數字人民幣（DC/EP）正在內部封閉測試，引發(fā)關(guān)注。最近，又有多個(gè)有關(guān)數字人民幣的信息浮出水面：北京提出建設數字貨幣試驗區，央行數字貨幣研究所與京東數科達成戰略合作，央行副行長(cháng)范一飛撰文“回應”多個(gè)市場(chǎng)關(guān)注點(diǎn)……接受《經(jīng)濟參考報》記者采訪(fǎng)的業(yè)內人士表示，數字人民幣將為現有的電子支付市場(chǎng)提供更多選擇性，與現有的非銀行支付機構既有競爭也有合作關(guān)系。與此同時(shí)，未來(lái)對數字貨幣可能提出新的監管要求，如何“保護數據”以及如何保證適當的“可控匿名”或是未來(lái)完善監管的重要考慮因素。

　　關(guān)注度持續升溫　推出尚無(wú)時(shí)間表

　　按照央行官方口徑，目前數字人民幣推出仍無(wú)時(shí)間表，不過(guò)，最近，有關(guān)數字人民幣的更多信息相繼浮出水面，市場(chǎng)對其的關(guān)注也持續升溫。

　　9月21日，《中國（北京）自由貿易試驗區總體方案》發(fā)布，提出支持人民銀行數字貨幣研究所設立金融科技中心，建設法定數字貨幣試驗區和數字金融體系。

　　9月21日，京東數科發(fā)布消息稱(chēng)，中國人民銀行數字貨幣研究所與京東數科正式達成戰略合作，雙方以數字人民幣項目為基礎，共同推動(dòng)移動(dòng)基礎技術(shù)平臺、區塊鏈技術(shù)平臺等研發(fā)建設；并結合京東集團現有場(chǎng)景，共同促進(jìn)數字人民幣的移動(dòng)應用功能創(chuàng )新及線(xiàn)上、線(xiàn)下場(chǎng)景的落地應用，推進(jìn)數字人民幣錢(qián)包生態(tài)建設。就在今年7月，滴滴出行也發(fā)布消息稱(chēng)，中國人民銀行數字貨幣研究所與滴滴出行正式達成戰略合作協(xié)議，共同研究探索數字人民幣在智慧出行領(lǐng)域的場(chǎng)景創(chuàng )新和應用。

　　9月14日，中國人民銀行副行長(cháng)范一飛以“關(guān)于數字人民幣M0定位的政策含義分析”為題，對諸多市場(chǎng)關(guān)注的熱點(diǎn)問(wèn)題予以闡述。文章指出，從M0的費用體系看，數字人民幣是央行向公眾提供的公共產(chǎn)品，不計付利息，央行也不對兌換流通等服務(wù)收費。從M0的發(fā)行模式看，應由商業(yè)銀行承擔向公眾兌換數字人民幣的職能。為確保數字人民幣系統的安全性和穩定性，要審慎選擇在資本和技術(shù)等方面實(shí)力較為雄厚的商業(yè)銀行作為指定運營(yíng)機構，牽頭提供數字人民幣兌換服務(wù)。在央行中心化管理的前提下，兼顧穩定和創(chuàng )新，探索指定運營(yíng)機構與其他商業(yè)銀行及機構的合作模式，共同提供數字人民幣的流通服務(wù)。

　　另外，今年8月，建行手機銀行系統在部分地區開(kāi)展數字貨幣錢(qián)包內測經(jīng)媒體曝光也曾廣泛關(guān)注。據報道，用戶(hù)可以通過(guò)數字人民幣錢(qián)包渠道獲得查詢(xún)、支付、轉賬、兌出、兌回等服務(wù)，包括將現金或銀行存款兌換為數字人民幣、將數字人民幣兌換為現金或銀行存款。不過(guò)，目前該測試已經(jīng)結束。

　　為現有電子支付系統提供更多選擇

　　未來(lái)在數字人民幣的發(fā)行中，各類(lèi)金融和支付機構將如何參與其中？對現有廣泛應用的微信、支付寶等電子支付工具會(huì )有何影響？

　　范一飛表示，具體來(lái)說(shuō)，作為指定運營(yíng)機構的商業(yè)銀行負責在人民銀行的額度管理下，根據客戶(hù)信息識別強度為其開(kāi)立不同類(lèi)別的數字人民幣錢(qián)包，進(jìn)行數字人民幣兌出兌回服務(wù)。同時(shí)，作為指定運營(yíng)機構的商業(yè)銀行與其他商業(yè)銀行及相關(guān)機構一起，在人民銀行監管下承擔數字人民幣的流通服務(wù)并負責零售環(huán)節管理，實(shí)現數字人民幣安全高效運行，包括支付產(chǎn)品設計創(chuàng )新、場(chǎng)景拓展、市場(chǎng)推廣、系統開(kāi)發(fā)、業(yè)務(wù)處理和運維等服務(wù)。在此過(guò)程中，要保持公平的競爭環(huán)境，確保由市場(chǎng)發(fā)揮資源配置的決定性作用，以充分調動(dòng)市場(chǎng)各方的積極性和創(chuàng )造性，保持金融體系穩定。

