在無(wú)孔不入的互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，一個(gè)"看不見(jiàn)的銀行"正大步走來(lái)：它不是幽靈，還有著(zhù)聽(tīng)起來(lái)"萌萌噠"的名字，如"小馬Bank ""橙子銀行""你好銀行"，互聯(lián)網(wǎng)味兒十足，它便是直銷(xiāo)銀行。隨著(zhù)近半年的發(fā)展，多家銀行在建設直銷(xiāo)銀行的平臺上加快了腳步，近期更是爭先恐后地推出。那么，這些徘徊在我們周?chē)��?萌萌噠"銀行到底賣(mài)些什么呢？互聯(lián)網(wǎng)大潮沖擊下，直銷(xiāo)銀行的春天真的來(lái)了嗎？

　　爭取他行客戶(hù)

　　直銷(xiāo)銀行被稱(chēng)為"直營(yíng)銀行"、"直通銀行"，類(lèi)似一種綜合的理財產(chǎn)品銷(xiāo)售平臺，客戶(hù)通過(guò)直銷(xiāo)銀行可以直接進(jìn)行賬戶(hù)開(kāi)通、轉賬、購買(mǎi)銀行理財、貨幣基金等多種理財產(chǎn)品。
　　據悉，今年2月，民生直銷(xiāo)銀行率先嘗鮮，3月，興業(yè)銀行直銷(xiāo)銀行低調上線(xiàn)，此后上海銀行等紛紛跟進(jìn)。近日，又有多家銀行尤其是城商行在建設直銷(xiāo)銀行平臺上加快了腳步，紛紛爭先恐后地上線(xiàn)自己的直銷(xiāo)銀行。截至目前，國內正式推出直銷(xiāo)銀行業(yè)務(wù)的有民生、興業(yè)、平安、上海、南京、重慶、包商、華潤、江蘇銀行等9家銀行。
　　那么直銷(xiāo)銀行賣(mài)什么？從產(chǎn)品來(lái)看，主要包括理財、存款、貸款三大業(yè)務(wù)內容。其中，掛鉤貨幣基金的類(lèi)余額寶產(chǎn)品、存款類(lèi)業(yè)務(wù)是目前所有直銷(xiāo)銀行提供的產(chǎn)品標配。除了兩大標配業(yè)務(wù)，各家銀行還會(huì )提供其他的理財產(chǎn)品，如保險、黃金、銀行理財產(chǎn)品，甚至包商銀行的小馬在線(xiàn)提供了P2P理財項目。
　　此外，直銷(xiāo)銀行最大的亮點(diǎn)在于可以用產(chǎn)品爭取更多原本是其他行的客戶(hù)。據中國經(jīng)濟網(wǎng)記者了解，直銷(xiāo)銀行可以?huà)煦^多家銀行卡，實(shí)現一個(gè)同名賬戶(hù)下輕易跨行轉賬，而且手續費全免。比如興業(yè)銀行錢(qián)大掌柜平臺購買(mǎi)其推出的"寶類(lèi)"產(chǎn)品掌柜錢(qián)包，無(wú)需像網(wǎng)點(diǎn)柜臺一樣必須持有興業(yè)銀行的銀行卡才可購買(mǎi)，使用其他銀行的銀行卡亦可購買(mǎi)。
　　"這是直銷(xiāo)銀行的顛覆性所在，打破了銀行卡的歸屬限制，各家銀行真的就是以產(chǎn)品說(shuō)事了。"一位國有銀行電子銀行部相關(guān)負責人直言。

　　低成本高回報

　　目前國內大部分銀行雖設立了網(wǎng)上銀行、手機銀行、電話(huà)銀行等業(yè)務(wù)，但這些業(yè)務(wù)是對傳統物理網(wǎng)點(diǎn)的輔助，并沒(méi)有完全脫離實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)而獨立存在。隨著(zhù)互聯(lián)網(wǎng)的進(jìn)一步普及和國內金融改革的推進(jìn)，直銷(xiāo)銀行或將成為一個(gè)新的焦點(diǎn)。
　　由于直銷(xiāo)銀行無(wú)需設立實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)，業(yè)務(wù)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)、移動(dòng)終端、電話(huà)等手段即可完成，因此在經(jīng)營(yíng)成本、費用支出方面較傳統銀行更具優(yōu)勢。專(zhuān)家紛紛表示，低成本高回報則是銀行紛紛成立直銷(xiāo)銀行的一個(gè)重要原因。
　　據中國經(jīng)濟網(wǎng)記者了解，傳統銀行的物理網(wǎng)點(diǎn)需要網(wǎng)點(diǎn)租金、人員、各種設備等大量成本的投入，但是直銷(xiāo)銀行只需要開(kāi)發(fā)網(wǎng)絡(luò )技術(shù)的成本。通過(guò)網(wǎng)絡(luò )提供服務(wù)，不需要增加太多的成本，但提供的網(wǎng)絡(luò )銷(xiāo)售渠道卻能夠銷(xiāo)售更多的產(chǎn)品。
　　此外，直銷(xiāo)銀行將目標客戶(hù)定位在中等收入群體，他們追求實(shí)惠，對存款利率的高低十分敏感；熟悉互聯(lián)網(wǎng)，有網(wǎng)上消費習慣；追求高效，不希望在實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)浪費過(guò)多時(shí)間；喜歡簡(jiǎn)單，不希望在傳統銀行提供的海量產(chǎn)品中無(wú)所適從。如此看來(lái)，在互聯(lián)網(wǎng)大潮的沖擊下，要想搶占制高點(diǎn)，產(chǎn)品和服務(wù)"觸網(wǎng)"已箭在弦上。

　　"斷臂求生"模式

　　盡管直銷(xiāo)銀行的推出恰逢其時(shí)，但在風(fēng)險控制方面，相比傳統銀行成熟的線(xiàn)下業(yè)務(wù)風(fēng)險控制，直銷(xiāo)銀行的風(fēng)險控制能力還有待加強。業(yè)內分析認為，銀行和互聯(lián)網(wǎng)平臺合作開(kāi)展"直銷(xiāo)銀行"面臨較大的法律風(fēng)險、技術(shù)風(fēng)險等。
　　中國經(jīng)濟網(wǎng)記者注意到，對網(wǎng)上信貸和直銷(xiāo)模式等創(chuàng )新的金融形式，當前政府還沒(méi)有做出明確的管理規定。如果商業(yè)銀行先政策一步，涉足"直銷(xiāo)銀行"個(gè)人信貸業(yè)務(wù)，很有可能面臨較大的法律風(fēng)險。
　　此外，銀網(wǎng)合作的"直銷(xiāo)銀行"業(yè)務(wù)，對互聯(lián)網(wǎng)平臺的依賴(lài)性較大，目前，雖然互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅速，但是在技術(shù)領(lǐng)域、信息安全領(lǐng)域仍然存在著(zhù)諸多問(wèn)題，銀行面臨較大的技術(shù)風(fēng)險。
　　除此之外，直銷(xiāo)銀行提供的存款利率高于銀行業(yè)平均水平，這是吸引儲蓄的良好手段與迅速崛起的重要原因之一。針對此，有市場(chǎng)人士認為，用更高的利率迎合儲戶(hù)，無(wú)疑會(huì )增加銀行業(yè)成本，收窄了利差，這樣"斷臂求生"的模式有待驗證。