據了解,銀行不斷提高理財產(chǎn)品的收益,其中也不乏無(wú)奈。事實(shí)就是,在信貸收緊和通貨膨脹的雙重背景之下,銀行面臨著(zhù)尷尬的兩難處境:一方面隨著(zhù)央行今年以來(lái)連續4次提高銀行存款準備金率,銀行存款準備金率已被提高至創(chuàng )紀錄的20.5%;另一方面通貨膨脹抵消了加息的作用,銀行存款面臨大量流失。
銀行的主營(yíng)業(yè)務(wù)就是存貸業(yè)務(wù),利潤來(lái)源就在于存貸差。存貸比的紅線(xiàn)不能超越,只能以存代貸,自然存款越多,可貸款量才能越多。通過(guò)產(chǎn)品設計,短期理財資金可以很自然地成為銀行的存款,來(lái)發(fā)揮月末和季末“沖量存款”的作用。
銀行人士表示,一般的產(chǎn)品是月末購買(mǎi),月初計息,這種設計就使得客戶(hù)在購買(mǎi)理財品之后,錢(qián)首先是被凍結在了賬戶(hù)里,作為銀行存款進(jìn)而改善了銀行的貸存比結構。流動(dòng)性強,投資靈活的短期理財產(chǎn)品也成為銀行“吸金”法寶。據統計,目前市面上的短期理財產(chǎn)品,一般以5萬(wàn)元為門(mén)檻,但是隨著(zhù)投資者的關(guān)注度的升高,幾十萬(wàn)、幾百萬(wàn),甚至上千萬(wàn)元門(mén)檻的短期理財也悄然興起。當然收益率也遵循與其他理財產(chǎn)品一樣的規律門(mén)檻越高,收益率越高。同時(shí),銀行還采取滾動(dòng)發(fā)行的方式把短期吸引效應轉換成對客戶(hù)的持續黏性,對客戶(hù)形成“車(chē)輪戰”的營(yíng)銷(xiāo)。
但是,數量眾多,同質(zhì)化嚴重成為銀行發(fā)行理財產(chǎn)品的通病,因此,銀行為了快速“吸金”,不斷刷新理財產(chǎn)品的收益,這也是理財產(chǎn)品收益看漲的一個(gè)根本原因。其次,通過(guò)“稍許”的讓利,銀行既獲得了客戶(hù),又擺脫了貸存比的掣肘。