制指標。證券公司設立專(zhuān)門(mén)投資于香港股票，或者同時(shí)投資于內地股票和香港股票的資產(chǎn)管理計劃，相關(guān)合同等法律文件應當約定相關(guān)股票投資比例和策略，并充分揭示風(fēng)險。
證監會(huì )要求，各證監局應當將轄區證券公司參與“滬港通”業(yè)務(wù)情況，納入機構日常監管，發(fā)現違法違規問(wèn)題的，及時(shí)采取責令改正、暫停新開(kāi)戶(hù)等監管措施。2015年證券公司分類(lèi)評價(jià)時(shí)，證監會(huì )將對證券公司參與“滬港通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)情況進(jìn)行專(zhuān)項評價(jià)。對發(fā)生技術(shù)系統故障、清算交收差錯、大量客戶(hù)投訴等問(wèn)題的證券公司，視情節輕重，扣減1-3分。情節特別嚴重，導致出現群體性事件或者嚴重影響“港股通”平穩運行的，予以降級處理。
就在同一天，中國證監會(huì )還宣布，當天，中國證監會(huì )與香港證監會(huì )共同簽署了《滬港通項目下中國證監會(huì )與香港證監會(huì )加強監管執法合作備忘錄》。至此，內地與香港關(guān)于滬港通跨境監管合作的制度安排已完成。
《備忘錄》的主要內容有以下7個(gè)方面：一是開(kāi)展監管執法合作的目的、備忘錄的效力。二是線(xiàn)索與調查信息通報機制。三是協(xié)助調查、聯(lián)合調查的程序及有關(guān)安排。四是信息的使用，包括執法合作中有關(guān)信息的使用范圍、信息保密有關(guān)要求。五是雙方互為送達有關(guān)文書(shū)的安排。六是滬港通下協(xié)助執行有關(guān)安排。七是其他配套安排，包括投資者權益損害賠償有關(guān)安排、信息發(fā)布的協(xié)調、磋商及定期聯(lián)絡(luò )機制、執法人員的實(shí)習、培訓和交流等。
根據《備忘錄》的安排，雙方在兩會(huì )執法部門(mén)工作層面建立違法違規線(xiàn)索和案件調查信息的通報共享機制，一方發(fā)現對方市場(chǎng)違法違規行為線(xiàn)索的，應在第一時(shí)間通報對方；雙方在各自法律權限范圍內，對一方提出的協(xié)助請求，給予及時(shí)、充分、有效的協(xié)助，遇涉及兩地的重大緊急案件時(shí)，或涉嫌違法主體、證人或證據處于雙方管轄區，雙方可啟動(dòng)聯(lián)合調查程序，成立聯(lián)合調查組�！秱渫洝诽岬�，雙方將在協(xié)助執行對方所作出的行政處罰方面拓展合作空間，并共同研究推動(dòng)兩地自律監管措施的執行互認問(wèn)題。雙方針對損害兩地市場(chǎng)投資者權益的違法違規行為采取執法行動(dòng)時(shí)，應將有利于保護兩地投資者利益作為首要考慮的原則。雙方將致力于實(shí)現兩地市場(chǎng)投資者得到同等的法律保護。在追償包括民事賠償在內的任何形式的賠償時(shí)，監管機構應依法支持將兩地市場(chǎng)的受害人均納入賠償范圍，對兩地市場(chǎng)投資者提供平等保護。
證監會(huì )新聞發(fā)言人張曉軍表示，滬港通監管執法合作備忘錄的簽署，為兩地證監會(huì )在滬港通下的跨境監管和執法合作奠定了堅實(shí)的基礎。滬港通正式啟動(dòng)后，兩地證監會(huì )將進(jìn)一步完善違法違規行為的發(fā)現和通報機制，提高調查合作的有效性，嚴厲打擊虛假陳述、內幕交易、操縱市場(chǎng)及其他跨境違法違規行為。
盡管中國證監會(huì )當日并未明確滬港通的最終發(fā)車(chē)時(shí)間，但就在當日，公布首批獲得滬港通業(yè)務(wù)資格的券商名單，包括愛(ài)建證券、申銀萬(wàn)國、國金證券、銀河證券等89家內地券商榜上有名。港交所行政總裁李小加當天則表示，對于滬港通業(yè)界已經(jīng)做好準備工作，“槍聲一響就開(kāi)跑”，兩地監管當局宣布的時(shí)間未必要在開(kāi)車(chē)前一周或者兩周，市場(chǎng)不必過(guò)度解讀。
