如果說(shuō)那些聽(tīng)起來(lái)像是天上掉餡餅的投資往往就是陷阱,那么對于大部分投資者而言,購買(mǎi)正規途徑銷(xiāo)售的金融產(chǎn)品,理財是否就是一件容易的事情呢?
面對琳瑯滿(mǎn)目的理財工具和巧舌如簧的客戶(hù)經(jīng)理,你最頭疼的是什么?
是的,大部分人都會(huì )對那些長(cháng)達十幾頁(yè)甚至幾十頁(yè)且專(zhuān)業(yè)名詞頻繁出現的理財產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)頭疼不已。但是別著(zhù)急,要真正理解這些有時(shí)候被人稱(chēng)為“天書(shū)”的產(chǎn)品說(shuō)明書(shū),也不是沒(méi)有竅門(mén)可循。
我們將為讀者解開(kāi)理財說(shuō)明書(shū)中的秘密,教您讀懂這些說(shuō)明書(shū)字里行間的真正含義。
銀行篇
五大細節
助你認清銀行理財產(chǎn)品“真面目”
在銀行購買(mǎi)理財產(chǎn)品的投資人,看重的往往是銀行的信譽(yù),期望在低風(fēng)險的前提下獲得比存款更高的回報。
然而,這相對更高的回報背后,并非穩賺不賠的買(mǎi)賣(mài)。紛繁復雜的產(chǎn)品類(lèi)型,誘人的預期收益率以及看起來(lái)不算太長(cháng)的投資期限,可能都是讓投資者一時(shí)沖動(dòng)、盲目入市的“誘餌”。讀懂理財產(chǎn)品說(shuō)明書(shū),看清楚它們的真相,也因此顯得格外重要。
細節一:細辨產(chǎn)品類(lèi)型
若仔細研讀理財產(chǎn)品的說(shuō)明書(shū),可以發(fā)現其大致包括以下內容:產(chǎn)品名稱(chēng)、投資方向、投資幣種、期限、產(chǎn)品類(lèi)型、產(chǎn)品募集日期、產(chǎn)品起始日、開(kāi)放日(如有)、到賬日、最低投資金額、預期年化收益率等等。
乍一看,這說(shuō)明書(shū)要素紛雜,要在短時(shí)間內弄清楚產(chǎn)品究竟如何似乎很難。但是銀行理財師提醒投資者:要讀懂產(chǎn)品說(shuō)明書(shū),最要緊的是辨明產(chǎn)品的類(lèi)型。
“搞清楚產(chǎn)品的類(lèi)型非常重要。如果你是一名保守投資者,只想穩定地獲取收益,如何避免購買(mǎi)到一款并不保本的理財產(chǎn)品?如果你相對激進(jìn),愿意犧牲一些本金去博取高收益,又該如何選擇適合自己的產(chǎn)品?關(guān)鍵就是明確銀行所發(fā)售產(chǎn)品的類(lèi)型!蹦彻煞葜粕虡I(yè)銀行理財經(jīng)理如此說(shuō)道。
目前的市場(chǎng)上,銀行發(fā)售的理財產(chǎn)品大體可以分為保本和非保本兩大類(lèi)型。若再進(jìn)行細分,則可以分為保本浮動(dòng)收益型、保本保收益型產(chǎn)品,以及非保本浮動(dòng)收益型等幾大類(lèi)。對于這些類(lèi)型,銀行理財產(chǎn)品的說(shuō)明書(shū)上一般都會(huì )有明確的標注。
在這些產(chǎn)品中,只有保本保收益型產(chǎn)品的收益率是可以提前確定的,而其余兩者只能看預期收益率能夠實(shí)現的概率有多少。說(shuō)明書(shū)上提供的預期收益率即便再誘人,保守的投資者也要三思而后行,切忌被高收益率“迷了眼”,進(jìn)而盲目購買(mǎi)。
細節二:投資日期事關(guān)流動(dòng)性
記者研讀了目前在售的各家銀行的理財產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)后發(fā)現,相較于以往僅僅說(shuō)明投資期限的做法,眼下的理財產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)相對規范不少。與產(chǎn)品相關(guān)的各類(lèi)時(shí)間要素也都已經(jīng)寫(xiě)上了說(shuō)明書(shū)。
