????20日晚間，中國聯(lián)通正式發(fā)布混改方案，除通過(guò)老股轉讓和股權激勵募集資金外，擬通過(guò)向BATJ在內的戰略股東非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)約90.37億股股份，募集資金不超過(guò)約617.25億元，用于優(yōu)化4G網(wǎng)絡(luò )、建設5G網(wǎng)絡(luò )以及實(shí)現創(chuàng )新業(yè)務(wù)規模突破。對于上述非公開(kāi)發(fā)行方案，證監會(huì )于20日晚間表示，對中國聯(lián)通混改涉及的非公開(kāi)發(fā)行股票事項作為個(gè)案處理，適用2月17日證監會(huì )再融資制度修訂前的規則。中國聯(lián)通于21日開(kāi)市起復牌。

????募資不超過(guò)約779.14億元

????中國聯(lián)通表示，本次混改前，公司總股本為約211.97億股。在本次混改過(guò)程中，公司擬向戰略投資者非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)約90.37億股股份，募集資金不超過(guò)約617.25億元；由聯(lián)通集團向結構調整基金協(xié)議轉讓其持有的本公司約19億股股份，轉讓價(jià)款約129.75億元；向核心員工首期授予不超過(guò)約8.48億股限制性股票，募集資金不超過(guò)約32.13億元。上述交易對價(jià)合計不超過(guò)約779.14億元。

????上述交易全部完成后，按照發(fā)行上限計算，聯(lián)通集團合計持有公司約36.67%股份；中國人壽、騰訊信達、百度鵬寰、京東三弘、阿里創(chuàng )投、蘇寧云商、光啟互聯(lián)、淮海方舟、興全基金和結構調整基金將分別持有公司約10.22%、5.18%、3.30%、2.36%、2.04%、1.88%、1.88%、1.88%、0.33%、6.11%股份。上述新引入戰略投資者合計持有公司約35.19%股份，進(jìn)一步形成混合所有制多元化股權結構。

????中國聯(lián)通稱(chēng)，本次混改中，公司擬通過(guò)非公開(kāi)發(fā)行募集的約617.25億元，擬通過(guò)聯(lián)通BVI公司以認購聯(lián)通紅籌公司配售、供股股份等方式最終投入聯(lián)通運營(yíng)公司。

????非公開(kāi)發(fā)行做個(gè)案處理

????此前，中國聯(lián)通在上交所發(fā)布混改方案后，很快將相關(guān)公告撤回。有分析指出，撤回原因或因非公開(kāi)發(fā)行方案不符合再融資新規。根據證監會(huì )2月最新修訂的《上市公司非公開(kāi)發(fā)行股票實(shí)施細則》和《發(fā)行監管問(wèn)答——關(guān)于引導規范上市公司融資行為的監管要求》，發(fā)行的股份數量不得超過(guò)本次發(fā)行前總股本的20%，中國聯(lián)通方案這一比例已達到42.63%。

????對此，在中國聯(lián)通20日晚間發(fā)布方案后，證監會(huì )于當日晚間發(fā)布的《中國聯(lián)通混改涉及非公開(kāi)發(fā)行股票事項》中表示，中國證監會(huì )認真學(xué)習貫徹落實(shí)黨中央、國務(wù)院關(guān)于深化國有企業(yè)改革的決策部署，深刻認識和理解中國聯(lián)通混改對于深化國企改革具有先行先試的重大意義。中國聯(lián)通已在國家發(fā)展改革委等部門(mén)指導下制定了混改方案。

????中國證監會(huì )經(jīng)與國家發(fā)展改革委等部門(mén)依法依規履行相應法定程序后，對中國聯(lián)通混改涉及的非公開(kāi)發(fā)行股票事項作為個(gè)案處理，適用2月17日證監會(huì )再融資制度修訂前的規則。