2013年順利收官，主動(dòng)管理的股票方向基金顯著(zhù)跑贏(yíng)大盤(pán)逾20個(gè)百分點(diǎn)，中郵戰略新興產(chǎn)業(yè)基金更是以80%的收益率奪得全市場(chǎng)基金業(yè)績(jì)冠軍。然而，良好的業(yè)績(jì)并未給權益類(lèi)產(chǎn)品帶來(lái)規模的增長(cháng)，反而遭遇贖回。
互聯(lián)網(wǎng)金融成為2013年基金業(yè)的強心劑，天弘基金憑借1853億元龐大規模的“余額寶”，順利登頂業(yè)內第二大基金公司(由于QDII數據披露延遲，規模排名統計中不含QDII)。其他大型基金公司如南方基金、華夏基金[微博]、廣發(fā)基金[微博]等，貨幣基金規模也快速增長(cháng)。
“余額寶”助力天弘變身
憑借與支付寶合作的“余額寶”，2013年天弘基金用了約半年的時(shí)間超越嘉實(shí)基金，成為業(yè)內第二大基金公司。根據天相投顧數據(不含QDII，不含聯(lián)接基金)，截至2013年12月31日，業(yè)內前三大基金公司分別為華夏、天弘和嘉實(shí)，其管理基金資產(chǎn)規模分別為2127億元、1944億元和1537億元，其中天弘的基金資產(chǎn)中“余額寶-增利寶”占據1853億元。業(yè)內人士認為，按照“余額寶”的增長(cháng)速度，憑借阿里強大的資源優(yōu)勢，天弘有望很快成為業(yè)內第一大基金公司。
根據天相投顧的數據，至2013年底，管理基金資產(chǎn)規模前十大基金公司依次為華夏、天弘、嘉實(shí)、易方達、南方、中銀、廣發(fā)、工銀瑞信、博時(shí)和華安。
對比2012年底的排名，顯然，天弘是以火箭速度上升，由2012年的第五十名升至第二名，僅2013年四季度規模環(huán)比增長(cháng)近兩倍，增長(cháng)1275億元，排名上升14名。天弘基金表示，窮則思變，天弘基金一直堅持創(chuàng )新之路，在第三方銷(xiāo)售機構代表模式叫好不叫座、T+0蔚然成風(fēng)墊資成本高、阿里金融理財業(yè)務(wù)亟待突破而當時(shí)淘寶店業(yè)務(wù)遲遲沒(méi)有推進(jìn)等多重背景下，天弘基金副總經(jīng)理周曉明率先提出了增利寶余額寶業(yè)務(wù)模式雛形，為支付寶定制一款貨幣基金，為支付寶用戶(hù)提供理財增值服務(wù)，通過(guò)嵌入式直銷(xiāo)來(lái)實(shí)現。目前天弘基金的直銷(xiāo)占比和電商規模占比達到95%，成為行業(yè)內電商和直銷(xiāo)占比最高的基金公司。
在互聯(lián)網(wǎng)系基金公司“屌絲”逆襲，成功變身為“高富帥”的同時(shí)，銀行系基金公司也展開(kāi)了激烈的競爭，中銀超越工銀瑞信，成為銀行系第一大基金公司。
中郵戰略新興產(chǎn)業(yè)奪冠
盡管2013年上證綜指下跌6.75%，但是受益于結構性行情和成長(cháng)股，主動(dòng)管理的股票方向基金得以顯著(zhù)跑贏(yíng)大盤(pán)。金牛理財網(wǎng)數據顯示，2013年開(kāi)放式主動(dòng)股票型基金、混合型基金平均收益率分別為17.13%和13.44%，跑贏(yíng)大盤(pán)超過(guò)20個(gè)百分點(diǎn)。中郵戰略新興產(chǎn)業(yè)最終以80.38%的收益率奪得全市場(chǎng)業(yè)績(jì)冠軍，長(cháng)盛電子信息和銀河主題策略股票分別以74.26%和73.51%的收益率，成為主動(dòng)管理的股票方向基金亞軍和季軍。
多只主動(dòng)管理的股票方向基金2013年業(yè)績(jì)達到50%以上。海通證券分析，2013行業(yè)之間表現分化加劇，因此行業(yè)配置主導了基金業(yè)績(jì)，尤其是行業(yè)配置集中在幾個(gè)優(yōu)勢行業(yè)上的基金獲得了非常搶眼的業(yè)績(jì)。全年來(lái)看，收益超過(guò)50%的主動(dòng)管理股票方向基金多是配置集中在傳媒、信息服務(wù)等行業(yè)上的基金。
金牛理財網(wǎng)數據顯示，2013年開(kāi)放式主動(dòng)股票型基金業(yè)績(jì)前十名的基金凈值增長(cháng)率均超過(guò)50%，除上述前三名外，還包括景順長(cháng)城內需增長(cháng)、景順長(cháng)城內需貳號、華商主題精選、華寶興業(yè)新興產(chǎn)業(yè)等；混合型基金業(yè)績(jì)前十名中，寶盈核心優(yōu)勢A和華商動(dòng)態(tài)阿爾法2013年收益率也均超過(guò)了50%；指數型基金中(不含聯(lián)接基金)，跟蹤創(chuàng )業(yè)板的指數基金業(yè)績(jì)搶眼，易方達創(chuàng )業(yè)板ETF、融通創(chuàng )業(yè)板指數基金和深證TMT50ETF的收益率也達到50%以上。
從基金公司的權益類(lèi)投資管理能力來(lái)看，根據銀河證券基金研究中心的基金管理公司股票投資管理能力綜合評價(jià)報告，華商基金[微博]的平均股票投資主動(dòng)管理收益率排名第一，旗下7只主動(dòng)管理的股票方向基金中4只2013年收益在30%以上。長(cháng)安基金、銀河基金在該榜單中分列第二和第三名。
固定收益類(lèi)產(chǎn)品中，金牛理財網(wǎng)數據顯示，2013年債券型基金平均收益率只有0.22%，貨幣基金和理財債基收益率分別為3.9%和4.22%。
面對2014年，基金經(jīng)理較為樂(lè )觀(guān)地表示仍有不少投資機會(huì )。華商基金研究總監田明圣指出，中國目前處在經(jīng)濟結構轉型中，在無(wú)大規模刺激政策出臺的情況下，經(jīng)濟轉型過(guò)程中勢必會(huì )出現行業(yè)分化，符合未來(lái)發(fā)展方向的產(chǎn)業(yè)機會(huì )更多，結構性行情將越來(lái)越明顯。未來(lái)幾年，財富的再分配要比財富積累更重要，因此，下游的消費板塊會(huì )有重大的機遇性機會(huì )。