前述銀行理財師告訴記者,與理財產(chǎn)品息息相關(guān)的一些時(shí)間節點(diǎn),主要包括以下幾個(gè)要素:投資期限、募集期限、產(chǎn)品起息日、資金到賬日。
投資期限是指投資的時(shí)間長(cháng)短,一般被視為觀(guān)察產(chǎn)品流動(dòng)性的最好指標。如果一個(gè)投資者在短期內有資金需求,那么投資期限較長(cháng)的理財產(chǎn)品就不適合。但這并不是決定產(chǎn)品流動(dòng)性的全部要素。在產(chǎn)品成立前,有一個(gè)產(chǎn)品募集期,一般而言,在募集期內,理財資金雖然已經(jīng)存入銀行,但是很多銀行卻不會(huì )給付利息,即便部分銀行愿意給投資者一部分回報,也只是支付活期利率。因此,理財師建議投資者最好在募集期快結束的時(shí)候購買(mǎi)理財產(chǎn)品,可同時(shí)兼顧資金的流動(dòng)性和收益率。
此外,資金的到賬日也是一個(gè)不容忽視的要素。理財產(chǎn)品投資期滿(mǎn)后,資金不會(huì )馬上回到客戶(hù)的賬戶(hù)里。因此所謂的“到賬日”也就是理財資金到期日+T日后的日期。需要提醒的是,在這段時(shí)期內,銀行對于理財資金也不支付相關(guān)利率。
“大部分銀行的T日一般都是3天,因此理財資金到賬日也就是投資期滿(mǎn)后的3個(gè)工作日。但也不排除一些銀行拉長(cháng)了這個(gè)T日,所以投資者在購買(mǎi)產(chǎn)品時(shí)需要特別注意這個(gè)到賬日的說(shuō)明,如果T日太長(cháng),在預期收益率、投資期限、涉及風(fēng)險等都差不多的產(chǎn)品中,盡量選擇T日較短的那個(gè)產(chǎn)品!
細節三:預期收益率暗含玄機
“我的很多客戶(hù),來(lái)購買(mǎi)產(chǎn)品時(shí)往往只會(huì )問(wèn)兩個(gè)問(wèn)題:產(chǎn)品投資期限多長(cháng)?收益率有多高?”某銀行資深理財師如此告訴記者,“這樣草率咨詢(xún)的后果,便是有人購買(mǎi)了并不適合自身的產(chǎn)品!
從目前的市場(chǎng)來(lái)看,理財產(chǎn)品的收益率主要分為固定收益和浮動(dòng)收益兩大類(lèi)!皩τ陲L(fēng)險偏好較小的穩健型投資者而言,預期收益率屬于固定收益的產(chǎn)品一般是最適合他們的。這相當于銀行給予了投資人一個(gè)承諾,只要投資到期,一定會(huì )給予所預期的收益率!惫识,投資者在購買(mǎi)這類(lèi)產(chǎn)品時(shí),只要投資期限符合自己需求、對產(chǎn)品類(lèi)型也了解透徹,便可放心購買(mǎi)。
但是對于預期收益率屬于浮動(dòng)區間的理財產(chǎn)品,投資者則不得不多個(gè)心眼。收益率處于浮動(dòng)區間的產(chǎn)品大體可以分兩類(lèi)。一類(lèi)是根據投資金額的不同,銀行會(huì )給予不同的收益,這相當于是固定收益率產(chǎn)品的“變種”,投資者也無(wú)需過(guò)多研究;而另一類(lèi)浮動(dòng)收益的產(chǎn)品,則多屬于掛鉤某類(lèi)甚至某幾類(lèi)資產(chǎn)的理財產(chǎn)品,這些產(chǎn)品可能預期收益率會(huì )較高,但所含風(fēng)險也較大!八^高風(fēng)險匹配高收益,投資這類(lèi)產(chǎn)品,投資者需要有一定的風(fēng)險承受力,并且明白預期最高的收益率可能無(wú)法實(shí)現!
細節四:看清標的再出手
投資標的也就是理財產(chǎn)品的投資方向。這或許算得上是投資者最需要關(guān)注的一項內容。因為產(chǎn)品的投資方向決定了產(chǎn)品的風(fēng)險大小,也決定了其預期收益率實(shí)現概率的大小。
現在市場(chǎng)上所售的銀行理財產(chǎn)品中,大部分投資標的都是債券和貨幣市場(chǎng)類(lèi)品種,這些投資標的相對而言風(fēng)險較小,屬于穩健類(lèi)產(chǎn)品的投資首選。此外,還有一些產(chǎn)品的投資標的中包含了一些銀行的信貸資產(chǎn)或者信托計劃,這些產(chǎn)品的收益率相對更高,但是風(fēng)險也隨之增大。而對于結構性產(chǎn)品來(lái)說(shuō),其掛鉤的標的廣泛:大宗商品、貴金屬、股票資產(chǎn)、匯率、利率……都可成為理財資金的投資方向,因為這類(lèi)產(chǎn)品的設計中均包含了期權類(lèi)資產(chǎn),故而風(fēng)險更大,投資者可能面臨零收益或者負收益的情況。
所以,看清楚投資標的,結合自己的風(fēng)險承受能力做出評估后再出手購買(mǎi),才是理性的態(tài)度。
細節五:信息披露不可忽視
和其他理財產(chǎn)品相似,銀行理財產(chǎn)品也具有信息披露制度。這些信息披露,將會(huì )對相關(guān)產(chǎn)品的最新進(jìn)展進(jìn)行及時(shí)的披露和分析,也是投資者了解自身資金投資情況的最好窗口。但對于銀行而言,這些理財產(chǎn)品的公告一般都只發(fā)布在其網(wǎng)站上。所以投資者若要查看,需要自己去銀行網(wǎng)站查詢(xún)。
關(guān)于理財產(chǎn)品的信息披露時(shí)間,很多產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)中也會(huì )有所說(shuō)明,特別是對于那些有觀(guān)察期或一定報告期的產(chǎn)品,對于具體的披露時(shí)間,銀行一般都會(huì )提前在說(shuō)明書(shū)中告知投資者。
保險篇
四步教你
讀懂“保險天書(shū)”
長(cháng)期以來(lái),由于內容過(guò)于晦澀難懂,保險公司的保險條款常常被稱(chēng)為“保險天書(shū)”。大眾往往因此而忽略了條款中的權利和義務(wù),與保險公司之間的糾紛也由此生發(fā)。
在購買(mǎi)保險產(chǎn)品前,投保人應注重閱讀有關(guān)保險產(chǎn)品的條款,弄清保險合同條款中約定的雙方權利義務(wù)。若對保險合同有疑惑,可向該保險公司客戶(hù)服務(wù)熱線(xiàn)電話(huà)查詢(xún)。
另一方面,記者也走訪(fǎng)了業(yè)內保險專(zhuān)家,總結了一些常見(jiàn)的保單要素,教您讀懂保險合同。
第一步:核實(shí)保單真假
通常投保人投保后,會(huì )得到一份規范的保險合同。建議投保人在拿到保險合同后,要在第一時(shí)間仔細閱讀,逐條了解相關(guān)信息。
相對而言,個(gè)人常規信息,是保險合同中最重要的一部分。所以,保戶(hù)在拿到保單之后,首先就要快速瀏覽一下合同中的各項個(gè)人信息,仔細核實(shí)被保險人、投保人、受益人的相關(guān)信息和聯(lián)系方式。
此外,為以防萬(wàn)一,保戶(hù)有必要在簽字前,確認一下保單及保單內容的真實(shí)性?梢灾码姳kU公司客服熱線(xiàn),核實(shí)保險業(yè)務(wù)人員的相關(guān)信息,確認保單的內容及真假。
第二步:確認保單保障內容
