銀監會(huì )日前叫停網(wǎng)上銀行等理財產(chǎn)品自助銷(xiāo)售渠道，使得部分商業(yè)銀行的銷(xiāo)售收入受到較大影響。對此，銀監會(huì )近期將繼續出臺一些規范銀行理財產(chǎn)品的意見(jiàn)，重點(diǎn)放在進(jìn)一步防范風(fēng)險上，同時(shí)將兼顧商業(yè)銀行利益，減輕整肅給理財產(chǎn)品業(yè)務(wù)帶來(lái)的壓力。
　　專(zhuān)家認為，建立規范的理財市場(chǎng)遠比銀行短期收益來(lái)得重要，建議銀行加強零售、交易及合規部門(mén)協(xié)調性，從源頭控制風(fēng)險。

銀行理財收入縮水

　　今年4月份，銀監會(huì )下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步規范商業(yè)銀行個(gè)人理財業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》，要求商業(yè)銀行銷(xiāo)售理財產(chǎn)品前必須對客戶(hù)進(jìn)行風(fēng)險承受能力評估、對產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險適合度評估，并且評估必須在網(wǎng)點(diǎn)當面進(jìn)行。執行這一規定，意味著(zhù)商業(yè)銀行必須關(guān)閉網(wǎng)上銀行等自助渠道。
　　實(shí)際上，自2007年以來(lái)，通過(guò)網(wǎng)上銀行等自助渠道進(jìn)行理財產(chǎn)品交易的絕對量和相對份額不斷上升。例如，某家主要商業(yè)銀行通過(guò)網(wǎng)上渠道購買(mǎi)理財產(chǎn)品的筆數已達到總交易筆數的60%，交易金額已達到總交易金額的45%。而在執行上述規定后，理財收入出現了縮水。
　　該行零售業(yè)務(wù)部負責人對記者表示，由于資本市場(chǎng)火爆、公眾理財意識蘇醒，去年開(kāi)始，銀行理財業(yè)務(wù)收入獲得極大增長(cháng)。該行去年共發(fā)行173只理財產(chǎn)品，發(fā)行總量折合人民幣約1060億元，同比銷(xiāo)量增加近736億元，增幅達250%，創(chuàng )造利潤3.3億元。
　　該負責人坦言，由于理財產(chǎn)品以中高端客戶(hù)居多，這些客戶(hù)使用網(wǎng)上和電話(huà)銀行的交易替代率較高，叫停自助渠道后，確實(shí)對理財產(chǎn)品的銷(xiāo)售產(chǎn)生較大影響。
　　某商業(yè)銀行理財中心人士表示：“股票和基金風(fēng)險如此大，尚可通過(guò)自助渠道購買(mǎi)，銀行理財產(chǎn)品更應從客戶(hù)角度出發(fā)，提供便捷的交易渠道�！辈贿^(guò)，分析人士認為這種觀(guān)點(diǎn)值得商榷。中央財經(jīng)大學(xué)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇說(shuō)：“銀行理財產(chǎn)品相當于銀行專(zhuān)業(yè)人員代替客戶(hù)理財，與客戶(hù)自行購買(mǎi)股票和基金有本質(zhì)的不同，因此，客戶(hù)在購買(mǎi)前非常有必要充分了解產(chǎn)品的風(fēng)險和投資情況�！�

規范市場(chǎng)比短期盈利重要

　　銀監會(huì )相關(guān)人士告訴記者，銀監會(huì )將不斷規范和整肅銀行理財產(chǎn)品市場(chǎng)，目前，各地銀監局已將當地銀行理財產(chǎn)品銷(xiāo)售情況匯總至總部，銀監會(huì )將根據本次調研結果進(jìn)行通報。
　　郭田勇認為，理財產(chǎn)品涉及到不同的投資市場(chǎng)，今年以來(lái)，國內資本市場(chǎng)和海外市場(chǎng)收益均存在較大不確定性，因此在現階段整肅規范市場(chǎng)十分必要，否則可能會(huì )激化市場(chǎng)矛盾，影響投資人利益。
　　他建議，對于部分風(fēng)險較低、投資標的明確、客戶(hù)認可度高的理財產(chǎn)品，可通過(guò)自助評估渠道進(jìn)行產(chǎn)品適合度評估；對于高風(fēng)險理財產(chǎn)品如結構性產(chǎn)品、QDII理財產(chǎn)品等，可視具體情況要求客戶(hù)前往網(wǎng)點(diǎn)，與理財人員當面進(jìn)行產(chǎn)品合適度的評估。而高端客戶(hù)，則可通過(guò)理財人員實(shí)行“一對一”的上門(mén)服務(wù)進(jìn)行產(chǎn)品適合度的評估、風(fēng)險提示以及獲取客戶(hù)就產(chǎn)品風(fēng)險認知的簽字確認函。
　　某商業(yè)銀行研究部負責人認為，由于銀行理財產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)環(huán)節通常涉及零售銀行部、資金交易部、法律合規部三個(gè)專(zhuān)業(yè)部門(mén)之間的分工合作，銀行在加強這三個(gè)環(huán)節協(xié)調運作的同時(shí)，應提高對產(chǎn)品開(kāi)發(fā)質(zhì)量的重視，以在業(yè)務(wù)源頭上控制風(fēng)險。比如，零售銀行部作為負責產(chǎn)品銷(xiāo)售的部門(mén)，根據市場(chǎng)需求提出產(chǎn)品開(kāi)發(fā)計劃和實(shí)際需求，跟蹤產(chǎn)品開(kāi)發(fā)全過(guò)程，保證該產(chǎn)品以客戶(hù)利益最大化為原則；資金交易部負責產(chǎn)品的設計開(kāi)發(fā)和資金運作，資金部更細分為產(chǎn)品開(kāi)發(fā)、資金運作和中臺控制的前中后臺分離的風(fēng)險控制體系；合規部門(mén)則負責所有理財產(chǎn)品的合規合法化審核，同時(shí)對所有產(chǎn)品條款和宣傳用語(yǔ)進(jìn)行評審并提供法律意見(jiàn)。