中小銀行合并重組浪潮持續。近日，山西省內多家城商行計劃召開(kāi)臨時(shí)股東大會(huì )，審議關(guān)于合并重組的議案。近一個(gè)月以來(lái)，監管先后批復同意陜西榆林榆陽(yáng)農商行、陜西橫山農商行以新設合并方式，發(fā)起設立陜西榆林農商行；批復同意徐州淮海農商行、徐州銅山農商行、徐州彭城農商行三家農商行新設合并，籌建徐州農商行。據不完全統計，今年下半年，已有超過(guò)10家地方城商行、農商行醞釀合并重組。

　　業(yè)內人士表示，在中小銀行本輪合并重組浪潮的背后，離不開(kāi)監管的大力推動(dòng)，也與中小銀行加速抱團、化解風(fēng)險密不可分。與此同時(shí)，農村中小金融機構的改革、尤其是省聯(lián)社管理體制改革或將迎來(lái)重大突破。

　　中小銀行合并重組浪潮持續

　　中小銀行合并重組的消息再次引發(fā)市場(chǎng)關(guān)注。近日，晉城銀行、晉中銀行、陽(yáng)泉市商業(yè)銀行、長(cháng)治銀行先后發(fā)布通知，計劃召開(kāi)臨時(shí)股東大會(huì )，審議關(guān)于合并重組的議案。據悉，4家城商行均由城市信用社改制而來(lái)。從資產(chǎn)規模來(lái)看，晉城銀行和晉中銀行處于領(lǐng)先地位，截至2019年末，資產(chǎn)總額分別達862.13億元和711.43億元。而長(cháng)治銀行和陽(yáng)泉市商業(yè)銀行資產(chǎn)規模則相對較小。數據顯示，截至2019年上半年，長(cháng)治銀行總資產(chǎn)403億元；截至2018年末，陽(yáng)泉市商業(yè)銀行總資產(chǎn)457.81億元。

　　除山西多家銀行外，7月末，陜西銀保監局批復同意陜西榆林榆陽(yáng)農商行、陜西橫山農商行以新設合并方式，發(fā)起設立陜西榆林農商行，并承繼前兩者的債權、債務(wù)；江蘇銀保監局批準徐州淮海農商行、徐州銅山農商行、徐州彭城農商行三家農商行新設合并，籌建徐州農商行；此前，四川攀枝花市商業(yè)銀行、涼山州商業(yè)銀行也公告擬通過(guò)新設合并方式共同組建一家商業(yè)銀行。

　　東方金誠首席金融分析師徐承遠分析稱(chēng)，目前中小銀行合并重組的方向有兩類(lèi)：第一類(lèi)是盈利能力強、發(fā)展較好的城商行、農商行通過(guò)戰略投資的形式，控股或參股省內資質(zhì)稍弱的區域銀行，以先進(jìn)的帶動(dòng)相對落后的，在提升被參股銀行的經(jīng)營(yíng)管理水平的同時(shí)，也可以實(shí)現自身業(yè)務(wù)擴展。第二類(lèi)是區域幾家整體經(jīng)營(yíng)狀況不太好的中小銀行，在地方政府的牽頭之下通過(guò)合并重組形成實(shí)力更強的區域型銀行，通過(guò)在資源稟賦等層面形成合力，增強競爭力。

　　業(yè)內人士指出，在目前經(jīng)濟下行壓力和疫情影響下，中小銀行生存與發(fā)展面臨較大挑戰，規模小的銀行面臨生存困境，在這種前提下，拓寬發(fā)展空間、提高抗風(fēng)險能力的“抱團取暖”會(huì )是更多中小銀行的選擇?！?015年以前城商行合并主要是實(shí)現跨區域經(jīng)營(yíng)和經(jīng)營(yíng)規模的擴張，以達到整體經(jīng)營(yíng)實(shí)力的提升和實(shí)現A股、H股上市等目的?！毙斐羞h表示，“而現階段區域銀行并購重組最主要的動(dòng)力是化解金融機構風(fēng)險，增強中小銀行風(fēng)險抵御能力?！彼硎?，引進(jìn)財務(wù)實(shí)力強或者風(fēng)控能力的戰略投資者，對于化解中小銀行風(fēng)險將是一個(gè)不錯的選擇。

