一年之計在于春。年初正是制定各種理財計劃的好時(shí)機。如何在通脹與加息預期強烈的前提下，保障資金安全，讓錢(qián)生錢(qián)？理財專(zhuān)家建議投資者關(guān)注具有基本保障和抗通脹雙重功效的保險產(chǎn)品。專(zhuān)家預測：去年獨領(lǐng)風(fēng)騷的分紅險，仍將成為虎年保險明星；萬(wàn)能險銷(xiāo)售將會(huì )逐漸升溫、穩定增長(cháng)；而投連險能否強勢回歸則取決于虎年資本市場(chǎng)的表現。

　　分紅險：隨息而動(dòng)抵御通脹

　　歲末年初，中國人壽、新華保險、泰康人壽、中意人壽、信泰人壽等多家保險公司紛紛推出新產(chǎn)品以期在虎年壽險市場(chǎng)搶得好頭彩。其中，分紅險新品最多。
　　中國人壽年初專(zhuān)為追求穩健理財的高端客戶(hù)推出了“福祿雙喜”、“福祿尊享”兩款分紅產(chǎn)品，客戶(hù)可根據自己的喜好，選擇具有重疾和豁免保費功能的專(zhuān)屬附加險；新華保險的“尊享人生全能理財計劃”既傳承了新華保險經(jīng)典的保額分紅特色，還具有快速雙重領(lǐng)取、資金二次計息、賬戶(hù)服務(wù)靈活等諸多優(yōu)點(diǎn)；友邦保險通過(guò)個(gè)險渠道發(fā)售的一款金喜洋洋年金產(chǎn)品，繳費期間為八年，客戶(hù)可自由選擇繳費期結束后每年領(lǐng)取年金的數量。
　　還有一些保險公司針對通脹擔憂(yōu)和加息預期，對現有的分紅型保險進(jìn)行改造，使其更具抗通脹功能。太平洋壽險日前推出的“人生四季福相伴”產(chǎn)品組合，根據客戶(hù)不同人生階段的具體需求進(jìn)行配置，使產(chǎn)品具有更大的靈活性。
　　保險專(zhuān)家表示，分紅險在加息周期中，分紅隨息而動(dòng)可以有效規避通脹。而保監會(huì )關(guān)于“保險公司至少應將分紅保險可分配盈余的70%分配給客戶(hù)”的規定，也可以讓保戶(hù)分享到保險公司的投資收益。
　　“2010年分紅險再續強勢應該不算意外�，F階段我國保險業(yè)所處的發(fā)展階段非常適合分紅險的發(fā)展。據測算，分紅險的保費增速與前一年的投資收益率高度正相關(guān)。從目前的數據看，2009年我國整體保險行業(yè)的投資收益高于預期，保險公司取得的豐厚投資回報所帶來(lái)的高分紅，必將刺激2010年分紅險保費高增長(cháng)。另外，2009年10月1日頒布的新《保險法》大大拓寬了保險資金投資渠道，擴大了投資有價(jià)證券的范圍，允許投資不動(dòng)產(chǎn)，這無(wú)疑增強了未來(lái)分紅險的收益預期�！北本┲刑旒稳A理財顧問(wèn)有限公司高級理財師李大治說(shuō)。
　　在采訪(fǎng)中，多位保險公司人士表示，分紅險仍將作為公司今年的主打產(chǎn)品。中國人壽相關(guān)負責人稱(chēng)，公司今年的產(chǎn)品策略仍以傳統險和分紅險為主，并把新推出的兩款“福祿系列”分紅險產(chǎn)品作為主打產(chǎn)品。
　　平安人壽市場(chǎng)部負責人表示，分紅產(chǎn)品適合的客戶(hù)群很廣泛，從未成年人到成年人，從注重保障到保障與收益兼顧的客戶(hù)均可購買(mǎi)�？晒┻x擇的分紅產(chǎn)品很多，客戶(hù)可根據需要，選擇合適的交費期限和保障功能的產(chǎn)品進(jìn)行購買(mǎi)。
　　不過(guò)，業(yè)內人士也提醒，分紅險適合有穩定收入來(lái)源、短期內又沒(méi)有大宗購買(mǎi)計劃的人士。而對于收入有限的投保者而言，首先應當購買(mǎi)的是諸如定期壽險、意外險等側重保障、不帶保費返還、不帶分紅的純消費型保險，以便用最低的保費獲得最大的保障。

