“定期存款快到期了，年終的獎金也有盼頭了，現在就想看看這筆錢(qián)怎么投資比較好�？偸窍Ｍ�風(fēng)險低一點(diǎn)，收益高一點(diǎn)吧�！边@是王小姐最近開(kāi)始考慮的一個(gè)問(wèn)題，也是許多人在臨近年末會(huì )面臨的一個(gè)投資困境。面對銀行理財產(chǎn)品、黃金交易、基金選購等等投資方式的呼喚，大眾該如何選擇適合自己的理財方式？

銀行理財產(chǎn)品的誘惑

經(jīng)濟參考報資料照片

    銀行的個(gè)人理財產(chǎn)品素以期限短、收益高而頗得投資者青睞。某股份制商業(yè)銀行近期推出的一年期人民幣理財產(chǎn)品，其中五萬(wàn)元起點(diǎn)的理財金額，預期年收益率3.42%，30萬(wàn)元起點(diǎn)的年收益率為3.62%，都明顯高于同期人民幣定期存款的利率2.016%。
    同時(shí)，投資者往往也看中人民幣理財產(chǎn)品低風(fēng)險的優(yōu)勢。比如前述理財產(chǎn)品匯集的資金即用于江蘇寧滬高速公路項目，該銀行對其進(jìn)行后續貸款支持。作為一種信托產(chǎn)品，銀行給予了保本保息的承諾，凸顯著(zhù)風(fēng)險較低的特點(diǎn)。
    與人民幣理財相比，外幣理財以其更高的收益率吸引著(zhù)投資者的視線(xiàn)。然而，匯率的變化則使外幣理財產(chǎn)品在風(fēng)險性上處于劣勢。如何將人民幣和外幣理財相結合，從低風(fēng)險中獲得更高收益成為了銀行和投資者共同關(guān)注的方向。
    也有銀行推出半年期的理財計劃，即是將人民幣投資收益與國際金融市場(chǎng)投資產(chǎn)品相連，投資人在銀行開(kāi)立人民幣和美元兩個(gè)賬戶(hù)，同時(shí)存入一定數量的人民幣資金，產(chǎn)品到期時(shí)，銀行返還投資人人民幣本金，并以美元支付投資人的投資收益。其中長(cháng)期產(chǎn)品更有附加匯率保護機制，避免因人民幣升值帶來(lái)的收益縮水。
    投資期限靈活、按期推出則是銀行理財產(chǎn)品的另一優(yōu)勢，投資者在每個(gè)月的期限內都可以購買(mǎi)，而不必因為錯過(guò)上一期而后悔，十分方便。
    然而，在了解理財產(chǎn)品的過(guò)程中，我們也發(fā)現，投資理財的起點(diǎn)額往往較高，如上的兩個(gè)理財計劃，人民幣起點(diǎn)都為五萬(wàn)元，這也是一般人民幣理財產(chǎn)品的門(mén)檻。外幣方面，不少銀行要求5000美元、四萬(wàn)元港幣以上。此外，對于銀行給予的預期收益率和實(shí)際收益率，投資者也要對兩者可能存在的差距有所心理準備。

炒金理財需謹慎

    “不要迷信黃金只漲不跌，應該先了解市場(chǎng)再參與市場(chǎng)�！备哔悹柦疸y有限公司首席黃金分析師王瑞雷說(shuō)。
    對于臨近年末的市場(chǎng)趨勢，王瑞雷表示，從2001年至2006年，每年年末黃金行情都會(huì )上漲，“因為11月是印度的排燈節，同時(shí)也是印度的婚嫁高峰期，而在國際市場(chǎng)上，印度是世界上黃金需求最大的國家，在這段時(shí)間內，黃金需求達到一個(gè)高峰。同時(shí)，第四季度臨近年末，也是西方和中國傳統節假日集中的時(shí)間段，購買(mǎi)黃金用來(lái)收藏、擺設或者送人都是很好的方式�！边@些原因都刺激了黃金市場(chǎng)的需求，推動(dòng)黃金價(jià)格上漲。
    但是投資者不能僅僅看到這些現象就認為黃金永遠不會(huì )跌而進(jìn)行盲目投資�！皩�(shí)際上黃金的價(jià)格與美元走勢、國際原油價(jià)格都是息息相關(guān)的，是隨時(shí)波動(dòng)的�！蓖跞鹄渍f(shuō)，“黃金具有“金融+商品”的屬性，其中與金融成反比，與商品成正比�！秉S金與美元的負相關(guān)即屬于前者，而與原油的高度正相關(guān)則達到了0.9。
    據王瑞雷介紹，目前國內黃金市場(chǎng)還比較單一，主要為投資性金條、收藏性金條和上海黃金交易所的延期交易。近期市場(chǎng)上蜂擁上架的賀歲金條就屬于收藏性金條，受市場(chǎng)黃金價(jià)格影響較小，而且因為是用于收藏或者送人，其中存在著(zhù)溢價(jià)，投資者也不會(huì )在乎。王瑞雷認為賀歲金條用來(lái)理財不劃算，投資者可選擇投資性金條或者黃金股票。雖然有更多的人買(mǎi)會(huì )推動(dòng)價(jià)格的上漲，但是年底黃金市場(chǎng)不會(huì )有太大的變動(dòng)，較為穩妥。