　　光大證券研究所金融業(yè)首席分析師王一峰表示，合并重組不是最終目的，增強自我的經(jīng)營(yíng)效能才是最終目的。除了形式上的整合，最重要的是在內部管理層面上進(jìn)行相應整合，并妥善解決人員安置、網(wǎng)點(diǎn)設置、機構間的運轉磨合等，真正提升機構的競爭力。

　　中小銀行改革推進(jìn)提速

　　徐承遠預計，2020年以來(lái)，在疫情影響下，區域中小銀行的資產(chǎn)質(zhì)量風(fēng)險在未來(lái)兩年可能還會(huì )加速暴露，中小銀行的整合重組將會(huì )成為未來(lái)一段時(shí)間的常態(tài)。

　　合并重組是中小銀行深化改革的具體方式之一，而改革無(wú)疑將成為今年中小銀行的關(guān)鍵詞之一。實(shí)際上，隨著(zhù)中小銀行在公司治理、業(yè)務(wù)結構、數字化能力等方面的“短板”暴露，中小銀行所面臨的競爭環(huán)境嚴峻。業(yè)內人士表示，我國中小銀行亟須通過(guò)改革來(lái)釋放新的活力。

　　“受到日益激烈的市場(chǎng)競爭、利率市場(chǎng)化以及信用風(fēng)險上升等因素影響，部分中小銀行的盈利能力正在迅速下降甚至出現虧損，通過(guò)利潤來(lái)計提撥備和資本的空間也在縮小。而中小銀行的資本結構相對單一，缺乏多元化的資本補充渠道?！眹医鹑谂c發(fā)展實(shí)驗室副主任曾剛表示。他還說(shuō)，由于中小銀行多為區域性銀行，整體水平不高，資金規模偏小，人才和科技能力的儲備等均遠遠落后于大型銀行，在數字化轉型挑戰加劇的大背景下，中小銀行面向未來(lái)的長(cháng)期競爭能力也不容樂(lè )觀(guān)。

　　今年5月，國務(wù)院金融委辦公室發(fā)布11條金融改革措施，包括出臺《中小銀行深化改革和補充資本工作方案》，進(jìn)一步推動(dòng)中小銀行深化改革，加快中小銀行補充資本，堅持市場(chǎng)化法治化原則，多渠道籌措資金，把補資本與優(yōu)化公司治理有機結合起來(lái)。8月17日，銀保監會(huì )主席郭樹(shù)清在接受記者采訪(fǎng)時(shí)表示，要以加快中小銀行改革為突破口，提升金融機構體系穩健性。拓寬風(fēng)險處置和資本補充資金來(lái)源，加快補充資本，因地制宜、分類(lèi)施策，把深化改革與化解風(fēng)險、完善治理結合起來(lái)。

　　農村中小金融機構改革或迎新突破

　　值得注意的是，農村中小金融機構今年或迎來(lái)新突破。銀保監會(huì )黨委委員、副主席祝樹(shù)民最新撰文指出，持續推動(dòng)農村中小銀行（包括農村商業(yè)銀行、農村合作銀行、農村信用社等）建立現代金融企業(yè)制度，深化體制機制改革，著(zhù)力提升公司治理規范性和有效性，促進(jìn)農村中小銀行高質(zhì)量發(fā)展。

　　徐承遠也表示，未來(lái)農村中小金融機構改革或將從加強內部控制制度建設和管理、增強資本實(shí)力以及引進(jìn)戰略投資者或進(jìn)行合并重組以增強業(yè)務(wù)競爭力等三方面進(jìn)行推進(jìn)。

　　另外，國務(wù)院金融委辦公室發(fā)布11條金融改革措施提及要“制定《農村信用社深化改革實(shí)施意見(jiàn)》，保持縣域法人地位總體穩定，強化正向激勵，統籌做好改革和風(fēng)險化解工作”。

　　曾剛表示，現行的農信社省聯(lián)社管理體制或將很快迎來(lái)新一輪改革，而在省聯(lián)社改革過(guò)程中，也可能會(huì )出現一些農商行的合并重組。他說(shuō)，未來(lái)對于省聯(lián)社的改革需各省根據實(shí)際情況，因地制宜的選定省聯(lián)社的具體改革路徑，切勿施行“一刀切”政策。但是，無(wú)論采取何種路徑，省聯(lián)社改革都要保持與農信機構的改革方向相一致，即堅持市場(chǎng)化、法制化、企業(yè)化的改革方向，堅持農信機構服務(wù)“三農”、保持農村金融機構縣域法人地位總體穩定這一原則。