醞釀20多年后，存款保險制度終于出臺。3月31日，央行牽頭起草的《存款保險條例》對外公布，將于5月1日起實(shí)施�！稐l例》規定的存款保險具有強制性，在我國境內設立的吸收存款的銀行業(yè)金融機構，包括商業(yè)銀行、農村合作銀行、農村信用合作社等，都應當參加。除金融機構同業(yè)存款、投保機構的高級管理人員在本機構的存款等外，其他人民幣存款和外幣存款都屬于被保險存款范圍�！稐l例》同時(shí)規定，存款保險實(shí)行限額償付，最高償付限額為人民幣50萬(wàn)元。

　　存款保險制度為金融安全增設了一道安全網(wǎng)，其受益者為銀行儲戶(hù)。過(guò)去，在市場(chǎng)經(jīng)濟不充分發(fā)育的情況下，國家財政充當著(zhù)銀行最后擔保人的角色。盡管這種安排保證了銀行避開(kāi)市場(chǎng)風(fēng)險，但也使銀行失去了展開(kāi)市場(chǎng)競爭的動(dòng)力，結果是銀行僅靠存款利息和貸款利息之間的息差，以及缺乏治理的中間收費業(yè)務(wù)就可賺取巨額利潤。無(wú)法以市場(chǎng)為準制定銀行盈利水平，導致銀行面對實(shí)體經(jīng)濟時(shí)，借貸資本常常與實(shí)體經(jīng)濟的需求脫節，要么該獲得資金支持的得不到支持，要么其利潤被銀行提前榨取，從而使資金嚴重錯配;面對普通儲戶(hù)時(shí)，也總是壟斷經(jīng)營(yíng)的面孔，難以從儲戶(hù)利益角度出發(fā)提供服務(wù)。剛性支付模式，對于那些想通過(guò)創(chuàng )新發(fā)展的銀行，也是一種束縛。

　　最近幾年，隨著(zhù)利率市場(chǎng)化逐漸破冰和互聯(lián)網(wǎng)金融的崛起，銀行也感受到了市場(chǎng)壓力，并開(kāi)始逐步轉變經(jīng)營(yíng)模式。不對稱(chēng)降息及存款利率管制的松動(dòng)，使銀行存貸息差收窄，去年商業(yè)銀行存貸款息差收入占營(yíng)業(yè)凈收入之比降到了48%。這種形勢迫使銀行通過(guò)增值服務(wù)尋求非息收入利潤來(lái)源。但是，由于存款利率上浮區間仍未解除管制，利率市場(chǎng)化還沒(méi)有走完“最后一公里”。銀行間的競爭因子還沒(méi)有充分培育出來(lái)，還需要再推一把。

　　建立存款保險制度，為利率完全市場(chǎng)化清除了最后障礙，也為銀行走向充分競爭清除了最后障礙。存款保險制度的價(jià)值，在于消除銀行的保護性息差，同時(shí)強化儲戶(hù)的安全利益�！稐l例》規定的50萬(wàn)元最高償付限額，能夠為99.63%的存款人提供全額保護。這就意味著(zhù)，在能夠保證儲戶(hù)基本權益的前提下，允許銀行出現競爭失敗者。有生有死，正是市場(chǎng)競爭的基本形態(tài)。

　　基于過(guò)去與銀行打交道的經(jīng)驗，人們不免猜測，本應由銀行支付的保費是否會(huì )轉嫁到儲戶(hù)頭上�！稐l例》中對此有所限制，即將存款保險費率分為基準費率和風(fēng)險差別費率兩塊。對于儲戶(hù)來(lái)說(shuō)，今后在比照存款利率的同時(shí)，也可比照銀行保費，作為選擇銀行的標準。與此同時(shí)，對于銀行收費業(yè)務(wù)的監管也應當同步加強。

　　存款保險制度出臺后，解除存款利率上浮空間限制的條件也已成熟�？梢灶A期，隨著(zhù)市場(chǎng)因子的增加，今后將形成儲戶(hù)選擇權越來(lái)越大的金融環(huán)境。實(shí)際上，這本來(lái)就是金融機制是否得以?xún)?yōu)化的重要標準。