中證協(xié)下發(fā)的通知中明確，主承銷(xiāo)商可推薦不多于20名機構投資者、10名個(gè)人投資者成為推薦類(lèi)詢(xún)價(jià)對象。
　　中國證券業(yè)協(xié)會(huì )日前下發(fā)《關(guān)于首次公開(kāi)發(fā)行股票詢(xún)價(jià)對象及配售對象備案工作有關(guān)事項的通知》，對個(gè)人投資者參與詢(xún)價(jià)做出明確規定。這意味著(zhù)個(gè)人投資者參與新股詢(xún)價(jià)將正式啟動(dòng)。此前因缺少具體規定，個(gè)人投資者尚未參與新股詢(xún)價(jià)。
　　通知明確，主承銷(xiāo)商可推薦不多于20名機構投資者、10名個(gè)人投資者成為推薦類(lèi)詢(xún)價(jià)對象；承銷(xiāo)項目的發(fā)行數量超過(guò)4億股的，可推薦不多于40名機構投資者成為推薦類(lèi)詢(xún)價(jià)對象。每個(gè)詢(xún)價(jià)對象應指定1個(gè)配售對象，每個(gè)配售對象應指定深圳、上海各1個(gè)證券賬戶(hù)和1個(gè)資金賬戶(hù)，詢(xún)價(jià)對象為個(gè)人投資者的，其銀行資金賬戶(hù)應為本人自有銀行資金賬戶(hù)。
　　該通知還明確，主承銷(xiāo)商應當設定明確的推薦類(lèi)詢(xún)價(jià)對象條件，建立審核決策機制、日常培訓管理機制和定期復核制度。確保詢(xún)價(jià)對象的篩選、確定和調整符合內部規則和程序，主承銷(xiāo)商還應針對個(gè)人投資者的推薦工作建立專(zhuān)項合規管理制度，避免由各類(lèi)關(guān)聯(lián)關(guān)系所引發(fā)的不正當關(guān)聯(lián)交易或利益輸送等違法違規行為，保證個(gè)人投資者參與網(wǎng)下發(fā)行業(yè)務(wù)的獨立性。
　　該通知要求，主承銷(xiāo)商篩選機構投資者的條件應當包括但不限于最低注冊資本、資產(chǎn)管理規模、專(zhuān)業(yè)技能、投資經(jīng)驗、市場(chǎng)影響力、合規風(fēng)控水平、信用記錄等方面的要求。在符合條件的前提下，應優(yōu)先考慮投資經(jīng)驗豐富、研究能力較強、資質(zhì)過(guò)硬且具有長(cháng)期持股投資偏好，尤其是與發(fā)行人存在長(cháng)期戰略合作關(guān)系的機構投資者。
　　而對于個(gè)人投資者的條件，通知規定，應當包括但不限于投資資金規模、專(zhuān)業(yè)技能、投資經(jīng)驗、信用記錄、抗風(fēng)險能力等方面要求。被推薦的個(gè)人投資者應具有5年以上投資經(jīng)驗、無(wú)違法違規記錄，投資資金是自有資金，主承銷(xiāo)商對其投資資金來(lái)源的合法性進(jìn)行核查。在選擇個(gè)人投資者時(shí)，主承銷(xiāo)商應當優(yōu)先考慮具備較強研究能力和風(fēng)險承受能力、其投資資金規模與新股申購業(yè)務(wù)的特性相適應，且與本單位具有長(cháng)期合作關(guān)系并相互了解的自有客戶(hù)。
　　有關(guān)券商人士對記者表示，個(gè)人投資者參與新股詢(xún)價(jià)，有利于在新股定價(jià)過(guò)程中引入大眾投資者的需求，而且在此基礎之上有望推進(jìn)券商未來(lái)的自主化新股配售工作，券商有望因此建立核心客戶(hù)群。但記者在對多家券商采訪(fǎng)中獲悉，此前大部分券商尚未制定對個(gè)人投資者參與網(wǎng)下詢(xún)價(jià)的細則和流程，原因是個(gè)人投資者詢(xún)價(jià)文件沒(méi)有正式出臺，隨著(zhù)此次證券業(yè)協(xié)會(huì )的正式規定出臺，各家券商將迅速制定有關(guān)細則并實(shí)質(zhì)開(kāi)展個(gè)人投資者詢(xún)價(jià)工作。