一些不法中介公司以“高回報零風(fēng)險”為誘餌，兜售“將在海外上市的原始股”。大批沉浸在原始股上市翻倍增值神話(huà)中的群眾趨之若鶩。
目前其中一名設局者康某已被北京市朝陽(yáng)區人民法院以非法經(jīng)營(yíng)罪判處有期徒刑1年6個(gè)月，罰金35萬(wàn)元，繼續追繳其非法所得。
據統計，該系列案件受害投資者多達1000余人，非法經(jīng)營(yíng)數額高達7000余萬(wàn)元。
上市后能賺數十倍
2007年年初，年逾古稀的李某經(jīng)朋友介紹，聽(tīng)了某投資顧問(wèn)公司的講課。在課堂上，主講人稱(chēng)該公司代售的哈爾濱某公司原始股即將在美國上市，上市后股價(jià)會(huì )翻數倍甚至數十倍，單股市值可達十幾甚至幾十美元，而現在該公司的股權信托受益權僅以每股4.8元的價(jià)格對外出售。該公司還承諾，若未能如期上市，將按照轉讓協(xié)議的價(jià)格加同期銀行存款利息實(shí)施回購。
面對如此高額利潤的誘惑，誰(shuí)會(huì )不動(dòng)心呢？可一想到要動(dòng)用自己攢了一輩子的積蓄，李某覺(jué)得還是理性些好，于是第一次僅購買(mǎi)了兩萬(wàn)股。但之后李某又參加了幾次該公司舉辦的“說(shuō)明會(huì )”，總能見(jiàn)到不少投資者大量購買(mǎi)的火熱場(chǎng)面。于是，他前后4次累計購買(mǎi)了10萬(wàn)股。
經(jīng)查，這家投資顧問(wèn)公司系犯罪嫌疑人康某于2006年7月成立，業(yè)務(wù)就是倒賣(mài)原始股并從中獲利�？的巢捎媒鹱炙降膫麂N(xiāo)策略，先通過(guò)廣告招募業(yè)務(wù)員，然后對業(yè)務(wù)員“洗腦”，再由業(yè)務(wù)員介紹自己的親屬、朋友購買(mǎi)原始股。2007年1月，康某通過(guò)中間人獲得了哈爾濱某公司欲轉讓股權信托受益權的信息，并與股權轉讓人取得了聯(lián)系，在未經(jīng)證監部門(mén)批準的情況下，開(kāi)始非法向社會(huì )不特定公眾銷(xiāo)售該股權信托受益權。
利用新概念迷惑人
據北京市朝陽(yáng)區人民檢察院的調研顯示，該院自2009年至今，共辦理非法經(jīng)營(yíng)未上市公司股權案件12起，涉案金額多以數百萬(wàn)、甚至數千萬(wàn)元計，投資者損失少則數萬(wàn)，多則數十萬(wàn)、上百萬(wàn)元。
該院檢察官向《法制日報》記者介紹，在中國股市初期，“原始股”的確曾是贏(yíng)利和暴富的代名詞。原因在于當時(shí)所發(fā)行的原始股往往是人民幣普通股或內部職工股，都是具備上市流通條件的。但現在所能買(mǎi)到的原始股都是自然人發(fā)起人股，在短期內是沒(méi)有上市流通資格的。
即使該原始股最終可以上市，其購買(mǎi)機會(huì )也是十分有限的，能夠購買(mǎi)的往往是與公司有關(guān)的內部投資者，而這些人是不會(huì )輕易將已取得的股權隨便拿出來(lái)四處兜售的。即便是該公司要轉讓公司股權，也是要找有實(shí)力的公司，不太可能零散地出售給市民。所謂的“高回收零風(fēng)險”，只是不法中介公司設下的騙局而已。
這位檢察官還介紹，當前很多不法中介公司利用新概念來(lái)迷惑投資者，比如說(shuō)銷(xiāo)售的原始股將在美國的副版OTCBB上市等。由于投資者并不十分了解這些規則，上當受騙自是在所難免。其實(shí)OTCBB是美國場(chǎng)外柜臺交易系統的簡(jiǎn)稱(chēng)，實(shí)際上是屬于美國納斯達克的一個(gè)副版，是一個(gè)沒(méi)有門(mén)檻的自由市場(chǎng)，公司可以自由進(jìn)入，甚至不需要通過(guò)美國證監會(huì )的審批。是否在OTCBB掛牌與能否在納斯達克上市基本上沒(méi)有關(guān)系，一支在OTCBB掛牌的股票，可能許多年都沒(méi)有人買(mǎi)，也賣(mài)不出去。OTCBB的特點(diǎn)就是沒(méi)有流動(dòng)性，很多在OTCBB掛牌股票最終將淪為垃圾股，一文不值。所以不法中介公司宣稱(chēng)的將在OTCBB掛牌僅僅是迷惑投資者的新伎倆，能否上市永遠都是一個(gè)遙遙無(wú)期的未知數。
謹慎對待避免盲從
根據我國現行法律規定，非上市公司的股份轉讓只能通過(guò)證券公司代辦股份轉讓系統以協(xié)議轉讓的方式進(jìn)行，且這種協(xié)議轉讓只能是大宗股份的整體轉讓。
2006年國務(wù)院辦公廳下發(fā)的《關(guān)于嚴厲打擊非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》和2008年最高法、最高檢、公安部和中國證監會(huì )聯(lián)合下發(fā)的《關(guān)于整治非法證券活動(dòng)有關(guān)問(wèn)題的通知》中規定：凡是非經(jīng)監管部門(mén)批準，向社會(huì )公眾非法買(mǎi)賣(mài)或代理買(mǎi)賣(mài)未上市公司股票；編造公司即將在境內外上市或股票發(fā)行獲得政府部門(mén)批準等虛假信息，誘騙社會(huì )公眾購買(mǎi)所謂“原始股”的，均為非法證券活動(dòng)。
“投資者在投資的時(shí)候要增強風(fēng)險防范意識，對于看似誘人的投資途徑應當謹慎對待，避免盲從給自己造成不必要的損失�！睓z察官向群眾提示，對于市場(chǎng)上那些以宣講的形式、游說(shuō)零散群眾購買(mǎi)、并以高額回報為誘餌兜售原始股的行為，廣大投資者應提高警惕，這種情況是騙局的可能性非常大。