普益財富日前發(fā)布2013年第二季度銀行理財能力排名報告。報告顯示,2013年第二季度,我國銀行理財產(chǎn)品的發(fā)行繼續保持增長(cháng),發(fā)行數量為12332款,發(fā)行規模約為13.93萬(wàn)億元,較上季度增長(cháng)28.98%。
從銀行類(lèi)型來(lái)看,股份制銀行仍然是產(chǎn)品發(fā)行主力,其發(fā)行數量占比為42.95%,環(huán)比上升6.31個(gè)百分點(diǎn);城商行發(fā)行數量占比為28.27%,環(huán)比幾近持平;國有銀行發(fā)行數量占比為21.91%,環(huán)比下降5.73個(gè)百分點(diǎn)。
6月份,銀行間市場(chǎng)出現資金面緊張的情況,短期限Shibor大幅度上升。此種情況下,新發(fā)行的短期理財產(chǎn)品預期收益率明顯提升,季末最后一周的產(chǎn)品平均預期收益率上升至5.22%。各商業(yè)銀行紛紛利用高收益率產(chǎn)品吸納資金以解決自身的短期流動(dòng)性問(wèn)題,同時(shí)通過(guò)這些產(chǎn)品擴大品牌影響力,在維系原有客戶(hù)的同時(shí),吸引新增客戶(hù)。
綜合理財能力:股份制銀行表現優(yōu)異 光大、華夏、興業(yè)居前三甲
據《普益標準·銀行理財能力排名》,2013年第二季度,理財能力綜合排名前10位的銀行依次是:光大銀行、華夏銀行、興業(yè)銀行、農業(yè)銀行、中信銀行、招商銀行、南京銀行、中國銀行、上海浦東發(fā)展銀行以及民生銀行。其中,股份制銀行7家,國有銀行兩家,城商行1家。
本季度光大銀行分類(lèi)指標測度中,各個(gè)單項能力均位居前10位,其中風(fēng)險控制能力位居第一位,收益能力位居第四位,評估問(wèn)卷得分位居第二位,發(fā)行能力、理財服務(wù)豐富性、信息披露規范性分列第五至十位,因此該行優(yōu)秀的單項表現使得其位居理財能力綜合排行榜首位。
華夏銀行繼續保持在綜合排名第二的水平,主要得益于該行在風(fēng)險控制能力、收益能力、信息披露規范性三方面均表現優(yōu)異,各個(gè)單項排名均在前5位。
興業(yè)銀行位居理財能力綜合排名第三。該行在發(fā)行能力、收益能力、風(fēng)險控制能力和理財服務(wù)豐富性四個(gè)方面均有上佳表現,分別位列各個(gè)單項排名前三甲。
本年度納入排名的銀行中,理財能力綜合排名后10位的多為城商行或者農商行。其中,寧夏銀行排名最末位,主要原因在于該行發(fā)行能力、收益能力、風(fēng)險控制能力和理財服務(wù)豐富性均位居倒數5位之內,產(chǎn)品發(fā)行力度較低制約了該行各個(gè)單項能力的提升。
發(fā)行能力:股份制銀行發(fā)行量大幅上升 國有銀行發(fā)行量不升反降
據《普益標準·銀行理財能力排名》,2013年第二季度,銀行理財產(chǎn)品發(fā)行能力排名前10位的銀行依次是:建設銀行、興業(yè)銀行、招商銀行、中國銀行、廣東發(fā)展銀行、上海浦東發(fā)展銀行、工商銀行、平安銀行、中信銀行和光大銀行。
從銀行理財產(chǎn)品的發(fā)行主體來(lái)看,股份制銀行扭轉此前連續兩個(gè)季度的下滑態(tài)勢,在本季度成為環(huán)比發(fā)行量上升最多的發(fā)行主體,其發(fā)行量較第一季度增加1511款至5296款,增幅接近40%;同時(shí),市場(chǎng)占比也大幅上升6.31個(gè)百分點(diǎn)至42.95%。
