隨著(zhù)今年7月份推出的金融“國十條”允許民間資本進(jìn)入金融業(yè)，一時(shí)間數不勝數的上市公司紛紛躋身民營(yíng)銀行申請行列，不少民營(yíng)企業(yè)家都在摩拳擦掌，希望借此機會(huì )實(shí)現由實(shí)業(yè)轉向金融業(yè)的“二次創(chuàng )富”。
當前銀行之所以能夠對民間資本吸引力如此大，就在于金融業(yè)的利潤水平高，特別是銀行，如今年國內16家上市銀行利潤總額占到全部上市公司利潤的一半以上。不少民營(yíng)企業(yè)家希望升級成銀行家，通過(guò)稀缺的銀行牌照賺大錢(qián)或者“給自己的企業(yè)放貸款”。但是當民營(yíng)資本同樣地懷著(zhù)攫取高利潤的目的進(jìn)入金融業(yè)時(shí)，其面臨風(fēng)險也會(huì )更高。
可以說(shuō)，當前國內銀行競爭只是信貸規模競爭而不是價(jià)格競爭，因為就目前的銀行業(yè)管理體制來(lái)看，政府不僅對信貸規模進(jìn)行管制，而且也對銀行定價(jià)進(jìn)行管制。在這種情況下，國內商業(yè)銀行對信用風(fēng)險定價(jià)的權力過(guò)小，或不需要對貸款進(jìn)行風(fēng)險定價(jià)也輕易贏(yíng)利。加之整個(gè)銀行的信用為政府完全擔保，哪家銀行貸款規模大，其利潤就高，銀行過(guò)度信貸擴張并從事高風(fēng)險的貸款也漸成自然。
盡管銀監會(huì )主席尚福林曾提出，自擔風(fēng)險民營(yíng)金融機構的要義在于發(fā)起人承諾風(fēng)險兜底，避免經(jīng)營(yíng)失敗損害存款人、債權人和納稅人利益，但無(wú)論民營(yíng)銀行如何要求承諾風(fēng)險兜底，作為現代銀行業(yè)來(lái)說(shuō)，它的信用仍然最后是要國家來(lái)?yè)５�。民營(yíng)資本進(jìn)入銀行業(yè)后，加上之前諸多的籌建成本，民營(yíng)資本或更傾向于高風(fēng)險貸款。這可能不利于國內銀行業(yè)形成有效的市場(chǎng)競爭，反之可能給市場(chǎng)帶來(lái)巨大的道德風(fēng)險和系統性金融風(fēng)險。