深交所將重點(diǎn)監管七種重大異常交易行為，深交所專(zhuān)家提醒廣大股民切勿違規越線(xiàn)。
　　為嚴格防范新股上市首日交易風(fēng)險，維護證券市場(chǎng)秩序，保護投資者合法權益，日前深交所發(fā)布了《關(guān)于完善中小企業(yè)板首次公開(kāi)發(fā)行股票上市首日交易監控和風(fēng)險控制的通知》，明確規定“對通過(guò)大筆集中申報、連續申報、高價(jià)申報或頻繁撤銷(xiāo)申報等方式影響證券交易價(jià)格或證券交易量的賬戶(hù)，將依據有關(guān)規定采取限制交易、上報中國證監會(huì )查處等措施�！�

　　嚴打七種異常交易行為

　　按照深滬證交所《交易規則》的有關(guān)規定，受到重點(diǎn)監控的異常交易行為多達１３種，這７種異常交易行為是其中一部分。這7種行為包括：
　　一是虛假申報。主要指作出不以成交為目的的頻繁申報或撤銷(xiāo)申報，影響證券交易價(jià)格。市場(chǎng)俗稱(chēng)的“漲停板敢死隊”所慣用的操作手法之一就是虛假申報。近期證監會(huì )便對張建雄利用虛假申報手段操縱證券市場(chǎng)案作出了嚴肅查處。
　　二是拉抬、打壓。主要指通過(guò)巨額申報、大筆申報、連續申報、高價(jià)或低價(jià)申報，造成股價(jià)大幅上漲或下跌。比較典型的例子是短線(xiàn)操縱，操縱者憑借資金優(yōu)勢，以上述方式大量買(mǎi)入，將股價(jià)推高或在尾市拉抬股價(jià)，甚至拉抬至漲停，在次日或隨后的較短時(shí)間內在股價(jià)上漲后迅速拋售，獲取短線(xiàn)差價(jià)。
　　三是約定交易。也就是市場(chǎng)俗稱(chēng)的“對倒”，是指與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或證券交易量。在歷史上查處的多人合謀的市場(chǎng)操縱案中普遍存在這種違法行為。
　　四是自買(mǎi)自賣(mài)。也就是市場(chǎng)俗稱(chēng)的“對敲”，是指在自己實(shí)際控制的賬戶(hù)之間進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或證券交易量。在近期證監會(huì )查處的“中核鈦白股價(jià)操縱案”中，當事人程文水和劉延澤就存在著(zhù)以自己實(shí)際控制的賬戶(hù)自買(mǎi)自賣(mài)的違法交易方式。
　　五是連續集中交易。主要指單個(gè)賬戶(hù)或多個(gè)具有關(guān)聯(lián)關(guān)系的賬戶(hù)以其資金優(yōu)勢，在一段時(shí)期內進(jìn)行大量且連續的交易。在上述“中核鈦白股價(jià)操縱案”中，操縱者就是利用資金優(yōu)勢和持股優(yōu)勢，通過(guò)自己實(shí)際控制的賬戶(hù)連續買(mǎi)賣(mài)，影響“中核鈦白”的股價(jià)和交易量。
　　六是異�；剞D交易。主要指在權證等可進(jìn)行Ｔ＋０回轉交易的證券交易中，大量、頻繁在相近價(jià)位進(jìn)行回轉交易，導致證券價(jià)格大幅波動(dòng)。
　　七是涉嫌內幕交易的有關(guān)交易行為。主要表現為在上市公司披露資產(chǎn)重組、重大投資、重大合同、定向增發(fā)、業(yè)績(jì)大幅變動(dòng)等重大信息前，大量買(mǎi)入或者賣(mài)出相關(guān)證券。在“杭蕭鋼構案”中，有關(guān)當事人利用簽訂重大合同的信息，在上市公司披露前大量買(mǎi)入，中國證監會(huì )認定其交易行為構成內幕交易，并移送至司法機關(guān)，相關(guān)涉案人員最終受到了刑事處罰。

　　勸誡投資者勿存僥幸心理

　　當前，少數投資者為追逐投機利潤，采用包括上述七種涉嫌違法違規重大異常交易行為的交易方式參與證券交易，引起股價(jià)大幅波動(dòng)。
　　深交所提醒投資者，對異常交易行為千萬(wàn)不要抱存僥幸心理。深交所已依法設立了市場(chǎng)監察系統，對證券交易進(jìn)行實(shí)時(shí)監控。只要出現異常交易，市場(chǎng)監察系統就會(huì )自動(dòng)報警。
　　據介紹，交易所對重大異常交易行為實(shí)施嚴格的監管措施。在實(shí)時(shí)監控中，一旦發(fā)現投資者出現利用資金優(yōu)勢巨額申報、連續申報、頻繁申報、虛假申報、拉抬股價(jià)等重大異常交易情況，交易所將立即發(fā)出電話(huà)警示和書(shū)面警示函。在受到交易所的警示后，這些投資者應當及時(shí)糾正交易行為，消除對市場(chǎng)的不良影響。倘若投資者不聽(tīng)勸阻，繼續進(jìn)行違規交易，對市場(chǎng)交易活動(dòng)造成嚴重影響的，交易所將依據有關(guān)規定對這些賬戶(hù)采取限制交易、上報中國證監會(huì )立案查處等措施。截至目前，交易所已向中國證監會(huì )上報了多起投資者利用資金優(yōu)勢大額申報、連續申報、頻繁申報、拉抬股價(jià)以及虛假申報的案件及相關(guān)異常交易賬戶(hù)。
　　當前，中國證監會(huì )已建立了證監會(huì )、證監局、交易所“三位一體”的協(xié)同監管機制，快速并嚴肅查處了一批市場(chǎng)關(guān)注的典型案件，例如在查處“漲停板敢死隊”成員周建明以虛假申報、頻繁申報等手段操縱市場(chǎng)的案件后，最近又依法嚴肅查處了張建雄利用虛假申報手段操縱證券市場(chǎng)案，同時(shí)快速查處了程文水和劉延澤操縱市場(chǎng)減持解禁限售股份案。與此同時(shí)，證監會(huì )和交易所正在進(jìn)一步加大對短線(xiàn)操縱的打擊和查處力度，深交所提請廣大投資者注意，一定要樹(shù)立理性投資的觀(guān)念，合法合規參與證券交易。