最新披露的上市公司三季報顯示，基金現身26公司“前十大”抱團取暖開(kāi)局失利，王亞偉已閃離科達機電周跌6.03%，套住8只重倉基金。
上周，滬深兩市35家上市公司率先披露三季報，其中基金現身26家公司前十大流通股股東名單。雖然部分上市公司三季度業(yè)績(jì)十分搶眼，但基金卻有進(jìn)有退。
整體看，基金正積極布局機械設備、電子元器件、信息服務(wù)及設備等資本密集型行業(yè)。四季度開(kāi)局第一周，26只三季度基金重倉股平均漲4.63%，跑贏(yíng)大盤(pán)。但《證券日報》基金周刊記者注意到，基金扎堆的股票表現遜色，“抱團取暖”開(kāi)局宣告失利，令天弘精選、益民創(chuàng )新優(yōu)勢等基金很受傷。
“今年我國經(jīng)濟形勢發(fā)生較大變化，一些強周期性行業(yè)顯露衰退的跡象，基金避之不及；三季度以來(lái)，由于上市公司成長(cháng)性的缺失，基金積極調倉�！北本┮换鸱治鰩熢诮邮堋蹲C券日報》基金周刊記者采訪(fǎng)時(shí)分析道，“基金普遍認為市場(chǎng)仍然處于底部區域的左側，短期內將繼續向下尋求支撐。在投資品種的看法上有所差別，但追蹤近期經(jīng)濟發(fā)展和政策調控的趨勢是其核心所在，布局資本密集型行業(yè)的龍頭股，中長(cháng)期看會(huì )帶來(lái)穩定收益�！�
現身26公司“前十大”
據《證券日報》基金周刊及財匯資訊最新統計，截至上周末，共有35家上市公司率先披露三季報，其中26家公司前十大流通股股東名單中出現了基金的身影。從行業(yè)角度粗略分析，基金三季度多集中在信息服務(wù)及設備(5家)、電子元器件(4家)、機械設備(3家)、化工(3家)等上市公司中。
全球技術(shù)領(lǐng)先的安防行業(yè)龍頭�？低�，三季度每股收益達0.87元，主營(yíng)收入及凈利潤同比分別實(shí)現了44.30%、32.58%的增長(cháng)率。尤為注意的是，根據安防“十二五”規劃，2015年視頻監控系統產(chǎn)值將突破1000億元，占安防電子系統的份額超過(guò)50%，成為其規模最大且最具增長(cháng)潛力的細分領(lǐng)域。�？低晳{借其合理的布局及良好的控制實(shí)施能力，今后三年業(yè)績(jì)快速增長(cháng)具有頗高的可持續性和確定性。該公司已經(jīng)得到華夏系基金的強力關(guān)注，華夏優(yōu)勢、華夏回報和華夏回報二3只基金分別于三季度新進(jìn)797.79萬(wàn)股、533.80萬(wàn)股、304.11萬(wàn)股，分列公司第五、六和第十大流通股股東，持股總數達到1645萬(wàn)余股，合計占流通股本比6.55%。與華夏系基金并肩新進(jìn)該股的基金還有華安策略?xún)?yōu)選，以338.37萬(wàn)股的持倉量位居第八大流通股股東。
此外，歌爾聲學(xué)等股票，也得到基金的青睞。其中歌爾聲學(xué)前十大流通股東中，共計有匯添富、大成、嘉實(shí)等3家基金公司的5只基金進(jìn)駐，共計持有約4460萬(wàn)股；樂(lè )視網(wǎng)共計4只公募基金現身“前十大”，而二季度則無(wú)基金進(jìn)駐。
值得關(guān)注的是，明星基金經(jīng)理王亞偉，三季度已經(jīng)閃離科達機電“前十大”。三季報顯示，科達機電實(shí)現凈利潤3.17億元，同比上漲210%，公司“前十大”不再有王亞偉的身影，而在二季度華夏大盤(pán)新進(jìn)472.58萬(wàn)股，為第十大股東。三季度末，仍保留在該股“前十大”的基金有華夏回報、融通新藍籌、中郵核心成長(cháng)、諾安股票、華夏回報二號等5只，除華夏回報略有增倉外，其余基金均有不同程度的減倉。
基金三季度扎堆3只股
從上市公司“前十大”分布看，基金扎堆安琪酵母、立訊精密三只股票，均有6只以上基金躋身其中。
據《證券日報》基金周刊觀(guān)察，安琪酵母是基金目前最看重的股票，前十大流通股股東名單中有8席位被基金占據，該公司前三季度主營(yíng)收入及凈利潤同比分別增長(cháng)19.40%、20.15%。銀華核心價(jià)值優(yōu)選以520.34萬(wàn)股的持股量，位居該公司第二大流通股股東，與二季度相比持倉量未變；天弘精選新進(jìn)持股485.59萬(wàn)股，為第三大流通股股東；興全社會(huì )責任大幅減持131萬(wàn)股，以367.12萬(wàn)股的最新持股量成為該股第五大流通股股東。銀華富裕主題、長(cháng)信金利趨勢、益民創(chuàng )新優(yōu)勢、中郵核心成長(cháng)、廣發(fā)策略?xún)?yōu)選均躋身該公司“前十大”，其中中郵核心成長(cháng)二季度新進(jìn)該股918.06萬(wàn)股為第二大股東，時(shí)至三季末持股量?jì)H301.99萬(wàn)股，減倉67.11%。