城商行繼續保持發(fā)行量第二的位置,第二季度發(fā)行量較2013年第一季度增加515款至3486款,發(fā)行量增幅較前一個(gè)季度有所擴大。南京銀行、晉商銀行、西安銀行、徽商銀行、大連銀行、泉州銀行等城商行第二季度發(fā)行量較第一季度均有不同程度增長(cháng)。
國有銀行第二季度理財產(chǎn)品發(fā)行量為2702款,較第一季度減少153款,這導致國有銀行和城商行產(chǎn)品發(fā)行量的差距顯著(zhù)擴大。建設銀行、中國銀行和工商銀行基本維持了前期的發(fā)行水平,而交通銀行產(chǎn)品發(fā)行量下滑顯著(zhù)。
收益能力:興業(yè)銀行位列第一 中行、東莞銀行緊隨其后
據《普益標準·銀行理財能力排名》,根據對2013年第二季度到期并且公布了到期收益率的銀行理財產(chǎn)品的統計分析,收益能力排名前10位的銀行依次是:興業(yè)銀行、中國銀行、東莞銀行、光大銀行、華夏銀行、建設銀行、包商銀行、交通銀行、農業(yè)銀行及中信銀行。
本季度公布到期產(chǎn)品收益率的銀行有103家,產(chǎn)品數量為8314款。各家銀行到期產(chǎn)品EI值的平均表現為2.0659,較上季度有微幅提升。
從到期產(chǎn)品平均EI值來(lái)看,表現較好的前10名銀行依次為:星展銀行、東莞銀行、泉州銀行、興業(yè)銀行、齊商銀行、鄞州銀行、浙江民泰商業(yè)銀行、吳江農商銀行、漢口銀行和華融湘江銀行。這些銀行的平均EI值最高的為3.7242,最低的為2.2956。其中,區域性商業(yè)銀行占據8個(gè)席位,但它們的到期產(chǎn)品數量較少,通常僅數款或10余款,因此較大地影響到了其收益能力排名。
從當前理財產(chǎn)品發(fā)展特征來(lái)分析,收益較高的銀行通常有以下幾種情況:第一,產(chǎn)品投資于非標準化債權資產(chǎn)的規模比例較高,這類(lèi)銀行主要為股份制銀行和發(fā)展速度較快的城商行;第二,需要通過(guò)提高定價(jià)來(lái)吸引投資者,這類(lèi)銀行多為理財業(yè)務(wù)起步較晚的城商行或者農商行;第三,通過(guò)收益結構的設計來(lái)使投資者能夠獲得更高的風(fēng)險溢價(jià),這類(lèi)銀行多指以結構性產(chǎn)品為主打的外資銀行。
風(fēng)險控制能力:光大銀行位居首位 國有銀行、股份制銀行優(yōu)于區域性銀行
據《普益標準·銀行理財能力排名》,2013年第二季度,銀行理財風(fēng)險控制能力排名前10位的銀行依次是:光大銀行、華夏銀行、興業(yè)銀行、上海浦東發(fā)展銀行、中信銀行、南京銀行、民生銀行、晉商銀行、中國銀行及青島銀行。
本季度風(fēng)險控制能力單項排名排在首位的依然是光大銀行。該行發(fā)行產(chǎn)品數量為445款,其中有385款產(chǎn)品具備風(fēng)險控制措施,大量產(chǎn)品采取收益權分級的風(fēng)險控制措施,因此該行風(fēng)險控制措施得分在納入排名的銀行中位居首位。公布了到期收益率的產(chǎn)品共有299款,實(shí)現預期最高收益率產(chǎn)品有295款,其中42款為保本型產(chǎn)品,253款為非保本型產(chǎn)品,非保本型產(chǎn)品的收益實(shí)現數量在所有銀行中排名第五,使得該行收益實(shí)現能力得分在所有銀行中排名第四。此外,該行風(fēng)險控制相關(guān)問(wèn)卷得分在所有銀行中最高。