基金難做　安全為主

    雖然基金投資在不同階段會(huì )有結構調整，收益高的同時(shí)風(fēng)險也大，但是基金投資專(zhuān)家認為相對于股票的高風(fēng)險而言，基金投資仍有其優(yōu)勢，鼓勵大家投資。東方基金管理有限責任公司的付勇說(shuō)：“如果風(fēng)險要求比較小，可以選擇貨幣市場(chǎng)基金，保守一點(diǎn)的二級市場(chǎng)即股票市場(chǎng)�！彼�同時(shí)提醒，客戶(hù)在選擇基金投資過(guò)程中，需結合自身特點(diǎn)，個(gè)人的風(fēng)險偏好，甚至個(gè)人年齡、性別，綜合考慮進(jìn)行選擇，以增加穩定性。
    以東方基金8月份推出的金賬簿基金為例。作為一種風(fēng)險控制嚴格的貨幣市場(chǎng)基金，其一年的市場(chǎng)收益率可達1.9%，不僅比銀行的活期利率高，而且可以隨時(shí)收回。對于不能買(mǎi)股票的投資者而言，用債券、銀行票據、定期或者活期存單進(jìn)行投資，在安全方面有了保障，也符合投資者求穩的心態(tài)。

保險：理財與保障兼顧

    分紅保險是目前保險產(chǎn)品的主流。作為一種具有儲蓄功能附帶投資風(fēng)險的業(yè)務(wù)，分紅險安全性好，除具有基本保障功能外，每年還可以根據分紅保險業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)情況，決定紅利分配，可以說(shuō)是集銀行儲蓄、股票基金和傳統保險于一身。體現在具體險種上，如中國人壽的國手千禧理財兩全保險，不僅包含身故風(fēng)險保障，投保人每三周年還可以獲得中國人壽按基本保險金額的5%給付的生存保險金。而根據上一會(huì )計年度分紅保險業(yè)務(wù)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況確定的紅利分配，投保人可以現金領(lǐng)取或累積生息的方式來(lái)處理。
    當然，在看到分紅險的保險、投資兩不誤的優(yōu)點(diǎn)時(shí)，也需注意分紅險變現能力較弱，分紅也不固定，對于收入不穩定者而言并不是最佳的選擇。因此，專(zhuān)家提醒投資者在選擇投資時(shí)仍要保持一顆清醒的頭腦，進(jìn)行理智的選擇，避免盲目跟風(fēng)。
    此外，進(jìn)入到冬季、年關(guān)，隨著(zhù)大眾活動(dòng)的頻繁開(kāi)展也帶了隱患，購置各類(lèi)健康險、意外險也是一種選擇。
    太平洋保險推薦了2000元可保一萬(wàn)元的安居理財險種。工作人員介紹：“安居理財類(lèi)似于銀行的貸款，一年到期，保險公司歸還2000元本金，以及2.25%的保值增值金�！逼涑斜７秶�包括房屋住宅，室內財產(chǎn)如家具、電器、服裝等，以及特約財產(chǎn)如現金、金銀、珠寶、玉器、首飾。新華人壽則主推“多保通吉祥卡”，“多保通”每份保費100元，可保一般意外事故，特定交通意外，航空意外，保額可達20萬(wàn)元。