“2022年，作為資管新規全面落地的第一年，銀行理財真正的挑戰來(lái)了?！苯汇y理財總裁金旗在參加“中國財富管理50人論壇2022夏季峰會(huì )”時(shí)說(shuō)，相關(guān)挑戰包括凈值回撤、市場(chǎng)規模下降等。面對未來(lái)，銀行理財子公司要做到敬畏監管、敬畏市場(chǎng)、敬畏投資者。

　　金旗表示，回顧這幾年的市場(chǎng)歷程，銀行理財子公司的轉型基本都很成功，特別是大的機構。但同時(shí)也有一些挑戰，包括系統建設、流程再造、制度建設、人才培訓等。

　　“2022年春節后，特別是3月份，金融市場(chǎng)的波動(dòng)給市場(chǎng)參與者上了生動(dòng)的一課?！苯鹌煺f(shuō)，　3月份整個(gè)理財市場(chǎng)規模下降，經(jīng)歷了幾個(gè)月的恢復后又有所增長(cháng)。

　　金旗預判，未來(lái)將有更大的挑戰。他建議，銀行理財子公司要做到“三個(gè)敬畏”。

　　首先，敬畏監管。監管檢查是行業(yè)健康、長(cháng)期發(fā)展的基礎，理財公司要直面問(wèn)題，客觀(guān)、全面、準確地反映問(wèn)題，以及剖析現存一些問(wèn)題背后的深層次原因，為市場(chǎng)長(cháng)期健康穩定的發(fā)展建言獻策。

　　其次，敬畏市場(chǎng)。要加強自身能力建設，特別是投研能力建設。他分析，一些銀行理財機構在風(fēng)險預算模型上的積累還不夠豐富，IT等基礎設施支撐方面還存在短板，需要加強這些基礎能力的建設。這樣才能真正控制回撤、穩定收益。此外，大類(lèi)資產(chǎn)配置須強調服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟和國家戰略。

　　第三，敬畏投資者。金旗表示，市場(chǎng)波動(dòng)不可避免，傳統的銀行理財投資者是風(fēng)險偏好較低的客戶(hù)，要正視這個(gè)現實(shí)。產(chǎn)品端的設計，一要低波，基礎性產(chǎn)品要滿(mǎn)足人們對穩健產(chǎn)品的需要；二要有長(cháng)期限產(chǎn)品，只有產(chǎn)品期限長(cháng)了，理財產(chǎn)品才能獲得較高的、穩定的收益。

　　金旗還強調，要加強投資者陪伴教育?！爱a(chǎn)品設計再好，也難免會(huì )碰到‘灰天鵝’事件，引發(fā)股市、債市的劇烈波動(dòng)，因此要加強投資者教育，共同面對這個(gè)市場(chǎng)挑戰?！?/p>