二季末基金第一控盤(pán)股立訊精密，前三季度基本每股收益0.73元，主營(yíng)收入及凈利潤同比分別增長(cháng)188.97%、160.62%，為三季度業(yè)績(jì)最優(yōu)秀的電子元器件股。三季度末公司前十大流通股東依舊全為機構占據，總持股量約2404.62萬(wàn)股，較之6月底的2803.16萬(wàn)股下降近15%；基金占據7個(gè)席位，合計持股1953.12萬(wàn)股，持股占流通股股本比例29.73%，暫時(shí)仍為三季度基金第一控盤(pán)股。值得注意的是，華安中小盤(pán)、銀華優(yōu)質(zhì)增長(cháng)等上季度末持股量在250萬(wàn)股以上的基金已經(jīng)退出榜單；三季度前三大股東嘉實(shí)服務(wù)增值行業(yè)、華寶興業(yè)多策略增長(cháng)、嘉實(shí)價(jià)值均實(shí)現減倉；三季度增籌的基金僅農銀匯理行業(yè)成長(cháng)一只基金，另有泰達宏利效率優(yōu)選新進(jìn)該股，分列第四、第五大股東。
另一只基金扎堆的股票是寶新能源，該股得到易方達、融通、鵬華、嘉實(shí)、銀華、華夏等基金公司旗下6只基金的青睞，合計持股5758.09萬(wàn)股，持股占流通股股本比例較小，為3.39%。
從基金持股量占股票流通股本比例看，三季度基金持倉較重的有元力股份、樂(lè )視網(wǎng)等，基金持股比例均超過(guò)10%。其中，元力股份“前十大”有5只基金入駐，包括銀河基金旗下的銀河行業(yè)優(yōu)選、銀河創(chuàng )新、銀河穩健，以及中郵經(jīng)濟旗下的中郵核心主題，5只基金合計持股占流通股比例17.92%。
“抱團取暖”開(kāi)局失利
10月份以來(lái)，雖然26只基金重倉股平均漲幅超過(guò)大盤(pán)，且有三友化工等8只股票周漲幅超過(guò)8%，但遺憾的是，基金扎堆的股票表現遜色，“抱團取暖”開(kāi)局宣告失利，令天弘精選、益民創(chuàng )新優(yōu)勢等基金很受傷。
基金扎堆最明顯的安琪酵母，是三季度基金重倉股表現最差的股票，10月份第一個(gè)交易周累計下跌6.03%，而同期上證指數累計上漲3.06%。一周的逆市下跌，令重倉該股的8只基金很受傷，合計浮虧近5700萬(wàn)元。
三季度末，安琪酵母收盤(pán)價(jià)為31.69元，截至上周末收盤(pán)價(jià)為29.78元，若上周基金2983.35萬(wàn)股的持倉量不發(fā)生變化，8只基金的持股市值蒸發(fā)掉5698.20萬(wàn)元。持股最重的銀華核心價(jià)值優(yōu)選，持股市值由二季度末的16489.57萬(wàn)元，減少至上周末的15495.73萬(wàn)元，浮虧993.84萬(wàn)元；盡管一周損失近千萬(wàn)元，但該基金上周仍取得1.86%的回報率，跑贏(yíng)同期主動(dòng)管理型偏股基金1.59%的平均周回報率。
大手筆新進(jìn)安琪酵母的天弘精選，一周浮虧927.48萬(wàn)元，該基金一周回報率僅0.83%，業(yè)績(jì)排名落后至同類(lèi)基金后1/5.
大幅減持安琪酵母的興全社會(huì )責任，上周去的1.96%的回報率，遠遠跑贏(yíng)同期同類(lèi)基金的平均業(yè)績(jì)水準。按三季度末最新持股量，該基金持股市值一周蒸發(fā)掉701.20萬(wàn)元；該基金三季度減持該股131.61萬(wàn)股，避免了251.38萬(wàn)元的損失。
此外，銀華富裕主題、長(cháng)信金利趨勢、益民創(chuàng )新優(yōu)勢、中郵核心成長(cháng)、廣發(fā)策略?xún)?yōu)選等重倉安琪酵母的基金，也均有不同程度的賬面浮虧，5只基金除益民創(chuàng )新優(yōu)勢、中郵核心成長(cháng)上周業(yè)績(jì)跑輸同儕外，其余3只基金均取得超過(guò)1.7%的回報率，尤其是廣發(fā)策略?xún)?yōu)選，單位凈值一周增長(cháng)1.97%。
《證券日報》基金周刊記者還注意到，博時(shí)新興、銀河行業(yè)優(yōu)選、南方績(jì)優(yōu)聯(lián)合重倉的拓邦股份，上周雖然上漲，但1.36%的漲幅遠輸大盤(pán)。
“用一周的時(shí)間來(lái)考察基金業(yè)績(jì)，顯然不能說(shuō)明什么，短期爆發(fā)性行情給基金帶來(lái)的業(yè)績(jì)增長(cháng)也很有限�！北本┮换鸱治鰩熢诮邮堋蹲C券日報》基金周刊記者采訪(fǎng)時(shí)分析道，“根據當前的經(jīng)濟形勢，基金追蹤近期經(jīng)濟發(fā)展和政策調控的趨勢是正確的選擇，布局機械設備、電子元器件、信息服務(wù)及設備等資本密集型行業(yè)的龍頭股，中長(cháng)期看會(huì )帶來(lái)穩定收益�！薄 �
