正在人們關(guān)注于“劉易斯拐點(diǎn)”是否加快到來(lái)的同時(shí)，另一個(gè)與人口結構變化相關(guān)的“老齡化赤字”問(wèn)題正在迫近。對于中國這樣一個(gè)“未富先老”的發(fā)展中大國，仿效西方的養老保障制度并不現實(shí)。盡早建立中國式多層次養老保障制度，已經(jīng)刻不容緩。
老齡化被看作是與“人口紅利”相對的“人口負債”，確實(shí)會(huì )給經(jīng)濟增長(cháng)帶來(lái)許多挑戰和沖擊。老齡人口數量的增加，將導致用于養老的資源總量的增加，如需增加有關(guān)養老的財政支出、提高企業(yè)養老金的支付水平和配置更多與養老有關(guān)的公共設施等。這些都意味著(zhù)國民收入分配格局以及經(jīng)濟資源配置格局的改變。同時(shí)，勞動(dòng)力嚴重短缺也將帶來(lái)經(jīng)濟總產(chǎn)出下降，儲蓄率下降，導致投資減少等等。
我國老齡化又有其自身的特殊性和復雜性。與發(fā)達國家相比，我國老齡化社會(huì )具有老化速度快、老齡人口規模大、未富先老等特點(diǎn)。一般而言，發(fā)達國家是在實(shí)現了經(jīng)濟起飛和工業(yè)化完成之后，才進(jìn)入老齡化社會(huì )，這時(shí)西方國家已開(kāi)始由生存型社會(huì )進(jìn)入發(fā)展型社會(huì )的新階段，發(fā)展的目標開(kāi)始逐步聚焦于人的自身發(fā)展；而中國是在低收入水平下進(jìn)入老齡化社會(huì )，中國“未富先老”已成為嚴峻的現實(shí)。
作為一種公共產(chǎn)品，是政府主導還是市場(chǎng)主導的選擇，歷來(lái)是社會(huì )養老保障模式關(guān)注的焦點(diǎn)。西方經(jīng)濟發(fā)達國家率先進(jìn)入老齡化社會(huì )，建立了福利國家制度，并開(kāi)始推行從出生補貼到喪葬費的一攬子福利計劃，福利國家開(kāi)始在歐洲風(fēng)靡起來(lái)。在這種國家保障的模式下，政府承擔了公民各種社會(huì )保障(醫療、教育、養老、救濟、失業(yè))的資金來(lái)源與待遇支付職能，但是我們能否完全照搬西方完全福利化的國家保障養老模式？
西方一些國家的養老保障方式，與之相伴的就是政府長(cháng)期承諾的迅速擴大，這些承諾的最終承擔者仍然是國家財政的巨額赤字。政府對社會(huì )基本養老的承諾具有制度剛性，隨著(zhù)人口老齡化進(jìn)程的推進(jìn)，養老保障覆蓋面擴大，對財政的潛在壓力將逐步顯現。特別是金融危機后，長(cháng)期財政償付能力使一些發(fā)達國家的養老保障更加不堪重負。
據IMF統計，從2007年至2014年，20國集團(G20)中工業(yè)化國家的平均國債負債率(國債與國內生產(chǎn)總值(GDP)之比)將上升至近25%。但到2050年，這場(chǎng)危機的成本最多只會(huì )有人口老齡化帶來(lái)的財政成本的5%。據統計，法國退休金赤字在2010年將達323億歐元，2018年將達423億歐元。沉重的債務(wù)負擔正在吞噬著(zhù)政府的財政資源。歐洲、日本甚至是美國現在都面臨著(zhù)養老金不足和財力虧空的問(wèn)題，這是籠罩在發(fā)達國家上空的一塊債務(wù)陰云。
同樣的養老赤字也在逼近中國，去年我國城鎮基本養老保險基金總收入11491億元，比上年增長(cháng)18.0%，全年基金總支出8894億元，比上年增長(cháng)20.4%。收大于支，但是支的增長(cháng)速度大于收。2001年以來(lái)，在覆蓋的城鎮國有企業(yè)和集體企業(yè)職工中，參保人數平均增速為4.04%，已經(jīng)低于離退休職工人數的平均增速6.64%，而養老金的籌集主要依賴(lài)參加養老保險的職工人數。顯然，養老金收小于支會(huì )持續下去，這意味著(zhù)全國養老保險收支出現赤字并非遙遠的事。
那么中國應該選取什么樣的養老保障制度模式呢？中國的養老體制安排需要與“未富先老”的國情相一致。在較低收入水平下解決中國養老問(wèn)題，既要考慮人口老齡化對現行養老保障體系的挑戰，又要考慮量力而行，防止對長(cháng)期增長(cháng)帶來(lái)沖擊。因此，我們需要從可持續性角度對中國養老保障體制改革進(jìn)行評估，并結合人口老齡化趨勢和經(jīng)濟增長(cháng)前景，兼顧效率和公平，制定符合中國國情的養老保障體制改革方案。
從社會(huì )發(fā)展規律看，養老保障模式的選擇受制于經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展水平和文化傳統。社會(huì )發(fā)展的不同階段，養老保障模式也有很大不同。就養老保障模式而言分為家庭保障模式、國家福利保障模式和多元支撐的社會(huì )化共建保障模式三種。
在我國人口結構發(fā)生快速變遷、傳統家庭養老保障功能萎縮、政府財政支付壓力加大的情況下，推進(jìn)社會(huì )化養老、共建保障模式應該是符合中國國情的首選模式。而這種多元支撐的社會(huì )化養老保障模式就需要養老公共服務(wù)體系、社會(huì )化養老機構、社會(huì )養老保險、企業(yè)補充養老保險和個(gè)人儲蓄性養老保險等一系列制度設計的全面跟進(jìn)：
第一層次：加大社會(huì )基本養老保險的執行力度。由政府、企業(yè)和個(gè)人三方統籌模式，即企業(yè)和個(gè)人為主，政府提供補貼，實(shí)行現收現付籌資方式，是一種強制儲蓄型的養老保障模式。
第二層次：積極發(fā)展商業(yè)養老保險。采用自愿性，由政府提供政策，個(gè)人具有經(jīng)濟能力和偏好選擇，實(shí)行積累制籌資方式，是商業(yè)資助型保障模式。
第三層次：要積極壯大養老基金規模，為養老基金保值增值需要出口。養老基金與社�；鹣啾�，收益水平相去甚遠，全國社�；鹱猿闪⒁詠�(lái)的年均投資收益率為9.8%，而基本養老保險基金的投資收益僅僅不到2%，沒(méi)有跑贏(yíng)4%左右的物價(jià)漲幅。與國外發(fā)達國家相比，也是相當低。因此要在防范風(fēng)險的前提下，積極拓展股票投資、債券投資、私募基金以及主權財富基金的投資，把養老基金做強做大。
第四層次：延續居家養老模式。從真正體現供養與反哺的血脈相承和中華道德傳統的角度看，居家養老模式還是最被認可的，但要看到新的年輕一代面臨的是“421”新的家庭結構，政府如何通過(guò)各種養老補貼制度，為其減負至關(guān)重要；
第五個(gè)層次，應通過(guò)針對老齡人口的福利政策，建立退休養老待遇與工資增長(cháng)脫鉤，與物價(jià)上漲相掛鉤，真正讓老齡化福利與國民的收入增長(cháng)同步。
老齡化赤字正在逼近，全方位啟動(dòng)中國養老保障制度改革已經(jīng)刻不容緩。