進(jìn)入6月，距離基金“中考”還有不足一個(gè)月的時(shí)間。受累于A(yíng)股市場(chǎng)的不給力，今年前5個(gè)月主動(dòng)股基平均業(yè)績(jì)告負，僅有部分小基金公司旗下股基整體取得正收益名列前茅，而大中型基金公司則普遍表現欠佳。
值得一提的是，去年表現拔尖的農銀系基金今年業(yè)績(jì)出現大滑坡，多只基金排名墊底。
今年以來(lái)，農銀匯理自上而下都在經(jīng)歷一場(chǎng)持久變動(dòng)和調整，與此同時(shí)發(fā)生的則是旗下基金業(yè)績(jì)紛紛大幅下滑。
小公司股基業(yè)績(jì)領(lǐng)跑
與去年同期火熱的結構性行情相比，今年市場(chǎng)顯得較為平淡，基金前5個(gè)月收益整體為負，其中579只主動(dòng)管理的偏股方向基金凈值算術(shù)平均值為-3.74%，僅70只基金收益為正，占比僅12%。受此影響，72家基金管理公司中，也僅有14家公司旗下主動(dòng)股基的算術(shù)平均漲幅為正。
以旗下股基的算術(shù)平均值為評價(jià)標準，今年前5月主動(dòng)股基排名戰中，顯著(zhù)的特征是小基金公司唱主角。WIND數據顯示，寶盈基金旗下5只主動(dòng)股基業(yè)績(jì)的平均水平為6.08%，在71家有可比數據的基金公司中居第1位。
其中，寶盈核心優(yōu)勢A的漲幅為10.93%，排在混合型基金第2位（C類(lèi)份額漲幅為10.31%），寶盈鴻利、寶盈策略、寶盈資源分別上漲8.62%、7.06%、4.24%，僅寶盈泛沿海下跌4.67%。
而寶盈核心優(yōu)勢和寶盈策略增長(cháng)均由寶盈旗下明星基金經(jīng)理王茹遠掌管，兩只基金前十大重倉股相似度較高，共有11只股被重倉持有，且以信息技術(shù)業(yè)和歸屬于制造業(yè)的計算機、鐵路、航空航天為主。
此外，浦銀安盛、中郵創(chuàng )業(yè)、興業(yè)全球、財通旗下股基的整體業(yè)績(jì)也居前，平均漲幅分別為5.81%、5.74%、4.65%、4.42%。浦銀安盛系基金因為重倉創(chuàng )業(yè)板業(yè)績(jì)居前，在近來(lái)創(chuàng )業(yè)板回調背景下業(yè)績(jì)有所回撤。
中郵基金去年獲得股票基金冠軍，但因公司旗下基金業(yè)績(jì)懸殊而備受詬病，今年以來(lái)這一局面則略有改觀(guān)，除中郵戰略新興產(chǎn)業(yè)仍然以22.86%排在股基首位外，混合型基金中郵中小盤(pán)、中郵核心主題漲幅均超過(guò)6%，躋身同類(lèi)基金前20位。
除此之外，平安大華、富安達、華商、天弘、長(cháng)盛等基金公司的平均業(yè)績(jì)水平也為正。整體來(lái)看，大基金公司缺席業(yè)績(jì)排行榜領(lǐng)先位置，而中小基金公司尤其是小公司則成為榜上的主角。
農銀系業(yè)績(jì)紛紛下滑
跌幅榜上，德邦基金排在第1位，公司旗下僅有1只主動(dòng)偏股基金德邦優(yōu)化配置，該基金前5個(gè)月下跌11.22%，排在普通股票基金第333位。2013年該基金業(yè)績(jì)就處于同類(lèi)基金下游，今年以來(lái)仍然沒(méi)能看到改觀(guān)，或許正是因為業(yè)績(jì)的不佳，該基金成立以來(lái)其規模就連續萎縮，至今年一季度末資產(chǎn)規模為0.11億元，早已處于清盤(pán)線(xiàn)之下。
此外，天治、萬(wàn)家、金元惠理等基金公司旗下基金整體業(yè)績(jì)跌幅也較大。不過(guò)，值得注意的是，去年業(yè)績(jì)表現優(yōu)秀的農銀匯理，今年則出人意料的幾乎墊了底。
數據顯示，今年農銀匯理系主動(dòng)股基業(yè)績(jì)的算術(shù)平均值為6.87%，排在有可比數據的71家基金公司第63位。而去年農銀匯理系基金則以近30%的平均漲幅名列所有基金公司第4位，僅次于銀河、華商、長(cháng)安。對比之下，今年農銀匯理系基金整體業(yè)績(jì)下滑明顯。
具體看，農銀匯理系旗下12只主動(dòng)股基中，僅有2只業(yè)績(jì)微幅上漲，即農銀平衡雙利、農銀消費主題分別上漲0.49%和0.08%，另外10只基金則有不同程度下跌。其中農銀大盤(pán)藍籌下跌17.07%，在365只普通股票基金中排名倒數第2位，農銀研究精選、農銀策略?xún)r(jià)值、農銀策略精選則分別下跌14.55%、14.04%、13.27%，分別排在同類(lèi)基金倒數第3、倒數第9、倒數第14位。
而農銀行業(yè)成長(cháng)、農銀區間收益、農銀低估值高增長(cháng)、農銀行業(yè)輪動(dòng)、農銀中小盤(pán)、農銀行業(yè)領(lǐng)先均有不同程度跌幅。
對于農銀匯理去年和今年業(yè)績(jì)所表現出的冰火兩重天，今年以來(lái)農銀匯理持續的動(dòng)蕩不安或許是其中的重要原因。年初，農銀匯理對旗下多只基金的基金經(jīng)理進(jìn)行了增聘或解聘，調整后公司投資副總監張惟、魏偉不再擔任基金經(jīng)理。3月份，自農銀匯理成立以來(lái)就擔任總經(jīng)理的許紅波離任。4月份，公司原投資總監曹劍飛和任職超過(guò)5年的基金經(jīng)理付柏瑞離任。
可以看到，今年以來(lái)，農銀匯理自上而下都在經(jīng)歷一場(chǎng)持久變動(dòng)和調整。與此同時(shí)發(fā)生的則是旗下基金業(yè)績(jì)紛紛大幅下滑，去年的明星基金經(jīng)理付娟所掌管的基金也光芒不再。