創(chuàng )新歷來(lái)與風(fēng)險并存，銀行業(yè)與監管層需要調整思路，認識、適應并引領(lǐng)新常態(tài)，科學(xué)地把握、平衡好創(chuàng )新與監管之間的關(guān)系。對于資產(chǎn)負債日益多元化的商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，75%存貸比底線(xiàn)的監管政策顯得越來(lái)越不合時(shí)宜。面對余額寶、二維碼支付、虛擬信用卡及互聯(lián)網(wǎng)銀行等，監管層需要應對的不再只是傳統意義上的金融創(chuàng )新，更是信息技術(shù)與金融產(chǎn)品相結合后所創(chuàng )造的全新藍海市場(chǎng)。在新技術(shù)背景下，央行監管思路和模式應全方位深度調整。
實(shí)施20年的《商業(yè)銀行法》將迎來(lái)首次大面積修訂。
目前的修改意見(jiàn)，業(yè)界呼聲最高的一條是取消存貸比。據悉，銀監會(huì )已將取消存貸比這一單獨的修改意見(jiàn)急報國務(wù)院法制辦，由國務(wù)院法制辦審過(guò)之后，將再報給全國人大財經(jīng)委員會(huì )審議。表述將類(lèi)似“符合監管要求的存貸比例”，不再剛性界定為75%，但存貸比仍將作為一項重要的監測指標。
現行存貸比監管政策來(lái)自于《商業(yè)銀行法》第三十九條，即商業(yè)銀行“貸款余額與存款余額的比例不得超過(guò)75%”。作為一項重要的監管指標，存貸比自1995年引入至今已沿用20年之久，“75%”始終是一道不可逾越的監管紅線(xiàn)。的確，從衡量流動(dòng)性、抵抗風(fēng)險的角度來(lái)講，監管部門(mén)確實(shí)需要設立一個(gè)指標來(lái)“約束”銀行，以保證貨幣政策工具發(fā)揮有效作用，防止銀行過(guò)度擴張�；诋敃r(shí)特定的經(jīng)濟環(huán)境，引入存貸比監管被認為很有必要。一是配合當時(shí)的雙緊縮政策，進(jìn)而抑制通脹;二是由于當時(shí)我國銀行業(yè)還未全面實(shí)施以資本約束為核心的風(fēng)險監管體系，監管層需要通過(guò)存貸比指標的限制來(lái)約束銀行。資料顯示，當時(shí)銀行體系各項貸款與各項存款之比曾一度高達90%以上。
但隨著(zhù)經(jīng)濟、政策環(huán)境的變化，存款降速乃至流失的趨勢難以改變，商業(yè)銀行的負債業(yè)務(wù)壓力日益增大，現在有遭遇來(lái)自利率市場(chǎng)化和金融脫媒的強大沖擊�？梢哉f(shuō)，銀行風(fēng)險監管已有了實(shí)質(zhì)性飛躍，巴塞爾協(xié)議III事實(shí)上已被廣泛運用于對各銀行業(yè)風(fēng)險監管。特別進(jìn)入2014年以來(lái)，銀行業(yè)存款持續分流，負債壓力進(jìn)一步凸顯。對于資產(chǎn)負債日益多元化的商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)，這一監管政策顯得越來(lái)越不合時(shí)宜。存貸比不僅限制了信貸投放，而且已不能適應日益多元化的新金融環(huán)境。在75%的監管紅線(xiàn)下，只有多存才能多貸，從而導致“存款立行”的傳統觀(guān)念長(cháng)期無(wú)法摒棄。受此影響，不僅攬存戰曠日持久，同時(shí)，為了規避監管限制，各銀行表內貸款轉表外的手法層出不窮。
銀行業(yè)與監管層需要調整思路，認識、適應并引領(lǐng)新常態(tài)。歷來(lái)創(chuàng )新和風(fēng)險并存，如何科學(xué)地把握、平衡好創(chuàng )新與監管之間的關(guān)系，是保持我國金融業(yè)長(cháng)期穩定面臨的關(guān)鍵問(wèn)題。一方面，傳統銀行的監管需要改進(jìn)，另一方面，科技創(chuàng )新也讓金融業(yè)發(fā)展邊界日益模糊，尤其在互聯(lián)網(wǎng)金融迅猛發(fā)展背景下，監管需要進(jìn)一步跟進(jìn)技術(shù)潮流。
如果說(shuō)2013年是互聯(lián)網(wǎng)金融興起的元年，那么2014年，互聯(lián)網(wǎng)金融已逐步確立了市場(chǎng)地位，在給傳統金融市場(chǎng)帶來(lái)沖擊的同時(shí)，也令監管層直面技術(shù)創(chuàng )新帶來(lái)的挑戰。面對余額寶、二維碼支付、虛擬信用卡及互聯(lián)網(wǎng)銀行等，監管層需要應對的不再只是傳統意義上的金融創(chuàng )新，更是信息技術(shù)與金融產(chǎn)品相結合后所創(chuàng )造的全新藍海市場(chǎng)。相比于原有金融模式，互聯(lián)網(wǎng)金融在產(chǎn)品的迭代速度與靈活性上都更為突出。這對監管層的快速學(xué)習能力，以及對創(chuàng )新的容忍度都提出了新的要求。