　　萬(wàn)能險：結算利率上調搶市

　　隨著(zhù)加息預期越來(lái)越強烈，從2009年12月開(kāi)始，國內兩大保險巨頭相繼調高萬(wàn)能險的結算利率，中國平安上調了12.5個(gè)基點(diǎn)，達到4.5%；中國人壽上調了10個(gè)基點(diǎn)，達到4%。
　　據業(yè)內人士介紹，萬(wàn)能險的投資收益大部分來(lái)自于存款。自2008年9月降息通道打開(kāi)后，銀行一年期存款基準利率一度調至2.25%，逼近了歷史最低水平�！霸谶@種情況下，共有20余家保險公司相繼下調了萬(wàn)能險結算利率，有些產(chǎn)品甚至停售了。而在目前資金市場(chǎng)價(jià)格處于低位和升息的預期下，萬(wàn)能險可以同時(shí)享受資金價(jià)格優(yōu)惠和資產(chǎn)價(jià)格上升的雙重利好，因此很多保險公司相繼上調或準備上調萬(wàn)能險產(chǎn)品的結算利率�！敝忻来蠖紩�(huì )首席壽險規劃經(jīng)理李春說(shuō)。
　　業(yè)內人士分析指出，隨著(zhù)加息的腳步越來(lái)越近，萬(wàn)能險在2010年應有不錯的行市�！叭f(wàn)能險結算利率的上升可能會(huì )吸引一部分客戶(hù)重新購買(mǎi)，但2010年萬(wàn)能險的銷(xiāo)售情況不好預測，它取決于監管部門(mén)壽險調整、保險公司的經(jīng)營(yíng)策略以及加息預期會(huì )不會(huì )實(shí)現�！币晃槐ｋU公司的銷(xiāo)售負責人對記者說(shuō)。

　　投連險：適合高端客戶(hù)避債

　　在三大投資型險種中，投連險最令人愛(ài)恨交織。2007年資本市場(chǎng)的火爆讓不少投資人興奮不已，但隨后股市的低迷又讓投連險市場(chǎng)進(jìn)入了一個(gè)前所未見(jiàn)的低谷�！敖衲曩Y本市場(chǎng)震蕩會(huì )加劇，因此我認為應適當配置投連險產(chǎn)品�！比鹛┤藟蹚V東分公司副總經(jīng)理周昕表示。
　　一些投資者喜歡將投連險和基金進(jìn)行對比。
　　對此，周昕分析：實(shí)際上投連險是對基金進(jìn)行優(yōu)化，是通過(guò)專(zhuān)家篩選出優(yōu)質(zhì)基金形成的基金組合。通常還會(huì )設置進(jìn)取型、成長(cháng)型、平衡型、增值型、穩健型等多個(gè)不同風(fēng)險的賬戶(hù)，供投資者轉換。
　　另外，相比基金，投連險還有一個(gè)好處，就是可實(shí)現避稅、避債。如果買(mǎi)基金或投資股票，一旦出現債務(wù)糾紛就必須將其拿去償還債務(wù)，而保險產(chǎn)品則可以規避債務(wù)。從這個(gè)角度說(shuō)，投連險很適合高端客戶(hù)進(jìn)行資產(chǎn)配置。
　　不過(guò)，專(zhuān)家也提醒投資者在挑選投連險時(shí)一定要考慮公司的專(zhuān)業(yè)程度和投資基金的長(cháng)期業(yè)績(jì)及歷史經(jīng)驗，并且要比較費率，尤其是在市場(chǎng)震蕩時(shí)期�！霸诤暧^(guān)經(jīng)濟充滿(mǎn)不確定性的背景下，證券市場(chǎng)波動(dòng)加劇，呈震蕩走勢。公募基金在波動(dòng)市中往往不能獲取良好收益，這將極大地影響到投連險產(chǎn)品的收益率�！敝Z亞財富市場(chǎng)部總經(jīng)理陳懇說(shuō)。