隨著(zhù)基金三季報和上市公司三季報披露完畢,基金在三季度的獨門(mén)重倉股隨即浮出水面,雖然10月份以來(lái)大盤(pán)的走勢起伏不定,但基金獨門(mén)重倉股的整體表現仍較為穩健,近七成跑贏(yíng)大盤(pán)。業(yè)內人士指出,獨門(mén)重倉股往往是基金重點(diǎn)運作的對象,常常潛藏著(zhù)不為人知的利好,因此基金獨門(mén)重倉股時(shí)常在震蕩行情中走出獨立行情。
228股成基金獨門(mén)重倉股
隨著(zhù)基金三季報和上市公司三季報披露完畢,基金在三季度的布局路徑也逐漸清晰,本報數據中心統計顯示,截至9月底,共有1376家上市公司得到基金持有,基金持股總量約548.13億股,這兩項數據分別較二季度末下降734家、502.17億股。
雖然基金在三季度明顯降低了在A(yíng)股市場(chǎng)的配置力度,但代表基金獨到觀(guān)點(diǎn)的基金獨門(mén)重倉股數量卻有增無(wú)減,據本報數據中心統計,截至三季度末,共有勤上光電、唐山港等228家上市公司進(jìn)入基金獨門(mén)重倉股的名單,較二季度末時(shí)129只的數量大幅增加99只。其中,滬市80只、深市主板40只、中小板69只、創(chuàng )業(yè)板39只。
就具體個(gè)股而言,海南航空在報告期內被“光大核心”持有16488.18萬(wàn)股,海南航空也就此成為單一基金持股量最多的獨門(mén)重倉股;不過(guò)單一基金控盤(pán)程度最高的基金獨門(mén)重倉股卻是中小板個(gè)股新綸科技,“中銀收益”獨家持有該股935.92萬(wàn)股,占新綸科技流通盤(pán)的7.51%。此外,長(cháng)方照明、華英農業(yè)等17只基金獨門(mén)重倉股中的基金控盤(pán)比例也均在3%以上。
基金獨門(mén)重倉股逆勢走高
盡管昨日A股市場(chǎng)再度回落,但由“國泰金鵬”基金獨家持有143.71萬(wàn)股的煤氣化卻逆勢奪下漲停;無(wú)獨有偶,被“華夏紅利”基金單獨納入資產(chǎn)配置池的恒基達鑫也在昨日以漲停報收。
實(shí)際上,煤氣化、恒基達鑫的強勢只是近期基金獨門(mén)重倉股在震蕩行情中逆勢走強的一個(gè)縮影,據本報數據中心統計,10月份以來(lái),228只基金獨門(mén)重倉股的股價(jià)已整體上漲了3.03%,有155只個(gè)股跑贏(yíng)同期下跌2.3%的滬深300指數,東方日升、浙富股份等41只基金獨門(mén)重倉股甚至在此期間逆勢錄得10%以上的股價(jià)區間漲幅。
華泰證券投資顧問(wèn)陳勇指出,基金獨門(mén)重倉股之所以能在近期逆勢走強,一方面是由于基金獨門(mén)重倉股的整體業(yè)績(jì)表現相對較好,成長(cháng)預期明確,比如東方日升前三季度凈利潤同比大增164.44%,穩定的業(yè)績(jì)成為震蕩行情中的平衡器。另一方面,基金獨門(mén)重倉的對象也大多屬于前期缺乏市場(chǎng)炒作的主板低估值類(lèi)個(gè)股,這類(lèi)個(gè)股又有估值偏低,在震蕩市中具備補漲的潛力,比較典型的個(gè)股就是海南航空,該股在三季度的累積漲幅僅有0.99%,而其最新動(dòng)態(tài)市盈率僅有8.5倍。
獨門(mén)重倉股年底走強概率大
上海證券投資顧問(wèn)黃昌全認為,與基金扎堆股相比,基金獨門(mén)重倉股更能顯示基金經(jīng)理甄選個(gè)股的功力,而反映基金經(jīng)理有別于市場(chǎng)的獨特思考的獨門(mén)重倉股也時(shí)常能夠先于市場(chǎng)展現出更好的投資機會(huì )。通常情況下,單一基金對獨門(mén)重倉股的控盤(pán)度一般要在3%以上才能對相關(guān)個(gè)股的走向形成有效影響;同時(shí)相對于體量龐大的主板藍籌股,基金運作中小市值獨門(mén)重倉股的難度也要小一些;而單一基金連續數個(gè)季度增持某只獨門(mén)重倉股或表明該股可能隱藏著(zhù)不為市場(chǎng)所知的潛在利好,因此投資者可在同時(shí)符合以上三條標準的基金獨門(mén)重倉股中尋找機會(huì )。
華泰證券投資顧問(wèn)陳勇則認為,隨著(zhù)年底的臨近基金排名戰日趨激烈,由于獨門(mén)重倉股的基金持有者比較單純,既能避免遭到競爭對手惡意拋售的風(fēng)險,基金在運作相關(guān)個(gè)股時(shí)受到的干擾也相對較小,因此基金獨門(mén)重倉股在年底階段走強的幾率相對較高。今年三季報業(yè)績(jì)較好且還未大幅上漲的獨門(mén)重倉股,特別是契合目前熱點(diǎn)演變趨勢的一些個(gè)股最值得投資者留意,如果相關(guān)基金獨門(mén)重倉股在明年一季度以前不存在大規模解禁的壓力、其估值低于行業(yè)平均水平、所屬行業(yè)屬對經(jīng)濟波動(dòng)不敏感,流通股本在2億股以下,那么相關(guān)個(gè)股就有可能在近期震蕩的行情中有所表現。