　　萬(wàn)向區塊鏈首席經(jīng)濟學(xué)家鄒傳偉表示，我國電子支付的“主動(dòng)脈”是商業(yè)銀行，“毛細血管”是非銀行支付機構。數字人民幣針對零售支付，在目標用戶(hù)和場(chǎng)景上與非銀行支付機構有很多重合，將為目前的電子支付系統提供更多冗余性。數字人民幣的法償特征，有助于打破零售支付壁壘和市場(chǎng)分割，避免市場(chǎng)扭曲，保護金融消費者權益，為數字經(jīng)濟發(fā)展提供通用性的基礎貨幣。

　　那么數字人民幣與微信、支付寶等支付方式之間是否會(huì )存在較強的替代關(guān)系？鄒傳偉對《經(jīng)濟參考報》記者表示，二者之間既存在競爭和替代關(guān)系，也存在合作共存關(guān)系。他表示，在零售支付領(lǐng)域，數字人民幣將占有原屬于非銀行支付機構的一部分市場(chǎng)份額。與此同時(shí)，非銀行支付機構和數字人民幣各有其適合的場(chǎng)景和用戶(hù)。數字人民幣在隱私保護、安全性、信用基礎等方面更勝一籌。但數字人民幣要真正推廣開(kāi)來(lái)，離不開(kāi)非銀行支付機構對用戶(hù)移動(dòng)支付習慣的培養、對零售支付場(chǎng)景的滲透以及建立的線(xiàn)上線(xiàn)下收單體系。比如，可以考慮讓用戶(hù)使用數字人民幣向非銀行支付機構的賬戶(hù)充值。

　　西南財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院數字經(jīng)濟研究中心主任陳文則表示，第三方支付如此便捷的當下，現金使用的絕對規模仍然較大，充分說(shuō)明數字化的法幣推廣可以填補市場(chǎng)空白，而并非一定是搶占第三方支付機構市場(chǎng)；而數字經(jīng)濟時(shí)代公眾對于個(gè)人信息隱私的日益重視也為央行數字貨幣的增量市場(chǎng)提供了保障?！傲魍ōh(huán)節調動(dòng)市場(chǎng)力量，推動(dòng)數字人民幣與支付場(chǎng)景的結合，在這塊，產(chǎn)業(yè)資本有大量介入機會(huì )。數字人民幣的推廣將是充分調動(dòng)市場(chǎng)力量的創(chuàng )新實(shí)踐?！彼f(shuō)。

　　如何平衡“可控匿名”成關(guān)注焦點(diǎn)

　　范一飛也提出，數字人民幣具有數字化特征，并不完全適用實(shí)物現金流通監管規則，需擬定專(zhuān)門(mén)針對數字人民幣的監管要求，做好數字人民幣流通環(huán)境建設，同時(shí)隨著(zhù)數字人民幣發(fā)行流通體系逐步成熟，應及時(shí)完善相應法律法規。

　　陳文表示，數字人民幣的可控匿名為反洗錢(qián)、反恐怖融資以及反偷稅漏稅等合規監管工作的開(kāi)展創(chuàng )造了有利條件。同時(shí)零售支付數據是驅動(dòng)數字經(jīng)濟創(chuàng )新的重要生產(chǎn)要素，監管也應當制定相應數據分級使用規劃，推動(dòng)個(gè)人數據隱私保護下移動(dòng)支付數據的合理規劃使用。

　　MOAC區塊鏈創(chuàng )始人和井通科技CEO周沙表示，法律上如何界定數字人民幣可控匿名的程度是國內外各界關(guān)注的焦點(diǎn)。數字人民幣需要在滿(mǎn)足消費者對隱私需求的同時(shí)，又要確保符合“三反”的要求，能否找到這個(gè)各方接受的平衡點(diǎn)將會(huì )影響其未來(lái)國際化的前景，也將會(huì )影響到消費者對數字人民幣的使用熱情和接受程度。他表示，數字人民幣將會(huì )受到來(lái)自世界各國CDBC（央行數字貨幣）項目的競爭壓力，這些壓力將會(huì )是推動(dòng)數字人民幣進(jìn)取向前、克服諸多困難與挑戰的重要動(dòng)力之一。

　　“展望未來(lái)，數字人民幣仍面臨如下挑戰。一是客戶(hù)使用體驗和接受度，能不能真正用起來(lái)，二是數字人民幣系統的安全和效率，能不能支持十四億中國人使用，三是數字人民幣能否發(fā)揮其天然便于跨境支付的特點(diǎn)，走出國門(mén)應用?！编u傳偉說(shuō)。