IPO重啟三月募資已超千億
    2009-10-12    作者:馬婧妤    來(lái)源:上海證券報

    IPO重啟以來(lái),券商投行業(yè)務(wù)快速回暖,截至9月底,包括主板、創(chuàng )業(yè)板在內的70家過(guò)會(huì )公司為33家券商提供了保薦項目,23家券商已經(jīng)分得了IPO承銷(xiāo)業(yè)務(wù)的大蛋糕。除“大投行壟斷大項目”以外,創(chuàng )業(yè)板也為不少中小投行提供了機會(huì )。
  據聚源數據統計,今年7月發(fā)審會(huì )重啟以來(lái)截至9月底,監管部門(mén)共對包括主板、創(chuàng )業(yè)板在內79家企業(yè)的發(fā)行申請進(jìn)行了審核,包括28家擬登陸創(chuàng )業(yè)板公司在內的70家企業(yè)順利過(guò)會(huì )。從桂林三金上市鳴響此次IPO重啟第一炮開(kāi)始,兩個(gè)半月中已有28只股票登陸A股市場(chǎng)。而6月來(lái),兩市首發(fā)募資金額也超過(guò)千億元,達到1056.48億元。
  在此背景下,一度暫停的券商投行業(yè)務(wù)快速復蘇。統計顯示,共有33家公司爭得了上述70家過(guò)會(huì )企業(yè)的保薦人資格。在保薦總數上,國信證券以9家公司高居榜首,平安證券以6家居于第二,中信證券、國元證券分別擔任5家公司,招商證券、中信建投證券分別擔任了4家公司的保薦人。
  國信證券、平安證券、招商證券在主板公司的保薦數量上位列三甲,而創(chuàng )業(yè)板則為更多的中小型投行帶來(lái)了機會(huì ),除國金證券“拿下”3家創(chuàng )業(yè)板公司的保薦人資格外,東海證券、東興證券、紅塔證券、華龍證券、興業(yè)證券、西部證券等中小型券商也都憑借創(chuàng )業(yè)板項目在投行業(yè)務(wù)領(lǐng)域分得一杯羹。
  從承銷(xiāo)項目募資情況看,中金公司、中信證券、東方證券成為三巨頭,承銷(xiāo)募資金額分別為501.6億元、208.03億元、114.61億元,占IPO募資總額的比例合計達到78%左右,其中中金公司僅憑借中國建筑一家承銷(xiāo)項目的募資金額占比就達到47.5%。
  長(cháng)江證券行業(yè)分析師認為,隨著(zhù)IPO的開(kāi)閘,券商投行業(yè)務(wù)有望進(jìn)入股權和債券融資業(yè)務(wù)雙輪驅動(dòng)的佳境,但短期來(lái)看,增發(fā)仍然是券商股票承銷(xiāo)收入的重要來(lái)源,他表示“即將掛牌的創(chuàng )業(yè)板也將開(kāi)始為券商貢獻承銷(xiāo)收入,但創(chuàng )業(yè)板承銷(xiāo)項目的競爭非常激烈,短期內對上市券商業(yè)績(jì)的提升效應并不可觀(guān),也不均衡!
  也有行業(yè)分析人士表示,IPO業(yè)務(wù)自開(kāi)閘后發(fā)行速度較快,創(chuàng )業(yè)板掛牌后,大小投行將能夠在不同規模的IPO項目中實(shí)現“各取所需”,“中金、中信等傳統投行仍然‘拿著(zhù)’大項目,一些中小投行則可以轉向創(chuàng )業(yè)板等規模比較小企業(yè),預計大部分有業(yè)務(wù)資格的券商從3季度起,都可能實(shí)現投行業(yè)務(wù)收益的正增長(cháng)!彼f(shuō)。

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