經(jīng)過(guò)對個(gè)人常規信息的核實(shí)之后,第二步需要做的便是了解保單的保障內容。其中保險責任、責任免除(又稱(chēng)“除外責任”)是兩個(gè)關(guān)鍵要素。
想要知道一份保單可以保障哪些內容,就要詳細閱讀保險責任那部分。保險責任主要是指保險的保障范圍和內容,即保險公司必須承擔的責任,以及出現哪些情況需要給付多少保險金。比如,醫療費用報銷(xiāo)額度、意外死亡的最高賠付、保單分紅、養老金給付等,都是屬于保險責任的范疇。
除此之外,也要重點(diǎn)留意“責任免除”部分。它是指保險公司依照法律規定或合同約定,不承擔保險責任的范圍。責任免除大多采用列舉的方式,即在保險條款中明文列出保險公司不負賠償責任的范圍;也可以以不列舉方式明確除外責任,即凡未列入承保范圍的災害事故均為除外責任。
比如,在國內多數保險合同中,因戰爭、軍事沖突、恐怖活動(dòng)等引起的損失,保險公司一般不承擔責任;又比如,在車(chē)損險保單中,如果車(chē)輛被水泡了之后,車(chē)主仍強行啟動(dòng)車(chē)輛,導致車(chē)輛損失擴大,針對這種情況,也屬于責任免除范圍;另外,酒后駕車(chē)、無(wú)駕駛證駕車(chē)等情況,目前多數保險公司也將其列入了除外責任。
其實(shí),任何保險都不是萬(wàn)能的,總有一些不能賠付的責任內容。因此,投保人在投保之前,一定要先弄清楚哪些是除外責任,自己保的險種都包括對哪些事故的賠償。只有這樣,才不會(huì )在發(fā)生事故之后,還搞不清楚到底能不能得到保險公司的賠償。
第三步:知曉多個(gè)關(guān)鍵要素
很多投保人購買(mǎi)保險時(shí),不明白空白期、觀(guān)察期、猶豫期和寬限期這幾個(gè)要素的涵義和作用,忽略了它們的重要性,因此在理賠過(guò)程中很容易造成不必要的損失。
投保人繳納保費到保險公司出具正式保單之前的這段時(shí)間,被稱(chēng)為“保險空白期”,在這期間保險公司是不承擔保險責任的。
“觀(guān)察期”又稱(chēng)“保險等待期”。是指壽險合同在生效的指定時(shí)期內,即使發(fā)生保險事故,受益人也不能獲得保險賠償。等待期是為了防止投保人明知道將發(fā)生保險事故,而馬上投保以獲得賠償的行為,也就是所說(shuō)的逆選擇。
“猶豫期”,是指投保人收到保險合同并書(shū)面簽收后的一段時(shí)間,在此期間投保人可以提出解除保險合同,保險公司有責任無(wú)條件給保戶(hù)退保,并返還保費,一般期限為10天。
“寬限期”,是指自首次繳付保險費以后,每次保險費到期日起的六十天內為寬限期。此間繳付逾期保險費,并不計收利息。如果被保險人在寬限期內死亡,保險仍有效,保險人承擔保險責任并支付保險金,支付的保險金扣除應繳的當期保險費。
第四步:了解清楚退出機制
退出機制主要是指合同關(guān)于退保的各種規定。大部分保險可以在10天的猶豫期中全額退款,而在猶豫期過(guò)后,投保人也可以在任何時(shí)候要求解除保險合同,并得到相應的款項。只不過(guò)在不同情況下得到的保費會(huì )不同。
目前市場(chǎng)上的保險合同主要有如下幾種中途退出的方式。一是退保:投保人停止交費并且需要領(lǐng)回現金的話(huà),退還的額度將根據保單的現金價(jià)值計算;二是減額付清:投保者停止交費但不要求領(lǐng)回現金,而是讓保險繼續有效,但保障范圍可能會(huì )相應縮;三是保單質(zhì)押:在正常的保險期間,投保人需要向保險公司借款,一般可以得到相應保險賬戶(hù)現金價(jià)值一定比例的借款,在此期間投保人仍然可以享受保單上的保障。