從銀行類(lèi)型角度來(lái)看,國有銀行和股份制銀行的風(fēng)險控制能力普遍優(yōu)于區域性商業(yè)銀行。排名前20位銀行中,國有銀行和股份制銀行分別有4家和8家。區域性商業(yè)銀行中南京銀行、晉商銀行和青島銀行表現較好,其中青島銀行在風(fēng)險控制措施方面得分較高,位居納入排名銀行的第五位,而南京銀行、晉商銀行則在收益實(shí)現能力方面表現較好,二者分別位居收益實(shí)現能力第七位和第八位。
理財服務(wù)豐富性:中信銀行、渤海銀行并列第一 股份制銀行整體豐富性仍居前列
據《普益標準·銀行理財能力排名》,2013年第二季度,銀行理財服務(wù)豐富性排名前10位的銀行分別是:中信銀行、渤海銀行、興業(yè)銀行、招商銀行、中國銀行、平安銀行、光大銀行、工商銀行、星展銀行、建設銀行、華夏銀行、農業(yè)銀行。
本季度,中信銀行和渤海銀行產(chǎn)品豐富性并列第一位,豐富性得分均為3.67分。中信銀行繼續保持在收益類(lèi)型、幣種、期限等單項上全面覆蓋的優(yōu)勢,并且在投資對象上覆蓋了目前市場(chǎng)上大多數的種類(lèi),這使得該行在產(chǎn)品多樣性上的得分連續3個(gè)季度位列所有銀行之首,并且連續兩個(gè)季度位列產(chǎn)品豐富性排名第一的位置。渤海銀行本季度在產(chǎn)品豐富性上的進(jìn)步顯著(zhù),該行一方面在原有產(chǎn)品收益類(lèi)型的基礎上增加了保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品;另一方面在投資幣種上增加了美元產(chǎn)品的發(fā)行,這使得該行在收益類(lèi)型和投資幣種兩個(gè)單項上的得分都達到滿(mǎn)分1分,這使得該行在成長(cháng)性方面的得分高于其他銀行最終大幅提升其豐富性得分。
第二季度,部分銀行在解決上述產(chǎn)品集中和單一的問(wèn)題上取得的一些突破使得這些銀行在產(chǎn)品多樣性和成長(cháng)性得分有較大上升。廣西北部灣銀行、泉州銀行、興業(yè)銀行、華夏銀行和西安銀行等銀行在第二季度產(chǎn)品發(fā)行的收益類(lèi)型、幣種、投資對象和投資期限中的至少兩個(gè)方面均有顯著(zhù)改善,使得這些銀行的成長(cháng)性得分均大于等于0.5分,并使其豐富性得分有較大上升。
信息披露規范性:股份制銀行、城商行表現較佳
部分國有銀行到期信息披露不充分
據《普益標準·銀行理財能力排名》,2013年第二季度,銀行理財產(chǎn)品信息披露規范性排名前10位的銀行依次是:農業(yè)銀行、南京銀行、北京銀行、上海農商銀行、華夏銀行、德陽(yáng)銀行、成都農商銀行、招商銀行、光大銀行和青島銀行。
第二季度,國有銀行中除了農業(yè)銀行以12.52分繼續位列所有銀行之首外,其余國有銀行排名均在前10位之外,主要原因一方面在于國有銀行的產(chǎn)品到期信息披露不充分,大量到期的理財產(chǎn)品沒(méi)有公布到期收益率;另一方面在于對大量運行中產(chǎn)品的運行信息披露不足。還有部分國有銀行在產(chǎn)品發(fā)行信息上的披露也相當不充分,這些因素共同導致國有銀行整體表現不佳。
發(fā)行信息披露方面,部分股份制銀行和城商行表現較好,招商銀行、平安銀行、南京銀行和江蘇銀行排名居前,國有銀行中的工商銀行和建設銀行表現良好;在產(chǎn)品到期信息披露方面,仍然是股份制銀行和城商行表現居前,華夏銀行、恒豐銀行、光大銀行、東莞銀行和包商銀行排名居前,國有銀行中,除了農業(yè)銀行在產(chǎn)品到期信息披露方面處于前列外,其余銀行在產(chǎn)品到期信息披露方面均表現不佳。