最新數據顯示,融資融券的交易賬戶(hù)已經(jīng)突破140萬(wàn)戶(hù),較去年年底增幅逾40%;在一季度末上市公司前十大流通股東中,券商信用交易賬戶(hù)已占到將近一成。
自2010年3月融資融券交易試點(diǎn)以來(lái),融資融券業(yè)務(wù)已經(jīng)運行三年。投資者參與融資融券的人數大幅增加,融資融券余額也大為擴大,客戶(hù)融資賬戶(hù)的證券交易信用擔保賬戶(hù)在上市公司前十大流通股東名單中出現的頻次愈發(fā)提高。券商人士表示,隨著(zhù)兩融賬戶(hù)數量的增加,投資者參與相關(guān)業(yè)務(wù)增多,擔保品數量也大為增加,未來(lái)投資者見(jiàn)到信用交易賬戶(hù)情況會(huì )越來(lái)越多。
前4月兩融賬戶(hù)增40萬(wàn)
2010年3月31日融資融券交易試點(diǎn)開(kāi)啟,三年來(lái)投資者參與融資融券業(yè)務(wù)不斷增長(cháng)。尤其是去年以來(lái)開(kāi)戶(hù)數增加明顯加快。試點(diǎn)后,至2011年底,開(kāi)戶(hù)數尚不足35萬(wàn)戶(hù),然而至今年4月末,開(kāi)戶(hù)數猛增至141萬(wàn)戶(hù)。
投資者為參與融資融券交易而向證券公司申請開(kāi)立的證券賬戶(hù),就是信用證券賬戶(hù)或兩融賬戶(hù)。中登公司月報數據顯示,2011年底,投資者開(kāi)立的信用證券賬戶(hù)數為34.86萬(wàn)戶(hù),其中個(gè)人投資者開(kāi)戶(hù)數為34.75萬(wàn)戶(hù),機構投資者僅1103戶(hù)。到2012年底,信用證券賬戶(hù)增加到99.03萬(wàn)戶(hù),一年間增加64.17萬(wàn)戶(hù),增幅為184.08%。
今年以來(lái),信用證券賬戶(hù)再度快速增加。截至今年4月末,信用證券賬戶(hù)數已增至141.29萬(wàn)戶(hù),4個(gè)月內賬戶(hù)數凈增加了42.26萬(wàn)戶(hù),增幅為42.67%。投資者結構中個(gè)人投資者仍然是絕對主力,機構投資者僅有4366戶(hù)。
一位券商營(yíng)業(yè)部客戶(hù)經(jīng)理表示,在今年初,監管層取消了開(kāi)設信用證券賬戶(hù)規模下限的窗口指導,兩融業(yè)務(wù)具體資金門(mén)檻由券商依據市場(chǎng)情況及風(fēng)險承受能力等因素自主決定。大部分券商將此前50萬(wàn)的開(kāi)戶(hù)門(mén)檻降到20-30萬(wàn),開(kāi)戶(hù)條件大大降低,符合條件的客戶(hù)范圍也得到極大拓展。券商拓展兩融業(yè)務(wù)積極性提高,前來(lái)開(kāi)戶(hù)的投資者也大為增加。
近一成股東名單為信用交易賬戶(hù)
開(kāi)戶(hù)數大為增加的同時(shí),信用證券賬戶(hù)在上市公司股東名單中現身的次數與頻率也明顯增加。
截至今年一季度末,證券公司客戶(hù)信用交易擔保證券賬戶(hù)數出現在上市公司前十大流通股東名單中1954次,持股市值高達687.43億元。而滬深兩市上市公司數量為2491家,信用交易賬戶(hù)在上市公司前十大流通股東中出現次數占比達到7.84%。
2012年底,信用證券賬戶(hù)在上市公司股東名單中僅出現1375次,持股市值為387.24億元;而2011年底更是僅出現595次,持股市值為136.88億元。
中信建投一位營(yíng)業(yè)部?jì)扇谪撠熑吮硎,只要投資者將持倉券種轉入信用證券賬戶(hù),即使該投資者未參與融資交易,信用證券賬戶(hù)中持有的券種也自動(dòng)默認為擔保品。投資者持有上市公司股份的賬戶(hù)名稱(chēng)也變?yōu)樾庞米C券賬戶(hù)。
因而,上市公司前十大流通股東中投資者持倉的信用證券賬戶(hù)持有的股份,既有可能是投資者融資買(mǎi)入的股份,也有可能是投資者轉入信用證券賬戶(hù)的擔保品。
持股市值行業(yè)前三曝光
數據顯示,分行業(yè)來(lái)看,信用證券賬戶(hù)今年一季度末持股市值前三名分別為房地產(chǎn)、機械設備、金融保險行業(yè),信用證券賬戶(hù)持有上述三大行業(yè)的市值分別為140.63億元、90.57億元、72.82億元。
從公司來(lái)看,大連控股、燃控科技前十大流通股東中信用賬戶(hù)數量最多,均有8位股東為信用證券賬戶(hù)。如大連控股前十大流通股東名單中,申銀萬(wàn)國證券、中信證券、國泰君安證券等8家券商客戶(hù)信用證券擔保證券賬戶(hù)現身。滄州大化、靖遠煤電、廊坊發(fā)展等多家公司前十大流通股東中也有7個(gè)信用證券擔保賬戶(hù)。
不過(guò),從信用證券賬戶(hù)持有市值來(lái)看,廣匯能源、平安銀行、蘇寧環(huán)球、魚(yú)躍醫療等公司市值較高,分別為73億元、33.53億元、19.92億元、14.32億元。
國泰君安與中信建投相關(guān)人士告訴記者,如果投資者只是將股票放在信用證券賬戶(hù)作為擔保品,投資者進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)沒(méi)有影響;但如果是質(zhì)押給券商做轉融通,借給其他投資者的話(huà),會(huì )增加該券種的融券量,或會(huì )增加做空力量。上述人士表示,隨著(zhù)兩融投資者數量的不斷增加,未來(lái)信用證券賬戶(hù)在上市公司股東名單中出現的頻次會(huì )愈發(fā)高企。