一個(gè)值得肯定的進(jìn)展是，央行此前下發(fā)《關(guān)于銀行業(yè)金融機構遠程開(kāi)立人民幣銀行賬戶(hù)的指導意見(jiàn)(征求意見(jiàn)稿)》，就征求意見(jiàn)稿召開(kāi)討論會(huì )，并收集反饋意見(jiàn)。與此同時(shí)，央行還印發(fā)了《關(guān)于推動(dòng)移動(dòng)金融技術(shù)創(chuàng )新健康發(fā)展的指導意見(jiàn)》。該《指導意見(jiàn)》明確了移動(dòng)金融技術(shù)創(chuàng )新健康發(fā)展的方向性原則，即遵循安全可控原則、秉承便民利民理念、堅持繼承式創(chuàng )新發(fā)展、注重服務(wù)融合發(fā)展。
這是央行首次明確移動(dòng)金融創(chuàng )新與發(fā)展定位，這信號讓市場(chǎng)對于移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融的監管風(fēng)險進(jìn)一步消化，將對我國移動(dòng)金融技術(shù)創(chuàng )新健康發(fā)展具有積極的促進(jìn)作用，有利于加快移動(dòng)金融在公共服務(wù)、電子商務(wù)等領(lǐng)域的廣泛應用，有效滿(mǎn)足社會(huì )大眾對安全便捷金融服務(wù)的需求，對提升我國金融普惠發(fā)展水平具有重要意義，給整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融生態(tài)的健康發(fā)展提供支持。另外，這也體現出央行監管思路和模式在新技術(shù)背景下的變化，在監管與創(chuàng )新的矛盾中，金融監管已經(jīng)開(kāi)始緊跟技術(shù)創(chuàng )新潮流。
而互聯(lián)網(wǎng)銀行是考驗監管層的又一個(gè)重要命題。2013年以來(lái)興起的民營(yíng)銀行熱潮，頭一批獲準開(kāi)業(yè)的四家近期都陸續開(kāi)張了。在1月4日，國務(wù)院總理李克強在考察微眾銀行，并見(jiàn)證了第一筆業(yè)務(wù)的成交時(shí)表示，“政府要創(chuàng )造條件，給你們一個(gè)便利的環(huán)境，溫暖的春天�！睂τ谶@樣一家剛剛成立，還未經(jīng)受各方面考驗的互聯(lián)網(wǎng)銀行而言，政府能夠創(chuàng )造的最好的條件，便是盡量減少對于銀行日常經(jīng)營(yíng)的干預，并在技術(shù)創(chuàng )新方面，盡可能放開(kāi)空間。
互聯(lián)網(wǎng)銀行對金融監管的第一重考驗，便是面簽制度。就在李克強總理視察微眾銀行的次日，微眾銀行行長(cháng)曹彤便到北京，與央行支付結算司匯報討論相關(guān)進(jìn)展。根據相關(guān)監管規定，銀行開(kāi)戶(hù)必須面簽，即由個(gè)人攜其本人身份證件親自辦理，當面與銀行確立權利與義務(wù)關(guān)系，不得代理。同時(shí)，賬戶(hù)實(shí)行實(shí)名制，必須與身份證的姓名和綁定銀行賬戶(hù)的姓名完全一致。央行一再強調，辦理銀行卡、信用卡要“實(shí)名制+面簽”，以確保風(fēng)險可控、可追溯。此前銀行網(wǎng)上銷(xiāo)售理財、虛擬信用卡及二維碼支付被央行叫停，“面簽”就是重要原因。
對于有志于建設互聯(lián)網(wǎng)銀行的微眾銀行(以及由阿里巴巴主發(fā)起的網(wǎng)商銀行)來(lái)說(shuō)，如果因“面簽”制度而被迫設置線(xiàn)下網(wǎng)點(diǎn)，無(wú)疑將大幅增加交易成本，降低經(jīng)營(yíng)效率。對此，互聯(lián)網(wǎng)銀行給出的解決方案，是以技術(shù)創(chuàng )新達到“面簽”的同等效果：微眾銀行將提交落實(shí)實(shí)名制的內部制度、具體措施和方法，由央行組織評估后再出具具體意見(jiàn)。據悉，人臉識別技術(shù)將是候選方案之一，這是一種遠程面簽方式，通過(guò)生物技術(shù)來(lái)開(kāi)立賬戶(hù)及保證實(shí)名制。
金融監管需要跟上技術(shù)創(chuàng )新的潮流，允許互聯(lián)網(wǎng)銀行遠程開(kāi)戶(hù)，將是一個(gè)好的開(kāi)端。而除存貸比改革外，要確保企業(yè)經(jīng)營(yíng)能獲得持續的資金投入，出路只能是加快金融改革，加快發(fā)展多層次資本市場(chǎng)體系，加快調整直接融資和間接融資比例，加快銀行信貸資產(chǎn)證券化，努力使銀行的資產(chǎn)具有流動(dòng)性，使銀行資產(chǎn)規模不再無(wú)限擴大。以此來(lái)看，修訂《商業(yè)銀行法》，應全方位考慮銀行業(yè)監管的深度調整。
