基金排名“咬得緊” 獨門(mén)重倉股12月或將絕地一戰
距離2012年行情結束僅剩下不到30個(gè)交易日,備受關(guān)注的基金年終業(yè)績(jì)排名戰拉開(kāi)序幕。從最新的數據來(lái)看,今年的偏股型基金年終論劍注定刀光劍影。排名前三位的基金收益率彼此差距并不大,尤其是冠軍與亞軍之間,僅僅相差0.23個(gè)百分點(diǎn)。最后冠軍鹿死誰(shuí)手,名次幾何,依然變幻莫測。
景順長(cháng)城核心競爭力暫居第一
過(guò)去的11月份,普通股票型基金可謂是全軍覆沒(méi)。不少績(jì)優(yōu)基金更是遭遇“黑天鵝”,一個(gè)月里凈值下滑近16%,嚴重拖累了年終排名。
在11月份的混戰中,基金排名也發(fā)生了較大的變化。截至目前,業(yè)績(jì)躋身前十強榜單的普通股票型基金,與前三季度十強的面孔相比,剛好半數發(fā)生了變化,5只基金依然保持在前十的榜單中,另外5只則不見(jiàn)了身影。
同花順統計數據顯示,景順長(cháng)城核心競爭力、上投摩根新型動(dòng)力股票目前分別位居冠軍與亞軍之位,但兩者之間收益率僅相差0.23個(gè)百分點(diǎn),今年以來(lái)收益率分別為12.96%、12.73%。2012年冠軍到底鹿死誰(shuí)手,目前依然充滿(mǎn)懸念。
排名第三、第四的新華行業(yè)周期輪換股票、中歐中小盤(pán)股票目前收益率也是不相上下,凈值增長(cháng)率分別為8.38%、7.76%,兩者僅相差0.62個(gè)百分點(diǎn)。
緊接著(zhù),國富深化價(jià)值股票、廣發(fā)核心精選今年以來(lái)收益率也均在6%以上,但兩者相差也均不到0.7個(gè)百分點(diǎn)。萬(wàn)家精選股票、匯添富民營(yíng)活力股票、銀河創(chuàng )新股票等基金業(yè)同樣表現不俗,但這三只產(chǎn)品咬得更緊,收益率均在5%—6%之間。
事實(shí)上,這種現象不僅僅是表現在前十強中,295只普通股票型基金普遍都存在這種現象。相鄰基金之間的業(yè)績(jì)差距不到1個(gè)百分點(diǎn)。
前三甲依然充滿(mǎn)變數
有研究員指出,目前業(yè)績(jì)前三名基金的持股風(fēng)格、行業(yè)配置以及倉位等方面差異較大。景順核心行業(yè)傾向比較模糊,但對上市公司業(yè)績(jì)的穩定性則有較高的要求。從三季報可以看出,機械設備、房地產(chǎn)、建筑業(yè)等強周期個(gè)股與醫藥生物、家用電器等弱周期品種都在該基金的股票池中占據一席之地。上投新興動(dòng)力以弱周期類(lèi)股為布局重點(diǎn),重點(diǎn)配置電子醫藥行業(yè);新華行業(yè)則看重金融和保險業(yè)。
因此,在剩下的一個(gè)月時(shí)間內,市場(chǎng)表現和板塊的輪動(dòng)仍將成為影響最終業(yè)績(jì)排名的重要因素,最終冠軍花落誰(shuí)家還有待市場(chǎng)的進(jìn)一步考驗。排名第四位的國富深化價(jià)值是年度業(yè)績(jì)三甲的有力競爭者,該只基金今年前三季業(yè)績(jì)排名第12位,四季度以來(lái)逆市上竄動(dòng)力強。
獨門(mén)重倉股11月“拖后腿”
在年底沖刺的關(guān)鍵時(shí)刻,基金獨門(mén)重倉股往往會(huì )大放異彩。不過(guò)從基金激烈競爭的11月份來(lái)看,53只基金獨門(mén)重倉股(這里選的獨門(mén)重倉股是指,單個(gè)基金公司持有個(gè)股的流通股占比超過(guò)5%,在此條件下,該個(gè)股其他機構投資者持有比例合計不超過(guò)1%)平均下跌12.11%,遠遠超過(guò)了上證指數4.29%的跌幅。只有華平股份、中糧生化、中福實(shí)業(yè)、貴州百靈、證通電子5只個(gè)股逆勢上漲,其中華平股份漲幅最高達7.88%。
而根據華泰證券的統計,2010年和2011年,基金獨門(mén)股都是在11月跑贏(yíng)大市,比例分別是74%、60%,而12月份卻大面積跑輸大市。隨后披露的年報也顯示,九成基金在四季度減倉,特別是介入不是很深的基金,或者交叉持有中占比較小的基金,基本都完全清倉了。
然而2012年走勢卻很特殊,基金獨門(mén)重倉股幾乎全軍覆沒(méi)!拔茨茉11月有所一搏的基金是會(huì )在12月份做出減倉止損的舉動(dòng),還是將絕地一戰的時(shí)間點(diǎn)后移,暫時(shí)無(wú)法判斷!比A泰證券表示。
12月或將絕地一戰
對于今年如此低迷的走勢,今年大部分基金錯過(guò)了獨門(mén)股貢獻業(yè)績(jì)的良機,華泰證券認為有望順延至明年,投資者仍可持股等待。從基金持倉比例、基金公司以往操作勝率和個(gè)股走勢、基本面等方面考慮,其建議投資者短線(xiàn)可考慮關(guān)注證通申子、中糧生化、迪安診斷和國機汽車(chē)。而對于短線(xiàn)超跌的獨門(mén)重從股,華泰證券認為也有逢低關(guān)注的機會(huì )。
資料顯示,證通電子、中糧生化均是諾安基金三季度末的獨門(mén)重倉股。諾安價(jià)值增長(cháng)、諾安中小盤(pán)合計持有證通電子1548萬(wàn)股,分別為公司的第三、第四大流通股股東。不過(guò)諾安這兩只產(chǎn)品均位于同類(lèi)型產(chǎn)品后10%的位置,今年凈值分別下跌15.23%、17.60%。其中11月份這兩只產(chǎn)品遭受重創(chuàng ),單月分別跌9.09%、10.84%。
諾安股票、諾安成長(cháng)則合計持有中糧生化5099萬(wàn)股,這兩只產(chǎn)品今年以來(lái)的凈值跌幅也均超過(guò)了11%,排名也均在200名開(kāi)外,其中三季度這兩只基金的跌幅也均在7%以上。
迪安診斷、國機汽車(chē)則分別是易方達、國泰基金的獨門(mén)重倉股。同花順統計數據顯示,12月份以來(lái),大冷股份反彈幅度最高,達5.81%,其次便是證通電子、中南重工,最近四個(gè)交易日漲幅也均在2%以上。